【国盛军工】打造新质战斗力总书记在十四届全国人大二次会议解放

纪要为有道云链接： 【国盛军工】打造新质战斗力 总书记在十四届全国人大二次会议解放军和武警部队代表团全体会议时强调，“要全面提升新兴领域战略能力”；“推动新质生产力和新质战斗力的高效融合”；“要以加快新质战斗力供给为牵引，深化国防科技工业体制改革”。 □什么是新质战斗力？是指在现代战争中，通过运用新技术、新装备、新战法等手段，形成的一种全新的、高效的战斗力。我们认为，“新”重点围绕以下几方面展开。 1、新兴领域：作战维度面向我国急需补短板的领域进行拓展，如水下、卫星、网络作战等能力建设。 2、新兴技术：通过研发新技术、新材料、新工艺等，推动武器装备的升级换代，提高作战效能。 4、高效融合：新质生产力和新质战斗力技术同源，将在卫星互联网、北斗、低空经济等多个领域双向推动发展。 3、新兴体系：综合感知、实时指控、精确打击等系统高度融合而产生的体系作战能力，信息化、智能化的装备发展趋势已来。 □打造新质战斗力的投资机会 1、水下：我国迫切补短板的万亿赛道。参考美军，水下装备呈现体系化发展趋势，重点围绕潜艇、海底监听网、UUV（水下无人机）3个方向。目前军费大力支撑，有望大单落地。 核心标的：湘电股份、西部材料、长盈通 2、卫星：“具备上帝视角的”通信、侦查、遥感等应用的载体，美国在卫星互联网、运载火箭领域大幅领先，Starlink、星盾等产品构建的空天新产业对我国国防军工、6G通信形成强势倒逼，急需补短板。 核心标的：盟升电子、臻镭科技、上海翰讯、海格通信 3、信息化：武器装备正由机械化向信息化智能化跨越，电子对抗、数据链与美差距仍然很大，处于加速补短板领域，核心关注有批产产品拐点的公司。 核心标的：盟升电子、七一二、臻雷科技 4、新型战机：空中力量是现代战争首要战力，我国空军对标美军数量、质量上仍有代差，发展新一代舰载机、下一代隐身战斗机、隐身轰炸机等新型战机的需求依旧紧迫。 核心标的：中航沈飞、中航西飞、航发动力、华秦科技 核心标的：菲利华、盟升电子、北方导航、长盈通 风险提示：军品新方向拓展不及预期。 5、精确制导导弹：是需求量大、消耗属性强的主力装备，2023年受行业影响很大，是2024年困境反转最为显著的军工方向。 ———————————— 国盛军工团队【国盛军工】打造新质战斗力 ———————————— 总书记在十四届全国人大二次会议解放军和武警部队代表团全体会议时强调，“要全面提升新兴领域战略能力”；“推动新质生产力和新质战斗力的高效融合”；“要以加快新质战斗力供给为牵引，深化国防科技工业体制改革”。 □什么是新质战斗力？是指在现代战争中，通过运用新技术、新装备、新战法等手段，形成的一种全新的、高效的战斗力。我们认为，“新”重点围绕以下几方面展开。 1、新兴领域：作战维度面向我国急需补短板的领域进行拓展，如水下、卫星、网络作战等能力建设。 2、新兴技术：通过研发新技术、新材料、新工艺等，推动武器装备的升级换代，提高作战效能。 4、高效融合：新质生产力和新质战斗力技术同源，将在卫星互联网、北斗、低空经济等多个领域双向推动发展。 3、新兴体系：综合感知、实时指控、精确打击等系统高度融合而产生的体系作战能力，信息化、智能化的装备发展趋势已来。 □打造新质战斗力的投资机会 1、水下：我国迫切补短板的万亿赛道。参考美军，水下装备呈现体系化发展趋势，重点围绕潜艇、海底监听网、UUV（水下无人机）3个方向。目前军费大力支撑，有望大单落地。 核心标的：湘电股份、西部材料、长盈通 2、卫星：“具备上帝视角的”通信、侦查、遥感等应用的载体，美国在卫星互联网、运载火箭领域大幅领先，Starlink、星盾等产品构建的空天新产业对我国国防军工、6G通信形成强势倒逼，急需补短板。 核心标的：盟升电子、臻镭科技、上海翰讯、海格通信 3、信息化：武器装备正由机械化向信息化智能化跨越，电子对抗、数据链与美差距仍然很大，处于加速补短板领域，核心关注有批产产品拐点的公司。 核心标的：盟升电子、七一二、臻雷科技 4、新型战机：空中力量是现代战争首要战力，我国空军对标美军数量、质量上仍有代差，发展新一代舰载机、下一代隐身战斗机、隐身轰炸机等新型战机的需求依旧紧迫。 核心标的：中航沈飞、中航西飞、航发动力、华秦科技 核心标的：菲利华、盟升电子、北方导航、长盈通 风险提示：军品新方向拓展不及预期。 国盛军工团队 点此跳转：【国盛军工】打造新质战斗力 总书记在十四届全国人大二次会议解放 5、精确制导导弹：是需求量大、消耗属性强的主力装备，2023年受行业影响很大，是2024年困境反转最为显著的军工方向。