ETF周报：沪深300ETF净申购超40亿元，芯片ETF领涨

请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容证券研究报告|2023年11月06日ETF周报沪深300ETF净申购超40亿元，芯片ETF领涨核心观点金融工程周报金融工程·数量化投资证券分析师：张欣慰证券分析师：杨丽华021-60933159021-60933116zhangxinwei1@guosen.com.cnyanglihua@guosen.com.cnS0980520060001S0980521030002联系人：杨昕宇yangxinyu3@guosen.com.cn相关研究报告《多因子选股周报-反转因子表现出色，中证1000增强组合年内超额7.47%》——2023-11-05《主动量化策略周报-成长风格反弹，成长稳健组合今年以来在主动股基中排名前5%》——2023-11-04《港股投资周报-医疗科技反弹，恒生科技指数本周领涨》——2023-11-04《热点追踪周报-由创新高个股看市场投资热点（第118期）》——2023-11-03《私募基金周报-上周中证500指增私募超额中位数0.96%，百亿私募调研聚焦医药、电子板块》——2023-11-01ETF业绩表现上周（2023年10月30日至2023年11月03日，下同）股票型ETF周度收益率中位数为0.64%。宽基ETF中，创业板类ETF涨跌幅中位数为1.98%，收益最高。按板块划分，科技ETF涨跌幅中位数为2.31%，收益最高。按主题进行分类，芯片ETF涨跌幅中位数为4.55%，收益最高。ETF规模变动及净申赎上周股票型ETF净赎回64.62亿元，总体规模增加80.04亿元。在宽基ETF中，上周沪深300ETF净申购最多，为41.58亿元；按板块来看，大金融ETF净申购最多，为7.23亿元；按热点主题来看，证券ETF净申购最多，为6.57亿元。ETF基准指数估值情况在宽基ETF中，创业板类、沪深300ETF的估值分位数相对较低；按板块来看，周期、消费ETF的估值分位数相对温和；按照细分主题来看，军工、新能车、银行ETF的估值分位数相对较低。与前周相比，芯片、科创板、上证50、新能车、消费、医药ETF的估值分位数明显提升，红利、科技ETF的估值分位数明显降低。ETF融资融券情况上周一至周四股票型ETF融资余额由前周的471.25亿元下降至464.46亿元，融券余量由前周的57.42亿份上升至57.53亿份。在日均融资买入额、融券卖出量最高的前10只ETF中，科创板ETF和证券ETF的日均融资买入额较高，科创板ETF和芯片ETF的日均融券卖出量较高。ETF管理人上周新成立3只ETF，为嘉实标普石油天然气勘探及生产精选行业ETF、博时中证1000增强策略ETF和A股ETF。本周将有3只ETF开始发行，分别为摩根标普港股通低波红利ETF、汇添富上证综合ETF以及博时国证2000ETF。风险提示：市场环境变动风险，风格切换风险。 请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容证券研究报告2内容目录相关热点回顾..................................................................4ETF业绩表现..................................................................4ETF规模变动及净申赎..........................................................5ETF基准指数估值情况..........................................................7ETF融资融券情况..............................................................9ETF管理人...................................................................10总结.........................................................................12附录.........................................................................12附录一：板块ETF列表................................................................12附录二：主题ETF列表................................................................18 请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容证券研究报告3图表目录图1：上周不同资产类别ETF周度业绩.......................................................5图2：上周不同宽基ETF周度业绩...........................................................5图3：上周不同板块ETF周度业绩...........................................................5图4：上周不同主题ETF周度业绩...........................................................5图5：不同资产类别ETF规模（亿元，截至20231103）........................................6图6：不同宽基ETF规模（亿元，截至20231103）............................................6图7：不同板块ETF规模（亿元，截至20231103）............................................6图8：不同主题ETF规模（亿元，截至20231103）............................................6图9：上周不同资产类别ETF规模变动与净申赎规模...........................................7图10：上周不同宽基ETF规模变动与净申赎规模..............................................7图11：上周不同板块ETF规模变动与净申赎规模..............................................7图12：上周不同主题ETF规模变动与净申赎规模..............................................7图13：宽基ETF市盈率中位数及其历史分位数................................................8图14：宽基ETF市净率中位数及其历史分位数................................................8图15：板块ETF市盈率中位数及其历史分位数................................................8图16：板块ETF市净率中位数及其历史分位数................................................8图17：主题ETF市盈率中位数及其历史分位数................................................9图18：主题ETF市净率中位数及其历史分位数................................................9图19：最近一年融资余额（亿元）与融券余量（亿份）变动.....................................9图20：基金公司非货币ETF管理规模排名TOP20（亿元，截至20231103）.....................11图21：板块ETF列表.....................................................................13图22：主题ETF列表.....................................................................18表1：日均融资买入额最高的10只ETF......................................................10表2：日均融券卖出量最高的10只ETF......................................................10表3：上周新成立基金、在发基金与待发行基金...............................................12 请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容证券研究报告4相关热点回顾易方达基金公告，基于对中国资本市场长期健康稳定发展的信心，将于近日运用固有资金2亿元投资旗下基金沪深300ETF易方达。除了易方达基金外，10月以来已有交银施罗德基金、景顺长城基金、兴银基金、富国基金等多家基金公司发布自购公告。上周五公布的美国10月新增非农就业人口超预期放缓至15万，较预期少增3万，新增人口仅9月的一半；10月失业率未如预期企稳，创去年1月以来新高。此后公布的10月美国ISM非制造业指数超预期降至五个月低位51.6，分项指标就业指数创去年4月以来最大降幅，说明贡献美国经济多数GDP的服务业活动放缓、就业降温。受此影响，美股高开、美元指数跌幅扩大，美债收益率大幅跳水。新能源车企集体发布10月成绩单，多家造车新势力交付量创纪录。其中，比亚迪销量遥遥领先，10月销量同比增38.6%，达到30.18万辆；理想汽车月交付首次突破4万辆大关，小鹏汽车交付超2万辆，零跑汽车交付1.8万辆，均创单月交付纪录。乘联会预计10月狭义乘用车零售销量预计将达202万辆左右，同比增长9.5%；新能源乘用车零售销量75万辆左右，同比增长34.6%，渗透率约37.1%。建议关注汽车产业链相关ETF投资机会。ETF业绩表现将ETF成立日至上市日之间视为建仓期，统计ETF上市之后的业绩表现，注意本文在计算ETF业绩时统一使用ETF的单位复权净值进行计算，相关ETF分类信息请参见附录。上周（2023年10月30日至2023年11月03日，下同）股票型ETF周度收益率中位数为0.64%，创业板类、科创板、上证50、沪深300、中证500ETF的涨跌幅中位数分别为1.98%、1.56%、0.90%、0.61%、0.33%。跨境型、商品型、债券型、货币型ETF的涨跌幅中位数分别为2.62%、0.27%、0.13%、0.03%。 请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容证券研究报告5图1：上周不同资产类别ETF周度业绩图2：上周不同宽基ETF周度业绩1资料来源:Wind，国信证券经济研究所整理；说明：由于不能及时获取部分跨境ETF上周五的单位复权净值，因而使用其上周一至周四的收益进行统计。资料来源:Wind，国信证券经济研究所整理分板块来看，上周股票型ETF中科技、消费、大金融、周期板块ETF的涨跌幅中位数分别为2.31%、1.89%、-0.67%、-0.68%。按热点主题进行分类，股票型ETF中芯片、5G、AIETF的涨跌幅中位数分别为4.55%、2.69%、2.48%，表现相对强势，红利、银行、新能车ETF的涨跌幅中位数分别为-1.26%、-1.11%、-0.99%，表现相对弱势。图3：上周不同板块ETF周度业绩图4：上周不同主题ETF周度业绩资料来源: