成都零售 2022年第三季度

成都-2022年10月 MARKETINMINUTES SavillsResearch 零售 高零化售品牌市引领场项目复调整苏升级放。缓 如第需一了太解更平多戴资维讯，斯 请联系 市场研究部 高中国级区董事 JamesMacdonald +862163916688 james.macdonald@savills.com.cn 高级经理 SophyPan 华西区 •25902625年亿1元-8，月同，比全下市降实0现.4社%。会消费品零售总额约人民币 •2心0总22存年量第维三持季在度7，0市6.场6万未平录方得米新。购物中心，全市购物中 •本涨季0.8度个成百都分全点市，购达物约中11心.4平%均。空置率继续上升，环比上 企稳，达约876元每平方米每月。 •全41市8元购每物平中方心米首每层月租；金核指心数商小圈幅购下物降中，心平首均层租平金均达租约金 •本调整季度较成多都的购品物牌中集心中内在租高户端变化动妆较品去类年别同。期显著减少， 式纯茶品牌。 •成分；都季市内场成首都店购涵物盖中的心品首类店越品来牌越聚丰焦富高，端受香众氛越品来类越和细新 •随年底着招亮商相大市魔场，方交、S子K商P等圈关有注望度进较入高快的速重发点展项期目。即将于 “成都作为全国零售第四城和国引力和市场影响力，但是面对近零售市场需要顺应消费需求的快才能持续提升竞争力，实现可持 续发展。” 速更新迭代、不断创新加快变革 年来挑战重重的市场环境，成都 内消费重镇，具有极大的品牌吸 潘玲红，第一太平戴维斯研究部 +862867373737 sophy.pan@savills.com.cn 中央管理部 董华西事长区 EricWo +862867373688 eric.wo@savills.com.cn 第一太平戴维斯 第一太平戴维斯是一家在伦敦股票交易所上市的全球领先房地产服务提供商。公司于1855年创立，具有悠久的历史传承以及无可匹敌的增长态势。第一太平戴维斯是行业引领者而非跟随者，在全球设有600多家分公司与联营机构，广泛分布于美洲、欧洲、亚太、非洲和中东地区。本报告仅作一般信息用途。未经事先许可，任何人不得对其相关内容或全部内容进行出版、复制或引用。同时本报告亦不构成任何合同、计划书、协议或其他文档的依据。第一太平戴维斯已尽全力确保报告内容的准确性，但对于该报告的使用而导致直接或间接的相关损失不承担任何责任。本报告版权所有，未经第一太平戴维斯研究部书面许可，不得以任何形式对该报告的部分或全部内容进行复制。 零售 图1：成都购物中心供应，2017至Q3/2022 市场供应、空置率及租金 达到充分挖掘年轻女性群体消费需求，拉 受高温限电和疫情封控等突发事件影响，动项目销售增长的目的。例如，IFS负一楼 90 8070 60 50 40 30 20 10 0 来源第一太平戴维斯研究部 图2：成都零售市场各区域空置率，Q4/2017至Q3/2022 18% 16% 14% 12% 10% 8% 6% 4% 2% Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2 Q3 0% 201720182019202020212022 来源第一太平戴维斯研究部 图3：成都零售市场各区域租金指数，Q4/2017至Q3/2022 160 150 140 Q1/2010=100 130120 110 100 Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2 Q3 90201720182019202020212022 备注金图融表城中所-Q有1/租20金13指；数大均源始-于Q1Q/210/21051；0，城以东下-子Q1市/2场01例3外： 部分项目被迫推迟入市时间，成都零售市场三季度未录得新增供应，全市购物中心总存量维持在约707万平方米。成都市场在九月上旬陷入暂时的停滞状态，消费市场的复苏再次按下暂停键，季内市场需求整体呈减弱态势，购物中心平均空置率继续上涨至约11.4%，首层平均租金小幅下调。 租户动态 自2018年成都提出“首店经济”以来，首店 的引进跟随成都零售市场的发展变化涵盖的品类越来越丰富，受众越来越细分。例如，作为近年快速发展的美妆业态中平均客单价更高的品类，众多国际高级香氛品牌三季度进入成都市场，提升了市场上该类品牌的丰富度，代表性案例包括法国沙龙香水品牌馥马尔首店进驻远洋太古里，英国高端香水品牌Penhaligon’s首店进驻IFS。此外，纯茶品牌作为近年人气颇高的茶饮品类的细分赛道，本季度表现活跃，来自深圳的中式茶品牌tea’stone首店落户万象城一期，国内精品茶叶品牌T9Tea首店选址IFS。 项目动态 第三季度，成都商场内租户变动较去年同 期显著减少，调整较多的品牌集中在高端化妆品类别，部分项目通过引进一批知名国际香化品牌，开启新一轮提档升级，同时 表1：成都未来代表项目，Q4/2022至2023 新成交多家顶级香化精品店，打造高规格国际香化走廊，强化项目与地铁口连接区域的香化氛围；银泰城季内进一步丰富项目的高端化妆品品牌，为消费者提供全新的化妆品消费体验，加上已有多家高化品牌进驻的世豪广场，大源商圈成为成都零售市场又一个高化品牌集聚地。 市场展望 在近期的经济工作会议上成都政府提出奋 战四季度，全力确保经济高质量稳定增长，进入年底，成都零售市场有望加快复苏，预计将迎来约40万平方米的新增供应。随着招商大魔方、SKP等关注度较高的重点项目即将亮相市场，交子商圈有望进入快速发展期，或有助于拉动全市消费景气度上升。 项目名 建筑面积（平方米） 区位 开发商 招商大魔方 170,000平方米 金融城 招商蛇口 保利国际广场时光里 70,000平方米 大源 保利集团 天府和悦广场 250,000平方米 天府新区 润达丰控股滨江地产 随着消费需求不断更新迭代，零售市场一直处在快速变化中，近年来虽然疫情反复，加上高温限电等突发事件给成都零售市场带来空前挑战，但是疫情并不会困住市场，缺乏创新疏于改变才会让市场止步不前且在竞争中被淘汰。当经济大环境不确定性上升，疫情防控常态化，突发事件频发，变化成为当下的市场常态，成都零售市场或将不断呈现出新的应变和发展趋势。 来源第一太平戴维斯研究部 来源第一太平戴维斯研究部