风电行业周度报告：5月风电装机好于预期，海上风电迎来扩张时代

周度报告——风电行业 5月风电装机好于预期， 海上风电迎来扩张时代 报告日期：2024年6月30日 ★风电行情回顾 本周风电设备板块下跌3.1%，跑输沪深300指数2.1个百分 点，跑赢创业板指数1.0个百分点。 ★行业数据回顾 装机量方面，1-5月份全国新增发电装机容量11564万千瓦，同比增加1052万千瓦；其中，新增风电装机容量1976万千瓦， 同比增加340万千瓦。 从发电量上看，5月份全国规模以上工业风力发电量772亿千风瓦时，同比减少3.3%。从用电量上看，5月份全社会用电量电7751亿千瓦时，同比增长7.2%。 行原材料方面，本周铸造生铁/废钢/中厚板现货价格分别为 3335/2420/3810元/吨，环比上周变化-0.18%/-0.41%/-1.30%； 业电解铜现货价格77685元/吨，环比上周下跌1.83%；环氧树脂 12900元/吨，环比上周上涨0.78%；钕铁硼现货价格160元/千克，环比上周不变。 ★行业点评 近期，GWEC发布了《2024全球海上风电报告》。报告指出，鉴于全球政治形势和俄乌冲突引发的能源安全问题，海上风电作为一种重要的能源选择，其新增装机量预计在未来十年将实现指数级增长。预计到2028年，年新增装机量将翻倍至3.28GW，而从2028年到2033年，CAGR预计为15%，届时年新增装机量将达到6.62GW。全球海上风电的累计装机量有望在2029年达到40GW，并在2032年进一步增至60GW，使得海上风电在全球能源结构中的占比显著提升。这些指标预示着海上风电行业新一轮增长的开始，有望实现全球性的扩展。建议投资者关注陆上风电以及海上风电领域的整机制造商和核心零部件供应商。 ★风险提示 风电装机不及预期；原材料价格波动。 孙伟东有色首席分析师从业资格号：F3035243 投资咨询号：Z0014605 Tel:8621-63325888 Email:weidong.sun@orientfutures.com 重要事项：本报告版权归上海东证期货有限公司所有。未获得东证期货书面授权，任何人不得对本报告进行任何形式的发布、复制。本报告的信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性和完整性不作任何保证，也不保证所包含的信息和建议不会发生任何变更。我们已力求报告内容的客观、公正，但文中的观点、结论和建议仅供参考，报告中的信息或意见并不构成交易建议，投资者据此做出的任何投资决策与本公司和作者无关。 有关分析师承诺，见本报告最后部分。并请阅读报告最后一页的免责声明。 目录 1、风电市场行情回顾4 2、风电板块数据追踪5 2.1、电力供需数据5 2.2、风电装机数据7 3、上游原材料数据追踪10 4、本周行业新闻和公告12 4.1、上市公司重点公告12 4.2、行业新闻12 4.3、政策汇总13 5、行业观点13 6、风险提示14 图表目录 图表1：本周风电设备申万行业指数追踪4 图表2：本周电力子板块涨跌幅情况4 图表3：本周重点公司股价追踪4 图表4：社会用电量及同比5 图表5：社会供电量及同比5 图表6：全国风电发电量及同比6 图表7：全国风电发电量占比6 图表8：国内风电设备平均利用小时数6 图表9：全国弃风率:当月值6 图表10：全国风电新增装机量及同比7 图表11：全国风电新增装机量累计值7 图表12：6000千瓦以上电厂装机容量累计值7 图表13：风电投资完成额及同比7 图表14：国内风机招标量8 图表15：国内陆风海风招标量8 图表16：风机出口数量：中国-全球8 图表17：风机出口数量8 图表18：风机出口金额：中国-全球9 图表19：风机出口金额9 图表20：铸造生铁价格变化10 图表21：国内废钢价格变化10 图表22：中厚板现货价格变化10 图表23：中厚板库存变化10 图表24：电解铜现货价格变化11 图表25：国内铜库存情况11 图表26：永磁材料价格变化11 图表27：环氧树脂价格变化11 1、风电市场行情回顾 本周风电设备板块下跌3.1%，跑输沪深300指数2.1个百分点，跑赢创业板指数1.0个百分点。 图表1：本周风电设备申万行业指数追踪图表2：本周电力子板块涨跌幅情况 资料来源：Wind，东证衍生品研究院资料来源：Wind，东证衍生品研究院图表3：本周重点公司股价追踪 类别 代码 公司名称 本周收盘价 本周涨跌幅 主机 002202.SZ 金风科技 6.72 -3.45% 601615.SH 明阳智能 9.44 -4.26% 电缆 600522.SH 中天科技 15.85 0.25% 603606.SH 东方电缆 48.81 -1.53% 600487.SH 亨通光电 15.77 0.45% 铸件 603218.SH 日月股份 10.27 -3.93% 主轴 300185.SZ 通裕重工 1.72 -7.03% 300443.SZ 金雷股份 15.33 -3.10% 轴承 300850.SZ 新强联 15.02 -1.70% 603667.SH 五洲新春 16.40 -3.07% 叶片 002080.SZ 中材科技 12.90 -3.59% 600458.SH 时代新材 10.10 -0.79% 塔筒 002531.SZ 天顺风能 8.94 -2.19% 002487.SZ 大金重工 22.88 -2.85% 301155.SZ 海力风电 40.23 -0.64% 发电机 600875.SH 东方电气 18.45 0.93% 资料来源：Wind，东证衍生品研究院 2、风电板块数据追踪 2.1、电力供需数据 5月份全社会用电量7751亿千瓦时，同比增长7.2%。1-5月份全国全社会用电量累计 38370亿千瓦时，同比增长8.6%。 5月份全国规模以上工业发电量7179亿千瓦时，同比增长2.3%；规模以上工业风力发电量772亿千瓦时，同比减少3.3%。1-5月份全国规模以上工业发电量为36570亿千瓦时，同比增长5.5%；规模以上工业风力发电量4048亿千瓦时，同比增长5.0%。 图表4：社会用电量及同比图表5：社会供电量及同比 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表6：全国风电发电量及同比图表7：全国风电发电量占比 资料来源：国家统计局，东证衍生品研究院资料来源：国家统计局，东证衍生品研究院 图表8：国内风电设备平均利用小时数图表9：全国弃风率:当月值 资料来源：Wind，东证衍生品研究院资料来源：全国新能源消纳监控预警中心，东证衍生品研究院 2.2、风电装机数据 1-5月份全国新增发电装机容量11564万千瓦，同比增加1052万千瓦；其中，新增风电 装机容量1976万千瓦，同比增加340万千瓦。 图表10：全国风电新增装机量及同比图表11：全国风电新增装机量累计值 资料来源：Wind，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表12：6000千瓦以上电厂装机容量累计值图表13：风电投资完成额及同比 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表14：国内风机招标量图表15：国内陆风海风招标量 资料来源：招标网站，东证衍生品研究院资料来源：招标网站，东证衍生品研究院 图表16：风机出口数量：中国-全球图表17：风机出口数量 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表18：风机出口金额：中国-全球图表19：风机出口金额 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 3、上游原材料数据追踪 本周铸造生铁/废钢/中厚板现货价格分别为3335/2420/3810元/吨，环比上周变化-0.18%/-0.41%/-1.30%；电解铜现货价格77685元/吨，环比上周下跌1.83%；环氧树脂 12900元/吨，环比上周上涨0.78%；钕铁硼现货价格160元/千克，环比上周不变。 图表20：铸造生铁价格变化图表21：国内废钢价格变化 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表22：中厚板现货价格变化图表23：中厚板库存变化 资料来源：Wind，东证衍生品研究院资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院 图表24：电解铜现货价格变化图表25：国内铜库存情况 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：Wind，上海钢联，东证衍生品研究院 图表26：永磁材料价格变化图表27：环氧树脂价格变化 资料来源：上海钢联，东证衍生品研究院资料来源：隆众资讯，东证衍生品研究院 4、本周行业新闻和公告 4.1、上市公司重点公告山东能源 6月24日，山东能源电力集团权属山能新能源（东营）有限公司在国家可再生能源发 电项目信息管理平台成功申领绿色电力证书2803277个。这是国家扩大绿色电力证书核发范围以来，能源集团权属新能源企业成功申领的首批海上风电绿证，进一步拓宽了平价海上风电项目绿色环境权益获取渠道。 运达股份 近日，运达股份正式成为APQP4Wind成员企业，标志公司在质量管理领域所取得的成绩获得国际认可。运达股份将继续钻研和实践APQP4Wind的系统方法论，不断提升新产品开发过程的质量保证及风险管理能力，助力以客户和价值为导向的产品交付，推动风电行业的高质量发展。 立新能源 近日，木垒新风风力发电有限公司成立，法定代表人为秦海锋，注册资本2亿元。经营范围包含：一般项目：风力发电技术服务；储能技术服务；风电场相关系统研发；太阳能发电技术服务。企查查股权穿透图显示，该公司由立新能源全资持股。 4.2、行业新闻 1、3.56GW！国家能源局公布新增建档立卡风电项目 6月25日，国家能源局发布关于2024年5月全国新增建档立卡新能源发电项目情况的 公告。公告称，自2024年6月起，每月下旬公布上月新增新能源发电项目建档立卡情况，包括风电、非自然人光伏发电和生物质发电。2024年5月，全国新能源发电新增建档立卡项目共763个，总规模11316.663MW。其中，风电45个，规模共计3558.65MW。 2、风电1.4GW！河南省发布63个源网荷储一体化项目 6月24日，河南省发改委发布《河南省发改委关于实施�一批源网荷储一体化项目的通知》。根据通知：�一批三类源网荷储一体化项目规模共计2.145GW，其中风电项目规模约1.4GW，光伏项目规模约745MW。 3、到2030年风光水达7.5GW！四川宜宾市碳达峰实施方案出炉 近日，四川宜宾市人民政府发布《关于宜宾市碳达峰实施方案的通知》。《通知》指出主要目标，到2025年，水电、风电、太阳能发电总装机容量达到720万千瓦。到 2030年，水电、风电、太阳能发电总装机容量达到750万千瓦。 4、500MW！广东能源珠海高栏二海上风电项目获得核准！ 6月21日，广东省风力发电有限公司下属珠海粤风华发新能源有限公司投资建设的广东能源珠海高栏二海上风电项目正式获得珠海市发展和改革局核准。该项目装机容量为500MW，配套建设50MW/50MWh储能及海洋牧场。 4.3、政策汇总 1、试点项目305MW！宁夏“千乡万村驭风行动”总体方案出炉 6月27日，宁夏回族自治区发改委农业农村厅发布的关于《宁夏回族自治区“千乡万村驭风行动”总体方案》的通知指出，在全区选取风能资源好、具备电网接入和消纳条件、村集体经济经营收入较低的地区组织开展35万千瓦试点项目，其中：银川市5 万千瓦、石嘴山市4万千瓦、吴忠市18万千瓦、固原市4万千瓦、中卫市4万千瓦。2、宁夏中卫市：老旧风电场更新改造500MW以上！ 近日，宁夏中卫市人民政府发布《关于推动中卫市大规模设备更新和消费品以旧换新工作方案的通知》。《通知》指出，推动能源行业升级改造。对单机1.5兆瓦以下风电机组实施“以大代小”更新改造。开展老旧光伏电站升级试点，提升发电效率。到2027年，老旧