2024餐饮行业市场简析报告

餐饮行业 市场简析报告 版权归属上海嘉世营销咨询有限公司商业合作/内容转载/更多报告 01.2023年全国餐饮收入突破五万亿元 •2023年餐饮收入突破5.2万亿元，创造了新的历史。2023年，随着生产生活有序恢复，促消费政策持续发力，各地积极开展文旅+美食、夜经济、展演+美食等促消费活动，推动了餐饮行业的快速 复苏，发展信心进一步恢复，充分体现了餐饮经济韧性强、潜力大、活力足等特点。 2022年以来各月份全国餐饮收入及同比增幅状况 餐饮收入社会消费品零售总额增幅餐饮收入增幅限额以上餐饮收入增幅 9000 50% 8000 40% 7000 30% 6000 20% 50004000 10% 3000 0% 2000 1000 0 -10% -20% -30% 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 02.餐饮产业产业链结构 •我国餐饮行业上游主要为供应商，包括食材、包装以及餐具等产品的供给;中游包含种类多样，包括正餐、休闲餐饮、快餐、特色餐饮、零售小食等；下游主要面向消费市场。从产业链生态图谱来 看，上游环节相关企业有金乡大蒜、国瓷红叶等，中游包括同庆楼、周黑鸭、五芳斋、味千(中国)、呷哺呷哺等。 中国餐饮行业产业链结构中国餐饮行业产业链生态图谱 上游中游下游上食包餐 游材装具 供应商餐饮服务&零售消费市场 游 食材包装餐具等 正餐个人消费者 休闲团体消费者 快餐 中正休快其 游餐闲餐他 特色 零食小食等 下个人消费者团体消费者 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 03.2023年餐饮新注册企业数量冲高回落 •根据餐饮界查询企查查数据，2023年初预期回暖的背景下2-3月餐饮新注册企业数量高于同期水平，之后逐渐回落至接近2022年的月度水平；而注销吊销餐饮企业数量则在5月后开始激增，或反映 在消费弱复苏的环境下新开门店的存续能力较差。 •根据红餐大数据，2023年前八个月的餐饮注销吊销企业数量已高于2022年全年水平，意味着餐饮行业仍处于洗牌过程中。 2019、2022、2023年前九个月全国餐饮相关企业注册情况（万家）2019、2022、2023年前九个月全国餐饮相关企业注销吊销情况（万家） 201920222023 60 50 40 30 20 10 0 1月2月3月4月5月6月7月8月9月 201920222023 20 18 16 14 12 10 8 6 4 2 0 1月2月3月4月5月6月7月8月9月 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 04.餐饮企业恢复程度有分化 •餐饮企业单店收入未恢复至19年水平，但由于上市公司均在积极扩张，因此较多公司的整体收入较19年呈现了较大幅度的增长，例如百胜中国、海底捞、绝味、奈雪、九毛九集团等。 •部分公司在21年迎来收入高峰，但是23年恢复较弱，例如呷哺呷哺集团、周黑鸭、海伦司。利润的恢复分化也较为明显。百胜中国、海底捞、九毛九集团的净利润已经超过19年同期，海伦司、奈雪实现扭亏，其他企业的净利润尚未恢复到疫情之前。 2019–2023餐饮企业收入（百万人民币）2019-2023餐饮企业净利润（百万人民币） 4000 3500 45000 40000 1000 500 6000 4000 3000 35000 2000 2500 2000 1500 1000 500 0 30000 25000 20000 15000 10000 5000 0 0 -500 -1000 -1500 0 -2000 -4000 -6000 九毛九集团呷哺呷哺海伦司 奈雪的茶周黑鸭绝味百盛中国（右轴）海底捞（右轴） 九毛九集团呷哺呷哺 海伦司奈雪的茶 周黑鸭绝味（剔除联营收益*75%） 百盛中国（右轴）海底捞（右轴） 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 05.餐饮企业门店持续扩张 •大部分餐饮上市公司持续保持门店增长，例如绝味、肯德基、周黑鸭、必胜客、奈雪、太二、凑凑等，这些品牌较疫情之前增长幅度较大，有些门店数量翻两倍甚至三倍。 •小部分公司在21年之前进行了快速开店，但是22、23年门店有所调整，例如海底捞、呷哺、海伦司等。门店调整也为公司带来了较大的闭店损失。 •2023年的消费环境，也使得未来的开店计划出现分化。部分公司仍然维持原来的开店节奏，例如绝味、肯德基、必胜客。部分公司仍保持比较谨慎的态度，有些下调了开店计划，如海底捞、海伦司、周黑鸭。部分公司开放加盟之后，扩店速度将会提升，如奈雪。 2018-2023H1餐厅门店数量（家） 18000 16000 14000 12000 10000 8000 6000 4000 2000 0 201820192020202120222023H1 绝味肯德基中国周黑鸭必胜客中国海底捞奈雪的茶呷哺呷哺海伦司太二酸菜鱼凑凑九毛九西北菜 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 06.高端餐饮承压 •高端餐饮行业面临的高人工成本、高房租、低利润等困境，亟需通过创新实现转型升级。 •经济形势持续向下，餐饮价格战愈演愈烈，餐饮消费K型分化，价格主流走向“刚需性”。消费者钱包瘪了，消费也愈加审慎，高质量、高性价比的餐厅成为消费第一选择。 人均300元以上门店占比变化人均100-300元以上门店占比变化 1% 10% 1% 10% 1% 10%10% 1% 10% 0% 10% 0% 9%9% 0% 9% 真高端 伪豪华 人均50-100元以上门店占比变化 28% 28% 28% 28% 27% 27% 27% 27% 27% 人均50元以下低端门店占比变化 63% 62% 62% 62% 62% 62% 61% 61% 61% 61% K型分化 轻奢侈 真刚需 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 07.餐饮高基数压力明显 •2024年1月国内餐饮上市公司总计收入为154亿元，同比持平，较12月环比增长15.9%。Q1同店同比表现或有23年高基数压力。 •受年底聚餐小旺季等因素影响，1月多数上市餐饮品牌同店平稳，恢复度环比略好。展望1Q24，考虑23年1-2月份线下出行报复性反弹致餐饮品牌同店基数较高，以及2H23多数品牌客单价有一定下修，1Q24多数餐饮品牌同店同比或有承压。 餐饮行业单月预测收入及增速 180单月收入（亿元）单月环比 160 140 120 100 80 60 40 20 80% 60% 40% 20% 0% -20% -40% 0-60% 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 08.我国餐饮连锁化率仍有较大提升空间 •2018年以来我国餐饮连锁化进程不断加快，据《2023中国餐饮加盟行业白皮书》数据显示，美国餐饮连锁化率为54%，2022年我国餐饮连锁化率提升至19%，对比来看我国餐饮连锁化率仍有较 大提升空间。 •除一二线城市以外，我国三线以下的城市人口规模庞大，蕴藏着巨大的消费潜力。随着近年来一二线城市餐饮消费市场几近饱和，餐饮在下沉市场的发展机会进一步被关注，从连锁化率城市分布趋势角度来看，近年来连锁化率呈现由一二线城市向三四线城市逐级传导的趋势。 直营、特许加盟、合伙联营餐饮企业发展路径连锁品牌数自2021年以来持续下降 直营连锁特许加盟连锁合伙联营 12 连锁品牌数（万个）增长率 35% 非正餐属性直营连锁加盟 正餐属性餐饮坚持直营 充分打磨多店模型 强化供应链建设提升门店留存率 强化激励、管理、企业文化建设 正餐属性转直营 11.5 11 10.5 10 9.5 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% -5% 9 2019 2020 2021 2022 2023H1 -10% 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 09.过半数的消费者担忧在外饮食的安全卫生 •2023年，各种食品作假的新闻频发，这无疑增加了公众对于食品质量的疑虑。肉馅、红薯粉条、豆腐以及蜂蜜等大众日常生活中经常购买食用的食品均被查出存在非法添加的现象。 •这些案例遍布各地，时间也不尽相同，然而，它们都揭示出同样的问题——商家们为了追求利润，而罔顾消费者权益与食品安全。 一二线城市的上班族更担忧在外饮食关注食品的安全问题消费者认为可以提升食品安全信任行为 一线 城二线 市 三线及以下 80后 年90后 龄 39% 56% 53% 54% 51% 使用过期的不新鲜的/变质食材使用非食用油制作食物 使用有抗生素/激素/重金属等有毒…滥用食品添加喇防腐剂保鲜剂等 饮食制作环境不干净不卫生 从业人员安全卫生意识不够 61% 61% 57% 55% 46% 42% 透明厨房 67% 61% 展示食材来源和出产时间 00后 家有孩 庭 状无孩 况 工有工作 作 况 情无工作 48% 46% 45% 52% 54% 用餐环境不干净不卫生使用非食物原料生产的加工食品 饮食制作前食材及用具没有清理干净 用虚假/错误标签没有使用合格包装饮食制作步骤不规范 42% 41% 40% 31% 27% 24% 对外发布门店安全卫生检查视频 45% 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 10.餐饮供应是未来5-10年稀缺的成长赛道 •餐饮供应仍是未来5-10年稀缺的成长赛道，但当前餐饮总量增长有所放缓，同时新业态新品类又不断分流，更加考验餐供企业品类选取、渠道抓取等能力。 •从渠道端来讲，大B一是自身经营稳健、每年维持高增，二是山姆、塔斯汀、瑞幸等头部新品牌不断跑出，稳定带来供应链扩容空间，是餐供企业不可多得的结构性机会。 餐饮供应链核心杠杆不变餐饮供应链发展阶段梳理 使用餐供产品带来景气 的原料成本上升 使用后可节省的人 工、房租支出 16-21年餐供红利共荣 22年起总量收缩、泡沫清出 24年起新阶段下更需关注公司所处赛道+自身能力 阶段 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 11.AIGC技术能够帮助餐饮业提高服务的质量 菜单建议 预订和外卖服务 AIGC可以分析客户的喜好、饮食限制和偏好，提供个性化的菜单建议。这有助于增加客户满意度并提升销售额。 AIGC可以处理在线预订和外卖订单，回答客户的问题，并提供准确的交货时间。这样，客户可以方便地使用聊天接口来完成订餐流程。 AIGC可以作为在线客服代表，回答常见问题、提供帮助和解决顾客的问题，有助于提升客户满意度和解决潜在问题。 AIGC技术 客户支持 推广和营销 通过AIGC，餐饮业可以与顾客进行互动和对话，提供促销活动、优惠券和新品推荐等信息。这样的个性化营销策略可以吸引更多的顾客并增加品牌忠诚度。 增强用户体验 培训员工 AIGC可以为顾客提供交互式的点餐体验。通过问询顾客的口味偏好、食物敏感性和饮食习惯等信息，可以为顾客定制个性化的菜单选择。 AIGC可以用作培训员工的工具，提供关于菜单、食材、 营养信息和酒水知识等方面的培训。员工可以通过与 AIGC的对话来获取实时的培训和指导。 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 12.餐饮行业遭遇四大挑战 新的餐饮品牌涌现加剧行业竞争 由于市场的扩张，餐饮行业的准入门槛相对较低，导致新的餐饮品牌不断涌现，加剧了行业竞争的激烈程度。同行业内的竞争者众多，市场份额分散，新兴品牌和技术不断创新，对传统餐饮企业构成威胁国际餐饮品牌的进入，加剧了市场竞争。 各项运营成本增加 原材料价格的波动，如食材、调味品等成本上升。人力成本上涨，随着经济发展，员工薪酬要求提高。能源和运营成本的不断增加，如水电费、设备维护等。租金和人工成本上涨城市中心地段的租金不断攀升，增加了餐饮企业的运营成本，劳动力市场的 变化。 健康饮食趋势与食品安全问题 0102 技术革新带来营销复杂性 消费者越来越注重饮食的健康和营养平衡,对食品添加剂和防腐剂的担忧，要求餐饮企业提供更加天然