电子行业一周AI重大事项梳理：重点关注谷歌轻量化模型，边缘域变革在即

科大讯飞发布星火认知大模型，落地四大行业应用。5月6日，科大讯飞发布星火认知大模型，并同步发布教育、办公、汽车、数字员工四大行业应用成果。 目前，星火认知大模型中文领域已在文本生成、知识问答、数学能力三个维度超越ChatGPT，未来将持续升级；同时，科大讯飞布局“1+N”体系，多项产品应用已实现落地，如AI学习机T20Pro和T20、智能办公本X2、智能录音笔SR702等，未来星火认知大模型将赋能医疗、城市、司法、工业互联网等更多行业。我们认为，科大讯飞星火认知大模型的发布以及AI大模型产品应用的逐步落地将推动人工智能技术的规模应用，加速AI技术与多应用领域的深度融合，为教育、医疗、办公、车载等行业带来新的解决方案，下游市场需求有望实现逐步增长。 AI技术赋能虚拟数字人新发展。近期，“AI孙燕姿”、“AI周杰伦”等虚拟数字人火爆出圈，“AI孙燕姿”的多部作品播放量已破百万。人工智能有望使得虚拟数字人实现降本增效：1）增效：多模态技术有望提高虚拟数字人的交互能力，使其语言功能更接近真人，有助于解决大客户的定制化需求，提高客户的人性化体验；2）降本：随着AIGC技术的突破，数字人的制作成本和门槛不断降低，为中小客户提供了低成本的解决方案。虚拟数字人应用场景多样，随着AI数字人的降本增效，AI数字人的需求有望大幅提升，根据IDC预计，2026年中国AI数字人市场规模有望达到102.4亿元。 谷歌发布PaLM 2模型，轻量化版本可运行于移动端。5月11日，谷歌发布通用语言大模型PaLM 2，其性能得到全方位大幅提升，部分语言能力基准测试结果超过GPT-4；同时PaLM 2已被应用于超过20个谷歌应用，并能通过谷歌云向用户提供诸如医疗、网络安全等特定领域内的服务。PaLM包括四个不同参数规模版本，最轻量化版本Gecko可在移动端运行，使AI模型离线应用成为可能，降低边缘侧模型部署成本，提供定制化、低时延，高安全性的下游应用，开拓AI模型在边缘侧推理的场景。我们认为，在边缘侧推理的轻量化大语言模型有望带动边缘AI计算成长，加速边缘硬件市场更新迭代。智能硬件的能力边界将不断拓宽，优化用户使用体验，成为新的AI流量入口。AI智能硬件厂商则有望借助AI模型提升硬件价值量，开启新一轮创新周期。 投资建议：我们认为，AIGC带来算力、Chiplet、边缘三条主线投资机遇，此次谷歌发布的轻量化AI模型赋能硬件，将带来产品逻辑的深度变革，智能硬件均有重估值潜力。重点关注：1）智能硬件：国光电器（计划年内推出搭载类GPT硬件产品）；建议关注——音箱耳机：创维数字、漫步者、惠威科技、佳禾智能；手机终端：小米集团、传音控股。2）AIOT芯片：乐鑫科技（WiFi MCU龙头）；恒玄科技（音频芯片龙头）；建议关注——晶晨股份、中科蓝讯、瑞芯微。 风险提示：AI应用不及预期的风险；行业竞争加剧的风险；政策变动的风险。 重点公司盈利预测、估值与评级 1本周AI事件回顾 1.1科大讯飞发布星火认知大模型，落地四大行业应用 5月6日，科大讯飞发布星火认知大模型，科大讯飞研究院院长刘聪在发布会现场演示了星火大模型七大能力，包括文本生成、语言理解、知识问答、逻辑推理、数学能力、代码能力以及多模态能力，并同步发布教育、办公、汽车、数字员工四大行业应用成果。 星火认知大模型领先国内厂商，部分指标已超越ChatGPT，未来将持续升级。 科大讯飞建立了一套科学、系统的7个维度的481项测评体系，在该评测体系中，星火明显领先国内现已推出、可测的认知大模型。此外，星火中文领域已在文本生成、知识问答、数学能力三个维度超越ChatGPT，并计划于：6月9日，突破开放式问答，再次升级多轮对话能力，并进一步提升数学能力；8月15日，再次提升代码能力与多模态交互能力；10月24日，在中文能力上超越ChatGPT，在英文水平上与ChatGPT相当。 图1：科大讯飞通用认知智能大模型测评体系 科大讯飞布局“1+N”体系，多项产品应用已实现落地。在星火大模型的加持下，教育、办公、汽车、数字员工等应用领域的产品性能进一步升级，给客户带来更好的产品体验，如：1）星火+教育：AI学习机T20Pro和T20上线新功能，包括中英文作文批改功能、中学数学精准学分层学习方案推荐、TalkTalk口语对话； 2）星火+办公：智能办公本X2以及智能录音笔SR702将实现语篇规整与会议纪要功能，听见M2麦克风+听见软件将具备整理全文摘要、输出工作待办、制定工作计划、撰写品宣文案与新闻稿件等多项功能。3）星火+汽车：实现车内跨业务、跨场景人车自由交流；4）星火+数字员工：虚拟人智能交互机业务能力全面提升，推出新一代基于大模型的生成式RPA。随着多项星火大模型应用产品的落地，公司未来将不断深入更多行业，包括医疗、智慧城市、司法、工业互联网等各领域。 我们认为，科大讯飞星火认知大模型的发布以及AI大模型产品应用的逐步落地将推动人工智能技术的规模应用，加速AI技术与多应用领域的深度融合，为教育、医疗、办公、车载等行业带来新的解决方案，下游市场需求有望实现逐步增长。 1.2AI技术赋能虚拟数字人新发展 近期，“AI孙燕姿”、“AI周杰伦”等虚拟数字人火爆出圈，由于AI训练成果好、音色与原歌手贴合度高且歌手粉丝基础较大等原因，“AI孙燕姿”翻唱的《发如雪》《爱在西元前》等作品播放量已破百万，多个音乐平台甚至已经出现了AI孙燕姿的歌曲合集。虚拟数字人的走红离不开人工智能技术的支撑，尤其是随着近期AIGC技术的突破，虚拟数字人发展进入新阶段。 AI技术突破助力虚拟数字人实现增效降本，有望带动AI数字人的市场需求。 随着AI技术的不断发展，虚拟数字人有望实现：1）性能提高：多模态技术有望提高虚拟数字人的交互能力，使其语言功能更接近真人，有助于解决大客户的定制化需求，提高客户的人性化体验；2）成本降低：随着AIGC技术的突破，数字人的制作成本和制作门槛进一步降低，为中小客户提供了低成本的解决方案。AI数字人应用场景多样，涉及直播、影视、游戏、医疗、教育等多个行业，随着AI数字人的降本增效，AI数字人的需求有望大幅提升，根据IDC预计，2026年中国AI数字人市场规模有望达到102.4亿元。 随着AI技术的不断突破，虚拟数字人将进入新的发展阶段，有望加速应用落地，同时，虚拟数字人的应用落地以及市场需求的增加，也将加速AI技术需求快速增长，进一步推动AI技术的发展。 1.3谷歌发布PaLM2模型，轻量化版本可运行于移动端 5月11日，谷歌发布通用大语言模型PaLM 2。PaLM2性能全面优于前代模型，能支持多个谷歌应用与特定领域应用。作为驱动AI机器人Bard的模型的升级版，PaLM2可使用Fortran等20多种编程语言，100多种口头语言进行数学、软件开发、语言翻译推理和自然语言生成，在部分语言能力基准测试上超过GPT-4。PaLM2已经被用于支持超过20种谷歌应用，包括办公软件系列、谷歌搜索以及AI机器人Bard，并能应用于特定领域。以PaLM2驱动的Bard将具备更强的多模态理解能力，使其能够理解用户的图片提示并在回复中包含图片；基于健康数据训练的Med-PaLM2能够通过美国医学执照考试，基于网络安全数据训练的Sec-PaLM 2可以用于解释潜在恶意脚本行为，这两种模型将通过谷歌云向特定用户提供服务。 图2：PaLM2语言基准测试部分结果超过GPT-4 PaLM2轻量化版本能够运行于移动端，将带动边缘AI计算成长。PaLM 2包括Gecko、Otter、Bison和Unicorn四种不同参数规模版本。其中，最轻量版本Gecko可在移动设备端运行，提供每秒处理20个token的能力。此前大模型在边端的应用主要通过API接口调用，模型本身的训练和推理仍在云端进行，对边缘侧终端以及芯片更新没有太大需求。轻量化模型可以降低边缘侧模型部署成本，使AI模型离线应用成为可能，从而提供定制化、低时延、高安全性与隐私性的下游应用，开拓AI模型在边缘侧推理的场景。对此，英伟达人工智能科学家Jim Fan表示，一个“离线的（offline），永远在线的（always-on）”大语言模型将为用户体验开辟全新途径。 我们认为，轻量化大语言模型能够带动边缘AI计算成长，加速边缘硬件市场更新迭代。在轻量级AI模型助力下，智能硬件的能力边界将不断拓宽，成为新的AI流量入口。智能音箱、手机等智能硬件的使用体验将大幅提升，AI智能硬件厂商则有望借助AI模型提升硬件价值量，开启新一轮创新周期。 2投资建议 我们认为，AIGC带来算力、Chiplet、边缘三条主线投资机遇，此次谷歌发布的轻量化AI模型赋能硬件，将带来产品逻辑的深度变革，智能硬件均有重估值潜力。重点关注：1）智能硬件：国光电器（计划年内推出搭载类GPT硬件产品）； 建议关注——音箱耳机：创维数字、漫步者、惠威科技、佳禾智能；手机终端：小米集团、传音控股。2）AIOT芯片：乐鑫科技（WiFi MCU龙头）；恒玄科技（音频芯片龙头）；建议关注——晶晨股份、中科蓝讯、瑞芯微。 表1：重点公司盈利预测、估值与评级 3风险提示 AI应用不及预期的风险：如果AI应用落地不及预期，则将对上游需求带来不利影响，相关公司的成长逻辑有可能不及预期的风险。 行业竞争加剧的风险：随着国内各AI龙头及行业龙头逐步布局AI模型与产品，相关公司面临竞争加剧等风险； 政策变动的风险：相关产业政策的阶段性调整可能会对相关行业公司的发展造成不利影响。