公司信息更新报告：全栈国产化PLC再获宏旺集团订单，彰显国产化强大实力

根据所提供的研报内容，以下是关于宝信软件的总结：

公司概况与业绩预测

• 股票基本信息：宝信软件的当前股价为37.20元，总市值为894.17亿元，流通市值为645.46亿元。近3个月的换手率为29.2%。
• 评级与目标：投资评级维持为“买入”。预计2024-2026年的归母净利润分别为30.2亿、38.3亿、50.6亿元，对应PE分别为29.6、23.4、17.7倍。

业务亮点与进展

• 全栈国产化PLC项目：宝信软件成功签约广西宏旺，为其提供全栈国产化PLC产品及自动化数字工业现场解决方案。该项目预计于2025年3月投产，设计产能150万吨/年，合同金额约7亿元。未来规划产能可达1000万吨/年。
• 与宏旺集团的合作：宏旺集团是中国民营领军钢企，多次选用宝信软件的国产化产品，显示出对宝信软件产品实力的认可。
• 国产化战略：以自主大型PLC为核心，深化三电控制系统、工业机器人、AI大模型的国产化布局，有望推动公司长期成长。

风险提示

• 大型PLC和工业机器人的推广应用可能存在低于预期的情况。
• 国产化推进速度可能低于预期。

财务预测与估值

• 财务摘要：提供了2022年至2026年的财务预测，包括营业收入、净利润、毛利率、净利率等关键指标。
• 估值指标：P/E、P/B、EPS等指标表明，当前股价对应PE为29.6倍，P/B为6.2倍，EPS为1.26元。

风险与提示：强调了在大型PLC和工业机器人推广、国产化推进等方面可能存在的风险。

总结：宝信软件在全栈国产化PLC领域取得了显著进展，与宏旺集团的合作进一步巩固了其在钢铁行业的领先地位。通过深化国产化布局，公司有望实现持续增长。然而，市场对大型设备的接受度和国产化的推进速度仍然是重要的不确定性因素。