海外AI应用落地进展梳理：AIgc商业化浪潮将至

行业研究|深度报告 看好（维持） 海外AI应用落地进展梳理：AIGC商业化浪潮将至 计算机行业 国家/地区中国 行业计算机行业 报告发布日期2023年10月25日 核心观点 海外AI应用商业化落地加速。距离ChatGPT的面世即将满一年，大模型带来的技术革命也催化了大量的AI应用涌现，现在这些应用也逐步进入了商业化落地的阶 段。海外的AI应用由于起步较早，已经有大量的AI应用的商业化走在前列。微软、谷歌等科技大厂具备技术底座优势，布局全栈AI产业链，正在加速应用端推广。B端企业服务厂商持续深化AI在原有产品基础的赋能，不断提升客户体验；C端产品则重点关注多模态、智能体、情感陪伴等方向。 OpenAI更新DALL·E3和GPT-4V引领多模态能力跃升，AI应用有望拓展更多领域。OpenAI对旗下文生图模型DALL·E进行了升级，并为ChatGPT更新了语音和图像功能，展现了公司在多模态领域的深厚技术储备。GPT-4V在各种类型的 图像识别上都展示出了非常强大的能力，未来有望继续拓展大模型在教育、工业、医疗、自动驾驶等领域的应用。 国内AI应用商业化落地的大环境条件已初步具备，AI应用商业化落地情况和增量空间是市场关注的重点。国内在陆续出台了针对生成式AI算法的监管法案《生成式人工智能服务管理暂行办法》、《生成式人工智能服务安全基本要求（征求意见 稿）》之后，首批8家通过备案的大模型厂商均推出了相应的C端聊天应用，B端企业服务的AI应用也正在逐步试点推进中。我们认为，目前国内AI应用商业化落地的大环境条件已初步具备，一些进展较快的产品已经明确了定价模式与部署方案，正在推广。市场关注的重点已经进入到对AI应用产品化、商业化方案的跟踪上，以及AI大模型的接入能为产品带来多少增量价值。 AI应用的主流定价模式是为AI功能模块增量定价，受模型成本影响提价幅度不 低，短期内按使用量收费可能是主要趋势。大部分公司应用AI的首要方式是赋能自 身原有产品，故带来的主要定价模式是为接入大模型的AI功能进行增量定价，用户需要在原本产品的基础上付额外的费用来购买AI功能或者带有AI功能的高级版 本。现阶段由于算力持续紧缺，英伟达算力供应速度无法跟上庞大的AI需求，算力成本持续走高，AI功能带来的增量价值体现在收费上的提升幅度也较大，部分订阅制产品的定价幅度提升超过100%。很多公司也因此采用了针对于使用量进行限制或者按使用量进行收费的定价方式，比如Adobe按月购买生成点数，钉钉每年规定了使用次数上限等，都是厂商在成本和收费之间做出的妥协措施。 中长期增量空间值得期待。目前AI应用在传统市场里的渗透率仍处于非常低的状态，大部分用户对AI带来的技术革新仍处于观望阶段，渗透率非常低。从中长期视角看，随着AI能力在传统应用市场中的渗透率不断提升，有望打破传统应用市场空间天花板。 投资建议与投资标的 C端应用：建议关注金山办公(688111，增持)、万兴科技(300624，未评级)、彩讯股份(300634，未评级)等企业 B端服务应用：建议关注泛微网络(603039，未评级)、致远互联(688369，未评级)、汉得信息(300170，未评级)、鼎捷软件(300378，未评级)、新致软件 (688590，未评级)等企业 风险提示 技术落地不及预期；政策监管风险；AI算力受限制风险 浦俊懿021-63325888*6106 pujunyi@orientsec.com.cn 执业证书编号：S0860514050004 陈超021-63325888*3144 chenchao3@orientsec.com.cn 执业证书编号：S0860521050002 谢忱xiechen@orientsec.com.cn 执业证书编号：S0860522090004 杜云飞duyunfei@orientsec.com.cn覃俊宁qinjunning@orientsec.com.cn宋鑫宇songxinyu@orientsec.com.cn 有关分析师的申明，见本报告最后部分。其他重要信息披露见分析师申明之后部分，或请与您的投资代表联系。并请阅读本证券研究报告最后一页的免责申明。 目录 一、近期海外AI应用进展更新：商业化落地快马加鞭5 1.1科技巨头：AI全产业链布局，应用端加速推广5 1.1.1微软：365Copilot即将上线，大模型嵌入全系软件生态5 1.1.2谷歌：C端产品软硬件更新，B端医疗行业率先落地8 1.1.3Meta：让AI赋能2C应用10 1.1.4亚马逊：重点推进生成式AI企业服务11 1.2B端企业服务：持续深化AI在原有产品领域赋能11 1.2.1Salesforce：收购Airkit.ai，深入布局AI领域11 1.2.2SAP：发布人工智能助手Joule12 1.2.3C3.AI：发布全新生成式AI套件12 1.2.4ServiceNow：发布NowAssist企业AI套件13 1.3C端：多模态能力涌现13 1.3.1Adobe：AdobeMAX2023大会召开，Firefly系列模型更新13 1.3.2Canva：推出AI设计工具MagicStudio14 1.3.3Character.AI：群聊功能14 二、GPT-4V引领多模态能力跃升，广阔应用场景未来可期15 2.1OpenAI更新DALL·E3和GPT-4V，多模态能力迎来跃升15 2.2GPT-4V多模态能力打开AI应用想象空间16 三、商业化进展备受关注，AI增量空间正在打开20 投资建议与投资标的23 风险提示23 图表目录 图1：微软全系软件生态陆续接入大模型5 图2：微软宣布AI伴侣Copilot5 图3：Copilot可以直接处理照片6 图4：新版Outlook可以直接和Copilot无缝衔接6 图5：Edge浏览器中的购物Copilot7 图6：Bing中AI生成图像的数字水印7 图7：在PowerPages中借助Copilot创建网站7 图8：使用Copilot在PowerAutomate自动创建工作流7 图9：谷歌搜索SGE可以直接生成图片8 图10：在谷歌搜图中可以直接生成图片8 图11：MagicEditor功能8 图12：图像缩放增强功能8 图13：谷歌推出Bard助理9 图14：Bard助理定位为个人生活助手9 图15：Med-PaLM2在医疗领域能力领先9 图16：Med-PaLM2具有多模态能力9 图17：SynthID水印工具10 图18：谷歌“关于此图像”检测功能10 图19：Meta的AI表情功能AIStickers10 图20：Meta的AI图像背景替换功能Backdrop10 图21：MetaAI聊天机器人11 图22：Meta推出28个AI角色11 图23：Airkit.ai提供客户服务12 图24：Airkit.ai提供的Agent非常智能化12 图25：SAP发布人工智能助手Joule12 图26：ServiceNow发布NowAssist企业AI套件13 图27：FireflyImage2模型与第一代模型生成图片对比14 图28：FireflyDesign模型生成模板14 图29：MagicStudio涵盖多种AI设计工具14 图30：CanvaMagicStudio定价14 图31：Character.AI推出群聊功能15 图32：OpenAI推出最新文生图模型DALL·E316 图33：DALL·E3原生集成至ChatGPT中16 图34：OpenAI上线GPT-4V，更新语音和图像功能16 图35：GPT-4V正确识别手腕X射线图像17 图36：GPT-4V未能正确识别桡骨远端横向骨折17 图37：在prompt中增加参考案例可以提升识别准确性17 图38：GPT-4V具备科学常识和推理能力18 图39：GPT-4V能够识别车辆损伤情况18 图40：GPT-4V可以生成JSON格式的报告18 图41：GPT-4V可以进行网页浏览、在线购物19 图42：GPT-4V接入Bing图像搜索插件拓展能力19 图43：GPT-4V可以与环境进行正确交互20 图44：国内AI应用公司的产品进展20 表1：海外科技巨头AI全产业链布局5 表2：海内外部分订阅制AI应用定价情况21 表3：主流大模型厂商的模型API调用价格22 一、近期海外AI应用进展更新：商业化落地快马加鞭 距离ChatGPT的面世即将满一年，大模型带来的技术革命也催化了大量的AI应用涌现，现在这些应用也逐步进入了商业化落地的阶段。海外的AI应用由于起步较早，已经有大量的AI应用的商业化走在前列。本文将从海外各类AI应用落地进展的更新角度入手，尝试分析目前AI应用商业化的发展已经达到什么阶段，并对国内相应的AI应用节奏进行展望。 1.1科技巨头：AI全产业链布局，应用端加速推广 海外科技巨头多数进行AI全产业链布局，正在加速应用端落地。自ChatGPT带来的大模型浪潮启动以来，微软、谷歌、亚马逊、Meta等海外科技巨头扮演了本次AI大模型浪潮中的重要角色， 多数巨头布局了从AI芯片到大模型到AI应用的全系产业链。微软在3月公布的Microsoft365Copilot是人们对于基于大模型的AI应用的初步想象，经过半年多的研究与发展，近期各家巨头厂商在应用端的更新也更加频繁，应用端落地正在加速。 表1：海外科技巨头AI全产业链布局 公司 AI芯片 大模型 MaaS 2B产品 2C产品 微软 Athena GPT-3.5/GPT-4 （与OpenAI合作） AzureOpenAI Microsoft365Copilot、PowerPlatformCopilot等 BingAI、WindowsCopilot、GitHubCopilot等 谷歌 TPU PaLM系列 VertexAI Workspace Bard、谷歌搜索SGE等 Meta MTIA LLaMA系列 - - MetaAI、Quest3等 亚马逊 Inferentia、Trainium Titan系列 AWSBedrock - - 数据来源：澎湃，TheInformationReporting，东方证券研究所整理 1.1.1微软：365Copilot即将上线，大模型嵌入全系软件生态 微软逐步将大模型接入全系软件生态中，C端用户可以基于同一个底层逻辑体验AI能力。3月份公布的Microsoft365Copilot让世界初窥了接入大模型的AI应用可能形态，但微软从2022年就一直在不断地探索大模型在旗下各类软件中的结合应用，如今微软已经将大模型能力拓展到了旗下多款应用产品中。9月21日，微软在发布会上推出了跨设备、跨操作系统、跨应用程序的AI伴侣助手Copilot，用户可以在Windows11、Microsoft365以及Edge和Bing的浏览器中使用。Copilot在9月26日作为Windows11免费更新的一部分正式上线，并将于今年秋天加入到Bing 和Edge浏览器以及Office应用中。 图1：微软全系软件生态陆续接入大模型图2：微软宣布AI伴侣Copilot 数据来源：腾讯网，微软，东方证券研究所数据来源：微软，东方证券研究所 全新Windows11提供150多项新功能，Copilot把生成式AI能力无缝加入到多款应用中。 Copilot从操作系统层级提供了强大的AI能力，在下一个Windows版本中，原生的画图、照片、剪贴板、记事本等应用程序都将迎来能力升级，例如画图应用新增了背景移除和图层功能，照片应用新增了图像编辑、背景虚化等功能。Outlook也加入了Copilot的辅助，新版Outlook允许用户在一个应用中连接并协调各种账户（包括Gmail、Yahoo、iCloud等）。用户可以让Copilot生成电子邮件，并从OneDrive无缝附加重要文件和照片等。 图3：Copilot可以直接处理照片图4：新版Out