五新隧装：2023年年度报告
2023年1月，公司被湖南省市场监督管理局认定为“湖南省商业秘密保护示范企业”。 2023年6月，公司产品“双曲臂凿岩台车WD200E”被湖南省工业和信息化厅列入《湖南省2022年度100项重点工业新产品推荐目录》。 2023年9月，公司工业设计中心被湖南省工业和信息化厅认定为第九批湖南省工业设计中心。 字化浇筑衬砌台车”顺利通过中国工程机械工业协会组织的科技成果鉴定，整体技术达到国际先进水平。 2023年12月，公司被中共湖南省委、湖南 省人民政府授予第二届新湖南贡献奖先进集体称号。 学技术厅、湖南省科学技术协会认定为湖南省专 家工作站。 目录 第一节重要提示、目录和释义...............................................4第二节公司概况...........................................................8第三节会计数据和财务指标................................................10第四节管理层讨论与分析..................................................15第五节重大事件..........................................................49第六节股份变动及股东情况................................................57第七节融资与利润分配情况................................................62第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况................................65第九节行业信息..........................................................73第十节公司治理、内部控制和投资者保护....................................75第十一节财务会计报告......................................................87第十二节备查文件目录.....................................................178 第一节重要提示、目录和释义 【声明】 公司董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 公司负责人杨贞柿、主管会计工作负责人杨娟及会计机构负责人（会计主管人员）杨娟保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 天健会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。 1、未按要求披露的事项及原因 为保护公司重要客户和供应商信息及商业秘密，在披露2023年年度报告时，豁免披露客户和供应商的具体名称。 【重大风险提示表】 1、是否存在退市风险□是√否 2、本期重大风险是否发生重大变化 □是√否 公司在本报告“第四节管理层讨论与分析”之“四、风险因素”部分分析了公司的重大风险因素,敬请投资者注意阅读。 释义 第二节公司概况 一、基本信息 二、联系方式 三、信息披露及备置地点 四、企业信息 五、注册变更情况 □适用√不适用 六、中介机构 七、自愿披露 □适用√不适用 八、报告期后更新情况 □适用√不适用 第三节会计数据和财务指标 一、盈利能力 二、营运情况 三、境内外会计准则下会计数据差异 □适用√不适用 四、与业绩预告/业绩快报中披露的财务数据差异 公司于2024年1月19日在北京证券交易所指定信息披露平台(http://www.bse.cn)披露了《2023年年度业绩预告公告》（公告编号：2024-003）和《2023年年度业绩快报公告》（公告编号：2024-004），业绩预告公告、业绩快报公告所载2023年度主要财务数据为初步核算数据，未经会计师事务所审计。2023年年度报告披露的经审计财务数据与业绩快报披露的财务数据不存在重大差异。 五、2023年分季度主要财务数据 季度数据与已披露定期报告数据差异说明： □适用√不适用 六、非经常性损益项目和金额 七、补充财务指标 □适用√不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况 □会计政策变更□会计差错更正□其他原因√不适用 第四节管理层讨论与分析 一、业务概要 商业模式报告期内变化情况： （一）商业模式 1、主要业务和产品 公司属于（C35）专用设备制造业，专业从事隧道施工与矿山开采智能装备的研发设计、生产、销售及服务，业务遍及铁路、公路、水利水电、地下洞库、非煤矿山开采等领域；公司主要产品包括混凝土湿喷机/组、智能数字化浇筑衬砌台车、凿岩台车、拱架安装车、防水板/钢筋作业台车、锚杆台车、掘进钻车等并提供租赁服务。 2、研发模式 公司拥有自主核心技术和研发团队，公司研究院系湖南省认定企业技术中心、湖南省新奥法隧道施工装备工程技术研究中心、长沙市新奥法隧道施工装备技术创新中心，公司专家工作站为湖南省专家工作站。公司建立了一套集市场需求调研、研发立项、方案设计、市场反馈、投放生产于一体的完整产品研发流程；营销中心定期或不定期向研发部门反馈市场产品的需求与动态，研发部门根据前沿技术发展动态和市场产品需求信息，及时调整研发方向，开展已有产品迭代更新和新产品研发。 3、采购模式 公司生产所需的主要原材料包括钢材、钢结构件、液压凿岩机、汽车底盘、液压件及其辅件等。公司主要采用“以销定购+合理库存”的采购模式，对于标准化产品，公司根据市场需求预测和实际订单需求灵活进行原材料采购，并保持一定的安全库存；对于定制化产品，公司根据客户实际订单需求情况进行原材料采购；对于通用的原材料以及易损易耗品，为降低采购成本，公司通常进行集中采购。 4、销售模式及主要客户 公司采用“直销为主，代理为辅”的销售模式，国内市场采取直销销售模式，通过招标、竞争性谈判、询价或商务谈判等方式确定客户，并与客户签订销售合同；国外市场采取直接销售与代理商销售相结合的销售模式，与相关代理商建立合作关系，拓宽业务渠道。在客户开发、订单获取方面，公司营销中心通过专人直销、招投标、集采平台、工程业务信息网等多个渠道采集信息，开发新客户；对于现有客户，公司凭借高质量的产品和完善的售后服务，建立了较高的客户黏性，有利于获得后续订单；公司还提供部分设备租赁服务，为推广公司产品或满足客户短期工程需要，实现多元化的盈利方式。 公司先后与中国中铁股份有限公司、中国铁建股份有限公司、中国电力建设股份有限公司、中国葛洲坝集团股份有限公司等大型施工央企；贵州路桥集团有限公司、山西路桥建设集团有限公司、四川路 桥建设集团股份有限公司等国内一流施工集团；中国五矿集团有限公司、紫金矿业集团股份有限公司、中国有色矿业集团有限公司等国内一流矿业集团均建立了良好稳定的合作关系。同时，随着国家“一带一路”倡议的实施，公司产品已跟随我国大型施工建设单位走出国门，包括中国--老挝铁路项目、马其顿3号公路项目、印度尼西亚雅万高铁项目、巴基斯坦DASU水电站项目等。 （二）核心竞争力 1、行业领先的研发能力 公司拥有自主核心技术和研发团队，主要产品及核心技术能满足我国隧道工程复杂的环境施工需求，解决客户施工过程中面临的难点、痛点问题；为非煤矿山中小巷道掘进量身打造的智能掘进钻车，彻底解决了矿山3×3M以下中小巷道机械化施工的行业痛点。截至本报告期末，公司已拥有授权专利（不包括已放弃专利）350项，其中发明专利75项、实用新型专利254项、外观设计专利21项，并构建了较为完备的知识产权保护体系。 2、品质卓越的智能制造 公司一直秉承“以质量为根本、以信誉求发展”的经营理念，注重产品质量及制造工艺，严格把控产品品质；公司在生产运营环节持续加大机器人、大型数控设备等智能化、数字化硬件及软件投入，持续提升产品质量和制造工艺；公司质量管理严格按照ISO9001/ISO45001/ISO14001标准进行，建立了包含建立方针、分配职能、管理目标及其实现的策划、风险识别与评估、策划与控制、绩效评价等质量管理体系；公司坚持以品质为根本，通过不断改进产品设计、加强质量管理体系，并结合客户反馈不断优化产品，保持产品在性能、可靠性和安全性等方面的卓越表现。 3、超越预期的售后服务 公司以“产品可靠性高、施工效率高、服务评价高”为目标，始终坚守“为客户创造价值”的经营理念，建立了一流的售后服务体系。公司创办了五新学院，开展凿岩台车、拱架安装车、混凝土湿喷机/组等产品操作手培训，为公司和行业持续培养售后服务专业人才；为客户提供超越预期的售后服务，不仅延长了设备的使用寿命，更是加强了客户关系，让高质量服务能快速到达每个客户的工地现场；通过不断开发新的解决方案和服务，我们还可以进一步发展富有潜力的后市场业务。 报告期内，公司的商业模式未发生重大变动。 报告期末至本年度报告披露日，公司的商业模式未发生重大变动。 报告期内核心竞争力变化情况： □适用√不适用 专精特新等认定情况 二、经营情况回顾 （一）经营计划 公司聚焦为“隧道施工与矿山开采”提供成套智能装备与服务，深耕铁路、公路、矿山、水利水电和地下洞库五大领域，坚持“业务稳健经营，技术大胆创新”的企业经营思路，于不确定性中谋发展，在变局中开新局。 一、2023年主要经营亮点 1、公司经营稳健，高质量发展成果显著 经营业绩创历史新高：2023年，公司实现营业收入9.54亿元，同比增长76.34%；实现归属于上市公司股东的净利润1.64亿元，同比增长110.55%。 综合毛利率稳步提升：公司积极推进降本增效，2023年，公司综合毛利率为36.84%，较上年同期增长1.36个百分点。 经营风险控制有效：公司高度注重经营质量与风险管控，坚持价值销售，保持良好的成交条件与客户资信条件；公司严控无款、少款加工和发货；加大货到工地6个月内的款项结算、开票管理；提高部分产品预付款比例，从源头控制应收账款。2023年，销售商品、提供劳务收到的现金8.45亿元，较上年同期增长37.23%。 经营现金流充裕：本期末，货币资金2.30亿元，较上年同期1.34亿元增长71.32%；本期经营活动产生的现金流量净额1.45亿元，较上年同期增长85.93%。 资产结构稳健：报告期末，公司资产总计为10.48亿元，较上年期末增长36.99%；净资产为7.06亿元，较上年期末增长22.63%；公司连续30个月无短期、长期借款，资产负债率（合并）仅为32.67%，资产结构优质。 2、深耕主营业务，核心竞争力持续增强 智能数字化浇筑衬砌台车：经中国工程机械工业协会组织鉴定，公司研发的“大型地下工程智能数字化浇筑衬砌台车关键技术研究及应用”项目科技成果达到国际先进水平，部分技术达到国际领先水平，已在国内外超过2000个项目实际应用。 双曲臂凿岩台车：全球首创曲臂臂架结构，广泛应用于公路铁路隧道、抽水蓄能电站、水电站、地 下洞库等项目，可遥控操作，已被湖南省工业和信息化厅列入《湖南省2022年度100项重点工业新产品推荐目录》。 智能掘进钻车：聚焦小断面矿山巷道、抽水蓄能电站、水库灌溉隧洞等不同场景下的掘进钻孔和锚杆孔作业，同时配备自诊断和安全语音报警系统，可实现实时监控和故障检测，满足智能矿山建设要求。 3、聚焦智能装备，技术创新驱动企业发展 研发投入不断增长：报告期内公司研发投入5,635.79万元，较上年同期增加75.95%，
