本报告主要关注政策明确和市场底部的议题。政治局会议超预期,政策底或至,扭转了此前悲观预期,珍惜年内投资窗口期。同时,中报业绩预告对投资具有指引作用,行业业绩预告情况显示预喜率较高,特别是社会服务、非银金融、美容护理、纺织服饰等行业。最后,从估值、净利润一致预期变化和中报业绩预期披露情况等三个维度筛选行业,关注非银金融、通信、房地产、银行、社会服务、食品饮料、交通运输、家用电器、医药生物等二级行业。投资策略建议重点关注这些行业和相关股票。但需要注意的是,投资仍存在风险,包括经济超预期下行、稳增长政策落地不及预期、地缘政治因素超预期等。
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