联动科技机构调研纪要

联动科技机构调研报告 调研日期:2024-05-13 佛山市联动科技股份有限公司成立于1998年12月,专注于半导体行业后道封装测试领域专用设备的研发、生产和销售,主要产品包括半导体自动化测试系统、激光打标设备及其他机电一体化设备。公司将行业前沿的技术与创新思维相结合,持续追求半导体专用设备相关产品及技术的革新。公司现有研发人员一百多人,约占公司员工总数30%。公司在半导体分立器件测试系统、集成电路测试系统、激光打标设备及机电一体化设备等产品技术领域均有成熟的研发经验。此外,公司承担国家科技部创新基金项目,通过了国家高新技术企业及广东省软件企业认定,被广东省科学技术厅认定为广东省半导体集成电路封装测试设备工程技术研究中心等。目前拥有授权专利45项,软件著作权76项。公司是国内领先的半导体分立器件测试系统供应商,近年来,公司研制成功的集成电路自动化测试系统在安森美集团、安靠集团、长电科技、通富微电、华天科技等国内外知名半导体企业得到了认可和应用。2022年9月22日,佛山市联动科技股份有限公司股票在深圳证券交易所创业板成功上市,股票简称:联动科技,股票代码:301369,募集资金总额为11.2亿元,用于加大半导体封测设备的研发和产能建设,聚焦更高功率器件、第三代半导体的测试能力,以及集成电路测试技术的开发,为客户提供更高性价比的测试解决方案。 2024-05-13 董事长张赤梅,董事、总经理郑俊岭 ,独立董事张波,董事会秘书、副总经理邱少媚,财务负责人李映辉 2024-05-132024-05-13 公司通过全景网“投资者关系互动平台” 业绩说明会 (https://ir.p5w.net)采用网络远程的方式召开2023年度业绩说明会 投资者网上提问-- 2023年度业绩说明会采用网络远程的方式进行,公司参会人员与投资者就公司经营情况和未来发展等情况进行了充分的交流与沟通,主要问题及答复如下: 1、张董事长,下午好!请问公司稳定股价措施中,什么条件能触发公司实控人和公司高管回购公司股票?请问张董事长有回购增持的计划吗?谢谢! 回复:您好!根据公司招股说明书,公司稳定股价措施预案的触发条件为:“公司上市后三年内,若出现连续20个交易日公司股票收盘价 低于最近一期经审计的每股净资产,除因不可抗力因素所致外,在不会导致公司股权分布不符合上市条件或触发实际控制人的要约收购义务的情况下,且符合中国证监会及深交所关于股份回购、股份增持、信息披露等有关法律、法规规定的前提的,公司及预案中规定的其他主体(控股股东、董事和高管等)应依照预案的规定启动股价稳定措施。若因除权除息等事项致使上述股票收盘价与公司上一会计年度末经审计 的每股净资产不具可比性的,上述股票收盘价应做相应调整。”后续若有回购增持公司股份计划,公司将会按照相关规定及时履行信息披露义务。谢谢您对公司关注! 2、再问董事长,价格围绕着价值波动,公司目前的经营状况和发展前景董事长应该最有发言权,请问目前公司股价合理吗?谈谈您的个人看法,请回答问题不要答非所问! 回复:您好!股价的波动属于二级市场行为,公司股价受宏观经济、市场形势、投资者情绪等多种因素影响,具有不确定性。公司管理层将一如既往坚持做好经营管理,努力提升业绩,争取为投资者带来更好的回报,具体公司经营情况敬请留意公司披露的定期报告,谢谢关注与支持! 3、公司跌成这样,是否可以取消股权激励计划! 回复:尊敬的投资者,您好!根据公司《2023年限制性股票激励计划(草案)》内容规定,公司在股东大会审议通过限制性股票激励计划 之后终止实施本激励计划的,应当由股东大会审议决定。公司实施本激励计划是为了进一步健全公司长效激励机制,吸引和留住优秀人才,充分调动公司员工的积极性,有效地将股东利益、公司利益和核心团队个人利益结合在一起。截至目前该激励计划未涉及终止的情形,如后续涉及变更、终止的情形,我们将严格按照监管规则要求予以披露,谢谢您对公司的关注! 4、二月份就开始喊回购,为什么现在一点动作没有? 回复:您好!公司将严格按照相关规定及公司回购股份方案,在回购期限内根据市场情况择机做出回购决策并予以实施,后续会根据回购进 展情况及时履行信息披露义务。感谢您的关注。5、截止到今天收盘,公司有回购股票吗?请回答 回复:尊敬的投资者,您好!公司股份回购进展请您参阅已披露的信息。感谢您的关注。6、请问董事长对公司今年的业绩提升有信心么?只需回答有或者没有即可。 回复:您好!信心是走向成功的第一步,谢谢! 7、今天昨天大跌十几个点,公司是财务出现了什么问题吗?请问有没有未公开的风险问题回复:您好!类似问题已回复,请参见相关回复,谢谢! 8、请问董事长今天昨天大跌十几个点,公司是财务出现了什么问题吗?有没有未公开的风险问题?公司发行价腰斩,对市值管理有计划吗 ? 回复:您好!股价的波动属于二级市场行为,受宏观经济、市场形势、投资者情绪等多种因素影响,具有不确定性。目前公司生产经营情况正常,各项经营工作稳步推进中,没有未披露的风险问题,公司未来可能发生的主要风险因素请参见公司已披露的2023年年度报告内容 。市值管理是公司长期坚持的工作,公司将继续坚持做好经营管理工作,努力提升业绩,争取为投资者带来更好的回报;同时继续加强与市 场及投资者的沟通,多渠道让更多投资者了解公司、提升对公司价值的发现及认可。谢谢您对公司的关注!9、公司的大规模数模集成电路测试系统目前研发进度怎样?大约何时能量产推向市场? 回复:您好!公司研发的大规模集成电路测试机目前还处于研发中,产品技术难度较高,测试应用较为复杂,产品验证周期相对更长,量产时间难以精确,具有不确定性。谢谢! 10、请问公司业绩大幅下滑,股价跌破发行价,公司股东是否有减持计划,是否利用转融通渠道进行减持。无视不回答就没有举办说明会的必要了 回复:您好!类似问题已回复,请参考相关回复,谢谢您对公司的关注!11、请问公司业绩大幅下滑,股价跌破发行价,公司股东是否有减持计划,是否利用转融通渠道进行减持 回复:尊敬的投资者您好!截至目前,公司实际控制人、控股股东、持股5%以上股东及其一致行动人等所持股份均处于限售期,公司未收 到相关股东减持计划的通知。后续如相关股东存在减持计划,公司将积极督促其根据有关法律法规及规范性文件的规定及时披露。感谢您的关注! 12、请问公司研发的大规模集成电路测试机QT9000什么时候投入市场 回复:您好!公司研发的大规模集成电路测试机目前还处于研发中,产品技术难度较高,测试应用较为复杂,产品验证周期相对更长,量产时间难以精确,具有不确定性。谢谢! 13、请董事长接着回答,公司会不会走类似其它小微企业上市即顶峰,营收利润双变脸的老路,公司去年以来在研发投入,新产品开发和市场开发投入多少人财物,上市高价发行依据是什么,请回答问题明确,准确,不要含含糊糊! 回复:您好!半导体测试设备是高技术壁垒的行业,终端客户对设备的可靠性、稳定性要求比较高,设备制造企业需要长期的研发投入、技术沉淀和应用经验,才能满足客户的需求。虽然目前半导体行业不景气,整个产业链仍处于去库存的阶段,但对于测试设备企业来说,逆周期 加大研发和推广,为未来做好技术储备和积累应用经验才能在顺周期获得更好的机会。公司深耕功率半导体领域,不断巩固公司在高压大电流方面的核心竞争力,公司近年来一直保持较高的研发投入,通过持续的研发投入和长期的技术、工艺积累,在新产品开发、技术提升等方 面起到了关键性的作用。2019至2023年,公司的研发投入分别为2,669.26万元、3,507.02万元、4,905.16万元、6,116.55万元、8,710.62万元,占营业收入的比例分别为18.02%、17.37%、14.28%、17.47%、3 6.83%。公司上市发行的股票价格为公司与保荐机构(主承销商)综合考虑公司所处行业、市场情况、同行业上市公司估值水平、募集资金需求及承销风险等因素,协商确定。具体的发行定价依据请查阅公司首次公开发行股票并在创业板上市发行方案的公告。谢谢! 14、为什么对网友提出的相关问题不进行回答?不回答问题这次业绩说明会有什么意义? 回复:尊敬的投资者,您好!本次业绩说明会的投资者提问较多,正在陆续回复中,敬请您耐心等待,谢谢理解!15、公司推出回购计划后,一直未进行回购操作,是否认为公司的股价目前任然高估,还未到值得回购的价位? 回复:您好!公司本次回购的实施期限为自公司董事会审议通过本回购方案之日起12个月内。公司将严格按照相关规定及公司回购股份 方案,在回购期限内根据市场情况择机做出回购决策并予以实施,并根据回购股份事项进展情况及时履行信息披露义务。感谢您对公司的关注! 16、为啥一直没回购 回复:您好!公司本次回购的实施期限为自公司董事会审议通过本回购方案之日起12个月内。公司将严格按照相关规定及公司回购股份 方案,在回购期限内根据市场情况择机做出回购决策并予以实施,并根据回购股份事项进展情况及时履行信息披露义务。感谢您对公司的关注! 17、董秘先生:你好!回购计划怎么远远不执行 回复:您好!公司本次回购的实施期限为自公司董事会审议通过本回购方案之日起12个月内。公司将严格按照相关规定及公司回购股份 方案,在回购期限内根据市场情况择机做出回购决策并予以实施,并根据回购股份事项进展情况及时履行信息披露义务。感谢您对公司的关注! 18、为什么一直不回购 回复:您好!公司本次回购的实施期限为自公司董事会审议通过本回购方案之日起12个月内。公司将严格按照相关规定及公司回购股份 方案,在回购期限内根据市场情况择机做出回购决策并予以实施,并根据回购股份事项进展情况及时履行信息披露义务。感谢您对公司的关注! 19、请问张董事长,贵公司的研发投入主要是投入在了哪个方面?投入最大的是哪个产品?该产片目前是怎样的一个状况?预计何时能够投入市场量产? 回复:您好!公司研发投入主要集中在功率半导体、尤其是第三代半导体器件和模块的测试和大规模数模集成电路测试,公司新推出的QT -8400测试平台能够应用于晶圆、器件以及模块的测试,并已通过客户端的验证和获得批量订单!谢谢!20、请问董事长一季度业绩盈利大幅下滑,是造成此次两天暴跌十几个点的原因吗?对未来股价市值管理有计划吗 回复:您好!公司2024年一季度收入较去年同期增长35.34%,主要系本期市场开拓情况良好,产品销售收入增加所致;但由 于公司加大研发投入和市场推广,相应费用支出增加,以及报告期内新增2023年实施的限制性股票激励计划分摊的股份支付费用为695.71万元,对公司净利润的影响较大。公司将加大产品创新,用更好的经营业绩回报股东。谢谢! 21、请问董事长一季度业绩盈利大幅下滑,是造成此次两天暴跌十几个点的原因吗?对未来股价市值管理有计划吗? 回复:您好!公司2024年一季度收入较去年同期增长35.34%,主要系本期市场开拓情况良好,产品销售收入增加所致;但由 于公司加大研发投入和市场推广,相应费用支出增加,以及报告期内新增2023年实施的限制性股票激励计划分摊的股份支付费用为695.71万元,对公司净利润的影响较大。公司将加大产品创新,用更好的经营业绩回报股东。谢谢! 22、看贵公司近一年的报告,公司在研发人员以及研发投入上都有了很大的提高,请问张董事长,目前在研发这一块取得了哪些进展? 回复:您好!公司研发投入主要集中在功率半导体、尤其是第三代半导体器件和模块的测试和大规模数模集成电路测试,公司新推出的QT -8400测试平台能够应用于晶圆、器件以及模块的测试,并已通过客户端的验证和获得批量订单!谢谢! 23、请董事长谈谈目前行业的现状,半导体的行业下行周期拐点目前到来了没?凭您的经验,行业的拐点大约什么时候能够到来?公司的营业收入什么时候能够重回3亿元以上? 回复:您好!2023年,半导体行业经历了前所未有的挑战与机遇。全球市场需求急剧变化、产业链去库存化、技术竞争加剧、消费者 需求变化等因素共同影响了行业的发展。纵观2023全年,整个半导体