光伏产业周报2024年第18期

期货研究报告|光伏周报2024-05-05 光伏产业周报2024年第18期 研究院新能源&有色组 研究员 报告摘要： 陈思捷 021-60827968 2024/4/22 2024/4/29 变化 chensijie@htfc.com 光伏价格指数 综合价格指数（点）16.1 15.68 -0.42 从业资格号：F3080232 光伏价格指数 多晶硅价格指数（点）29.72 27.86 -1.86 投资咨询号：Z0016047 光伏价格指数 硅片价格指数（点）17.44 17.16 -0.28 师橙 光伏价格指数 组件价格指数（点）16.51 16.51 0 021-60828513 光伏价格指数 电池片价格指数（点）7.86 7.66 -0.2 shicheng@htfc.com 光伏经理人指数 全行业指数（点）126.82 129.58 2.76 从业资格号：F3046665 光伏经理人指数 中上游制造业指数（点）201.14 206.12 4.98 投资咨询号：Z0014806 光伏经理人指数 下游发电站（点）52.51 53.04 0.53 穆浅若 2024/4/19 2024/4/26 变化 021-60827969muqianruo@htfc.com 库存 工业硅国内社会库存（万 36.7 36.4 -0.3 库存 LME铜库存（万吨）12.04 11.61 -0.43 光伏产业链相关数据 吨） 从业资格号：F03087416 库存 铜国内社会库存（万吨） 40.47 38.79 -1.68 联系人 库存 LME铝库存（万吨） 49.4875 48.925 -0.56 王育武 库存 铝国内社会库存（万吨） 83.15 79.1 -4.05 021-60827969 库存 LME锌库存（万吨） 25.45 25.49 0.04 wangyuwu@htfc.com 库存 锌国内社会库存（万吨） 0 0 0 从业资格号：F03114162 库存 LME锡库存（吨） 4490 4825 335 高中 库存 锡国内社会库存（吨） 16122 17441 1319 021-60827969gaozhong@htfc.com 库存 Comex白银库存（百万盎司） 45.60 61.95 16.35 库存 光伏玻璃国内厂库（万吨） 6.27 5.73 -0.54 从业资格号：F03121725 注：由于各个品种库存公布时间不同，故此部分品种所示库存为就近日期的情况数据来源：WindSMM华泰期货研究院 投资咨询业务资格：证监许可【2011】1289号 请仔细阅读本报告最后一页的免责声明 目录 报告摘要：1 4月30日当周光伏产业链消息与动态4 产业政策与动态4 企业动态4 光伏产业链相关品种价格6 相关有色金属价格及行情综述8 工业硅8 铜9 铝10 锌10 锡11 白银11 光伏玻璃12 图表 图1:光伏行业综合价格指数：全行业丨单位：点6 图2:光伏行业综合价格指数：多晶硅丨单位：点6 图3:光伏行业综合价格指数：硅片丨单位：点6 图4:光伏行业综合价格指数：电池片丨单位：点6 图5:光伏行业综合价格指数：组件丨单位：点7 图6:周平均价：晶硅光伏组件丨单位：美元/片7 图7:多晶硅（156×156）周平均价丨单位：美元/片7 图8:单晶PERC电池片丨单位：元/瓦7 图9:单晶硅片丨单位：元/瓦7 图10:单晶PERC组件单面丨单位：元/瓦7 图11:光伏经理人指数：中上游制造业丨单位：点8 图12:光伏经理人指数：下游电站丨单位：点8 图13:光伏经理人指数：全行业丨单位：点8 图14:硅国内社会库存丨单位：万吨9 图15:工业硅企业开工率丨单位：%9 图16:LME库存丨单位：万吨9 图17:国内社会库存（不含保税区）丨单位：万吨9 图18:LME库存丨单位：万吨10 图19:国内社会库存丨单位：万吨10 图20:LME库存丨单位：万吨11 图21:国内社会库存丨单位：万吨11 图22:LME库存丨单位：吨11 图23:国内社会库存丨单位：吨11 图24:COMEX库存丨单位：百万盎司12 图25:金交所白银库存丨单位：千克12 图26:光伏玻璃在产日容量丨单位：吨12 图27:光伏玻璃库存天数丨单位：天12 4月30日当周光伏产业链消息与动态 产业政策与动态 1、河北：2023年新增可再生能源20.51GW 近日，河北省发改委发布2023年河北省发展和改革委员会生态环境保护工作情况。其中提到，开展风电光伏攻坚行动，实施抽水蓄能项目，推动氢能产业发展，谋划布局规模化储能项目，2023年新增可再生能源并网装机2050.8万千瓦，海上风电规划获得国家批准。 2、云南保山：2024年新增新能源并网容量100万千瓦以上 4月30日，《保山市2024年进一步推动经济稳进提质政策措施》印发。文件指🎧，力 争年内新能源项目开工规模40万千瓦以上，积极谋划一批抽水储能项目，提速实施白 玉、浪戛等9个光伏发电项目，新增新能源并网容量100万千瓦以上。加快推进分布式光伏建设，在分布式光伏利用方面取得新突破。 3、光伏新增45.74GW！国家能源局公布2024年一季度光伏发电建设和运行情况 4月29日，国家能源局举行新闻发布会，发布一季度能源形势和可再生能源并网运行情况。2024年一季度，全国光伏新增并网4574万千瓦，同比增长36%，其中集中式光伏2193万千瓦，分布式光伏2380万千瓦。 4、2024年3月光伏利用率为96.4% 4月29日，全国新能源消纳监测预警中心发布《2024年3月全国新能源并网消纳情况》。数据显示，2024年3月，全国风电、光伏的利用率分别为96.3%、96.4%；2024年1-3月，全国风电、光伏的利用率分别为96.1%、96%。 5、中华人民共和国能源法（草案）发布！强调完善可再生能源电力消纳保障机制！ 近日，十四届全国人大常委会第九次会议对《中华人民共和国能源法（草案）》进行了审议，并向社会公布，4月26~5月25日期间，公开征求意见。草案提🎧，相关供电企业、售电企业以及电力用户(含使用自备电厂供电的企业)等应当按照国家有关规 定，承担消纳可再生能源发电量的责任。 企业动态 5月3日，河南赛能硅业有限公司年产一期2万+二期8万吨多晶硅项目安装工程 （一标段）502a硅烷提纯装置钢结构工程首根钢柱顺利吊装完成，标志着该项目正式进入施工阶段。该项目位于河南省濮阳县，是濮阳县2个纳入2023年河南省 “双百工程”项目之一，总投资100亿元，占地1500亩，年产10万吨多晶硅。 5月2日，安徽凤阳县人民政府发布了《凤阳正泰太阳能科技有限公司年产12GW高效N型光伏电池、12GW光伏组件生产基地项目环境影响评价第一次公示》。根据公示显示，正泰新能在安徽滁州市凤阳县创业路临淮关地区规划用地1000亩，建设12GW高效N型光伏电池、12GW高效光伏组件生产基地项目的车间、动力站、废水处理站及其他配套附属设施等工程。该项目总投资100亿元。 5月1日，近日，江苏省盐城市盐都区重大项目开工及签约活动举办，总投资50亿元的昱辉光能项目正式开工。据了解，此次开工的昱辉光能项目共分二期建设，一期新上10GW光伏组件以及边框、支架、焊带等配套项目，二期新上10GW光伏电池片项目，项目的顺利开工，是我区新能源产业建链强链的又一重要成果。 4月30日，宝馨科技发布2023年年度报告。报告显示，2023年，宝馨科技新能源业务营收占比由2022年的35.44%，已增至2023年的42.02%，产业布局逐步形成。其中，光伏电池、组件及配套产品销售收入同比增长243.95%。去年年底，宝馨科技曾表示，宝馨科技子公司西安宝馨光能在钙钛矿/晶硅叠层电池领域取得显著进展，目前正在建设10kW钙钛矿叠层实验室，并计划按照10kW-100MW-GW的目标节点进行产线升级。其最新实验室钙钛矿/异质结叠层电池自测效率已超过32%，再次刷新西安宝馨光能钙钛矿实验室记录。 4月29日，中节能太阳能发布《募集说明书(修订稿)》，公司本次发行可转债拟募 集资金总额不超过295000万元（含本数），用于察布查尔县25万千瓦/100万千瓦时全钒液流电池储能+100万千瓦市场化并网光伏发电项目-一期300MW项目等6个光伏新能源项目，合计规模900MW。 4月29日，三峡能源发布年报称，公司2023年并网装机规模达到4004.44万千 瓦，营业收入264.85亿元，同比增长11.23%；归属于上市公司股东的净利润71.81亿元，同比增长0.94%，主要经营指标实现稳步增长。2023年，公司新增装机容量1353.56万千瓦，累计装机容量达到4004.44万千瓦。风电累计装机容量达到 1941.66万千瓦，占全国风力发电行业市场份额的4.40%，其中海上风电累计装机容量达到549.16万千瓦，占全国市场份额14.73%，保持国内领先；太阳能发电累计装机容量达到1982.42万千瓦，占全国太阳能发电行业市场份额的3.25%。 光伏产业链相关品种价格 图1:光伏行业综合价格指数：全行业丨单位：点图2:光伏行业综合价格指数：多晶硅丨单位：点 70 60 50 40 30 20 10 0 2018/06/062020/06/062022/06/06 200 180 160 140 120 100 80 60 40 20 0 2018/06/062020/06/062022/06/06 数据来源：Wind华泰期货研究院数据来源：Wind华泰期货研究院 图3:光伏行业综合价格指数：硅片丨单位：点图4:光伏行业综合价格指数：电池片丨单位：点 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 2018/06/062020/06/062022/06/06 60 50 40 30 20 10 0 2018/06/062020/06/062022/06/06 数据来源：Wind华泰期货研究院数据来源：Wind华泰期货研究院 图5:光伏行业综合价格指数：组件丨单位：点图6:周平均价：晶硅光伏组件丨单位：美元/片 60 50 40 30 20 10 0 2018/06/062020/06/062022/06/06 0.35 0.30 0.25 0.20 0.15 0.10 0.05 0.00 2018/06/082020/06/082022/06/08 数据来源：Wind华泰期货研究院数据来源：Wind华泰期货研究院 图7:多晶硅（156×156）周平均价丨单位：美元/片图8:单晶PERC电池片丨单位：元/瓦 单晶PERC电池片M6-166mm平均价 0.50 0.40 0.30 0.20 0.10 0.00 0.8 0.6 0.4 0.2 0 单晶PERC电池片M10-182mm平均价单晶PERC电池片G12-210mm平均价 2018/06/082020/06/082022/06/08 2023/12/282024/02/282024/04/28 数据来源：Wind华泰期货研究院数据来源：Wind华泰期货研究院 图9:单晶硅片丨单位：元/瓦图10:单晶PERC组件单面丨单位：元/瓦 单晶硅片M6-166mm（160μm）-平均价单晶硅片M10-182mm（160μm）-平均价 4单晶硅片G12-210mm（160μm）-平均价 3 2 1 1.2 1 0.8 0.6 0.4 0.2 0 单晶PERC组件单面-166mm平均价单晶PERC组件单面-210mm平均价单晶PERC组件单面-182mm平均价 0 2023/10/102023/12/102024/02/102024/04/10 2023/12/282024/02/282024/04/28 数据来源：Wind华泰期货研究院数据来源：Wind华泰期货研究院 图11: