《三国：谋定天下》排名位居前列，华为盘古大模型5.0发布

投资要点 行情回顾：本周，传媒板块表现一般，下跌5.12%，跑输创业板约3.14个百分点（创业板指下跌1.98%）；跑赢市场约3.83个百分点（沪深300下跌1.30%）。 细分行业：（1）游戏指数跑输市场：中信游戏指数（CI005577）下跌6.27%，沪深300下跌1.30%。中信游戏指数相对于沪深300指数下跌4.97%。；（2）广告指数跑输市场：中信广告指数（CI005847）下跌2.59%，沪深300下跌1.30%。中信广告指数相对于沪深300指数下跌1.29%。；（3）体育指数跑输市场：中证体育指数（399804）下跌3.85%，沪深300下跌1.30%。中证体育指数相对于沪深300指数下跌2.55%。；（4）A股教育公司跑输沪深300，港股教育公司跑输恒生指数。中信教育指数（CI005816）下跌2.92%，沪深300下跌1.30%，中信教育指数跑输沪深300指数1.62%。港股教育指数 （887671）下跌4.78%，恒生指数上涨0.48%，教育指数跑输恒生指数5.27%。 影视：（1）《喜羊羊与灰太狼之守护》定档7月19日；（2）《白蛇：缘起》6月29日在内地复映；（3）《白蛇：缘起》6月29日在内地复映；（4）《海关战线》定档6月28日；（5）《红楼梦之金玉良缘》定档7月26日。 游戏：（1）广东省游戏产业协会发布《关于规范网络文化经营（游戏类）ICP申请出版前置备案审核的申报和加强中介风险防范的提示》；（2）哔哩哔哩首款SLG手游《三国：谋定天下》排名位居前列；（3）《DNF手游》与多家安卓渠道停止合作主动下架；（4）2024年华为开发者大会（HDC）召开，带来全新的HarmonyOS NEXT；（5）《王者荣耀》国际服版本《Honor of Kings》上线表现不俗。 AIGC/ChatGpt：（1）传统影视公司与AICG合作开发科幻短剧；（2）AI视频生成初创公司Runway推出了新的视频生成基础模型Gen-3 Alpha；（3）中国气象局发布气象AI大模型；（4）阿里通义Qwen2成斯坦福大模型榜单最强开源模型；（5）华为盘古大模型5.0发布。 体育：（1）2024年全国男子曲棍球冠军杯于6月17日至23日在辽宁水上运动管理中心隆重举行；（2）巴黎奥运前夜，电竞奥运会投票表决；（3）葡萄牙2-1逆转捷克，C罗出战6届欧洲杯史上第一人；（4）巴黎奥运会女排分组结果出炉，中国与美国法国同组。 教育：（1）教育部部署做好高考志愿填报咨询服务；（2）教育部发布第三期供需对接就业育人项目超2.4万项；（3）教育部公布2024年高考志愿填报十问十答；（4）教育部公布2024年高考“云咨询周”时间安排。 投资要点：建议关注芒果超媒（300413），神州泰岳（300002）。 风险提示：传媒政策收紧风险；业务整合或不及预期的风险；新业务开展不及预期风险；内容反响不及预期风险。 1本周行情回顾 分析周期为2024年6月16日（周日）-2024年6月22日（周六）。 本周，传媒板块表现一般，下跌5.12%，跑输创业板约3.14个百分点（创业板指下跌1.98%）；跑赢市场约3.83个百分点（沪深300下跌1.30%）。 图1：本周行情回顾 本周，中信游戏指数（CI005577）下跌6.27%，沪深300下跌1.30%。中信游戏指数相对于沪深300指数下跌4.97%。A股公司跌幅前三为冰川网络、神州泰岳、游族网络。 图2：游戏指数相对沪深300表现 图3：A股游戏公司涨跌幅前三 本周，中信广告指数（CI005847）下跌2.59%，沪深300下跌1.30%。中信广告指数相对于沪深300指数下跌1.29%。A股广告公司涨幅前三为智度股份、华扬联众、利欧股份，跌幅前三为紫天科技、思美传媒、遥望科技。 图4：广告指数相对沪深300表现 图5：A股广告公司涨跌幅前三 本周，中证体育指数（399804）下跌3.85%，沪深300下跌1.30%。中证体育指数相对于沪深300指数下跌2.55%。 图6：体育指数相对沪深300表现 A股教育公司跑输沪深300， 港股教育公司跑输恒生指数 。本周，中信教育指数（CI005816）下跌2.92%，沪深300下跌1.30%，中信教育指数跑输沪深300指数1.62%。 港股教育指数（887671）下跌4.78%，恒生指数上涨0.48%，教育指数跑输恒生指数5.27%。 图7：A股教育公司表现 图8：港股教育公司表现 本周港股教育公司涨幅前三为网龙、中国东方教育、思考乐教育，跌幅前三为天立教育、新东方-S、宇华教育；A股教育公司涨幅前三为昂立教育、传智教育、中国高科，跌幅前三为中公教育、*ST勤上、开元教育。 图9：港股教育公司涨跌幅前三 图10：A股教育公司涨跌幅前三 2影视行业 电影：本周（2024年6月16日-2024年6月22日）票房为4.37亿元，其中《云边有个小卖部》本周票房7705.54万元，是本周总票房第一名。本周票房主要由《云边有个小卖部》（17.6%）、《排球少年!!垃圾场决战》（11.1%）、《头脑特工队2》（10.9%）构成。 表1：本周含服务费票房情况（单位：万元） 图11：本周票房构成情况（万元） 图12：本周各院线票房情况（亿元） 下周有10部新上映电影。 表2：下周待映电影情况（仅统计猫眼想看人数超1万人的电影） 电视剧：本周（2024年6月16日-2024年6月22日），网络剧方面，播映指数排名前五的作品依次是《墨雨云间》（播映指数86.4）、《颜心记》（播映指数79.5）、《天行健》（播映指数71.7）、《金庸武侠世界》（播映指数69.6）、《狐妖小红娘月红篇》（播映指数68.8）。电视剧方面，《玫瑰的故事》以播映指数88位列第一名、《庆余年第二季》凭借播映指数75.4位列电视剧周播榜第二名、《小日子》以播映指数70.4位列第三名。 表3：本周剧集网播量情况（播映指数前五，包括电视和网络） 综艺：本周（2024年6月16日-2024年6月22日），电视综艺节目播映指数排名前五的作品依次是：《歌手2024》（播映指数81.8）、《奔跑吧第八季》（播映指数81.4）、《你好星期六2024》（播映指数69.4）、《极限挑战第十季》（播映指数68.7）、《灿烂的花园》（播映指数68.5）。《花儿与少年好友记》本周以播映指数72.2，位列网络综艺周播榜第一名，《开始推理吧第二季》本周以播映指数72，位列网络综艺周播榜第二名。 表4：本周综艺节目网播量情况（播映指数前五，包括电视和网络） 影视行业相关新闻 《喜羊羊与灰太狼之守护》定档7月19日。由黄伟明担任总监制，黄俊铭、陈力进执导的“喜羊羊与灰太狼”系列第九部大电影《喜羊羊与灰太狼之守护》今日官宣定档7月19日，并发布“冒险启航”版预告“守护伙伴”版海报。《喜羊羊与灰太狼之守护》讲述了维系大自然生态稳定运转的神奇宝石被神秘而强大的力量觊觎，为阻止危机发生，羊狼再次并肩作战，与他们的新伙伴共同守护家园的故事。在与新伙伴的相处里、与邪恶力量的较量中，羊村守护者们更加懂得了守护的意义，也更理解了团结、勇气和智慧的力量。（时光网） 《白蛇：缘起》6月29日在内地复映。追光动画宣布，《白蛇：缘起》将于6月29日在大银幕复映。此次发布的“情深再续”特别海报和视频，勾勒了小白与许仙前世今生命中注定的情缘，也感谢了五年来“白开水”们共同见证缘起缘续。《白蛇：缘起》得到时光网7.9分，金鸡奖、金龙奖等动画电影最高荣誉的肯定，大银幕不容错过。（猫眼电影） 《龙卷风》定档7月19日。由华纳兄弟影片公司、环球影业和安培林娱乐联合出品，李·以萨克·郑执导，黛西·埃德加-琼斯、格伦·鲍威尔领衔主演的年度灾难大片《龙卷风》(Twisters)今日发布定档预告，官宣定档7月19日同步北美上映，强势登陆暑期档。导演及主演团队也向中国观众发来问候，邀请大家加入这场惊心动魄的冒险旅程，感受大自然的恐怖威力。（时光网） 《海关战线》定档6月28日。IMAX中国今日宣布电影《海关战线》将于6月28日登陆IMAX影院，IMAX专属海报同日发布。《海关战线》呈现出香港海关不为观众熟知的工作内容和危险程度。电影聚焦军火走私大案，观众将跟随海关调查员的步伐，陷入海关和国际犯罪组织的争斗旋涡。影片由谢霆锋担任动作指导及领衔主演，张学友、林嘉欣、刘雅瑟领衔主演，吴镇宇特别演出，陈家乐、卫诗雅、关智斌、米雪、袁富华、黄锦燊、石修、Amanda S.、Brahim chab、杨天宇主演。（时光网） 《红楼梦之金玉良缘》定档7月26日。由胡玫执导的电影《红楼梦之金玉良缘》定档7月26日，发布“意难平”预告。预告片如一副流动的绝美画卷，缓缓展开大观园内的爱恨纠葛，宝黛钗三人之间的爱情传奇即将上演。影片已在全国范围内举办72场特色放映活动，反响颇佳，导演胡玫表示，很多学生及其家长称这部电影激发了他们阅读原著的兴趣，如此一来自己拍摄这部电影的初心也完成了。（时光网） 图13：《海关战线》定档海报 图14：《红楼梦之金玉良缘》预告片 3游戏行业 2024年6月16日-2024年6月22日，在手游端，截至2024年6月22日，IOS畅销榜排名前十的分别是《地下城与勇士：起源》、《和平精英》、《王者荣耀》、《崩坏：星穹铁道》、《三国：谋定天下》、《英雄联盟手游》、《梦幻西游》、《蛋仔派对》、《金铲铲之战》、《向僵尸开炮-尸潮来袭》。 表5：IOS免费榜和畅销榜 本周，游戏行业一级场无投资事件发生。 下周预计有12款游戏上线。 表6：下周上线游戏 游戏行业本周重要公告/新闻 广东省游戏产业协会发布了《关于规范网络文化经营（游戏类）ICP申请出版前置备案审核的申报和加强中介风险防范的提示》。该规范提示中称，近来接到投诉举报，有不明中介以进行网络文化经营（游戏类）ICP申请出版前置备案审核申请、续期、续证可以加急加快审批为幌子，或是以受业务主管部门委托的第三方单位委托名义，诱导游戏企业通过其进行申请、续期、续证等，其目的是为了谋取高额中介费，影响正常的网络文化经营（游戏类）ICP申请出版前置备案审核申请、续期、续证等流程和周期。（游戏陀螺） 哔哩哔哩SLG手游《三国：谋定天下》排名位居前列。6月14日下午开启公测，截至下午9点，三谋已取得游戏畅销榜第3的好成绩，且上线以来一直位于畅销榜前列。游戏是以三国时期为背景的多职业战争策略手游，由浙江华娱网络(东风工作室)研发，哔哩哔哩游戏发行。游戏深入挖掘了三国时期的历史文化，提供了丰富的职业角色选择和策略深度，让玩家体验沉浸式的三国战争。在传统SLG游戏上进行减负，一个是减弱对时间投入的硬需求，另一个是减少重复操作的软需求。（哔哩哔哩官网） 《DNF手游》与多家安卓渠道停止合作主动下架。自5月21日《DNF手游》国服发布后，至今已经在iOS畅销榜冠军连续霸榜近4周、首月预估收入高达几十亿元，谁也没有料到，腾讯于6月20日与国内部分安卓商店彻底摊牌，暂停了这款游戏与部分渠道的合作。 （GameLook） 2024年华为开发者大会（HDC）召开，带来全新的HarmonyOS NEXT、盘古大模型5.0、昇腾AI云服务、GaussDB数据库等最新科技创新成果，分享鸿蒙生态开放的新能力，持续为消费者和开发者带来创新体验。在主题演讲中，华为常务董事、终端BG董事长、智能汽车解决方案BU董事长余承东分享了鸿蒙生态的最新进展。HarmonyOS操作系统从2019年8月9日正式发布，历时1778天，历经4代，鸿蒙生态设备数量已超过9亿，已有254万HarmonyOS开发者投入到鸿蒙世界的开发中来，鸿蒙学堂学习人次435万，开发者服务调用次数827亿次/月。（GameLook） 《王者荣耀》国际服版本《Honor of Kings》上线表现不俗。北京时间6月20日，《王者荣耀》国际服版本《Honor of Kings》正式在全球160余