长江基建集团二零二二年年报

二零二二年年报 （于百慕大注册成立之有限公司） （股份代号：1038） 放眼环球 基建世界 CKI环球基建业界翘楚 长江基建是一家国际性基建集团，透过于世界各地的基建投资，致力缔造更美好的世界。长江基建的多元化业务包括：能源基建、 交通基建、水处理基建、废物管理、转废为能、屋宇服务基建及基建相关业务。集团的投资及 营运范围遍及香港、中国内地、英国、欧洲大陆、澳洲、新西兰、加拿大及美国。 目录 05十年财务摘要 06董事会主席报告 012集团董事总经理报告 19长远发展策略 20奖项 024业务回顾 026投资于电能实业 028英国基建投资 036澳洲基建投资 044新西兰基建投资 048欧洲大陆基建投资 051加拿大基建投资 054香港及中国内地基建投资 056财务概览 058董事及集团要员 073董事会报告 086独立核数师报告 91综合收益表 92综合全面收益表 93综合财务状况表 94综合权益变动表 95综合现金流量表 96综合财务报表附注 147主要附属公司 148主要联营公司 149主要合资企业 151主要物业表 152企业管治报告 185风险因素 193业务总纲 202公司资料及重要日期 2022 上市26年来股息连年增长 主要数据 7,748 股东应占溢利 （百万港元） 180 现金结存 （亿港元） 2CKINFRASTRUCTUREHOLDINGSLIMITED长江基建集团有限公司 7% 负债净额对 总资本净额比率 A/稳定 标准普尔授予之信贷评级 二零二二年年报ANNUALREPORT20223 投资于 电能实业 •电能实业 欧洲大陆 基建投资 •DutchEnviroEnergy •ista 英国 基建投资 •UKPowerNetworks •NorthumbrianWater •NorthernGasNetworks •Wales&WestGasNetworks •SeabankPower •UKRails 加拿大 基建投资 •CanadianPower •Park’NFly •CanadianMidstreamAssets •RelianceHomeComfort 香港及中国内地 基建投资 •深汕高速公路（东段） •汕头海湾大桥 •番禺北斗大桥 •友盟建筑材料 •青洲英坭 •青洲水泥（云浮） •广东广信青洲水泥 •云浮市祥力水泥 澳洲 基建投资 •SAPowerNetworks •VictoriaPowerNetworks •UnitedEnergy •AustralianGasNetworks •DampierBunburyPipeline •MultinetGas •AustralianEnergyOperations •EnergyDevelopments 集团业务 新西兰 基建投资 •WellingtonElectricity •EnviroNZ 管理团队 十年财务摘要 综合收益表摘要 截至十二月三十一日止年度 百万港元 2022 2021 2020 2019 2018 2017 2016 2015 2014 2013 股东应占溢利 7,748 7,515 7,320 10,506 10,443 10,256 9,636 11,162 31,782 11,639 股息 已付中期股息 1,764 1,739 1,713 1,713 1,713 1,688 1,587 1,512 1,281 1,220 拟派末期股息 4,611 4,560 4,510 4,485 4,410 4,309 4,107 3,905 3,716 3,318 6,375 6,299 6,223 6,198 6,123 5,997 5,694 5,417 4,997 4,538 综合财务状况表摘要 十二月三十一日 百万港元 2022 2021 2020 2019 2018 2017 2016 2015 2014 2013 物业、机器及设备 3,017 3,029 2,965 2,805 2,508 2,462 2,404 2,379 2,452 2,408 投资物业 408 408 396 398 382 360 344 334 305 268 联营公司权益 38,527 37,998 37,133 36,814 38,191 43,108 52,177 54,004 54,135 34,583 合资企业权益 99,302 106,802 106,803 104,952 95,892 98,462 53,973 60,988 52,999 46,244 其他财务资产 1,590 1,613 1,892 1,871 7,821 702 648 1,985 3,889 4,599 衍生财务工具 1,249 441 126 1,107 2,448 1,253 2,178 571 86 42 商誉及无形资产 2,246 2,447 2,602 2,486 2,556 2,569 2,554 2,525 2,877 2,966 递延税项资产 3 6 6 3 12 7 29 21 15 20 其他非流动资产 – – – – – 136 64 17 – – 流动资产 19,525 10,255 15,488 14,748 7,960 10,755 13,539 9,278 9,312 8,778 资产总值 165,867 162,999 167,411 165,184 157,770 159,814 127,910 132,102 126,070 99,908 流动负债 (12,268) (16,663) (11,024) (10,303) (6,287) (15,669) (13,837) (3,681) (6,571) (5,040) 非流动负债 (24,217) (20,489) (30,125) (28,507) (29,579) (25,953) (7,886) (17,862) (17,753) (14,270) 负债总值 (36,485) (37,152) (41,149) (38,810) (35,866) (41,622) (21,723) (21,543) (24,324) (19,310) 永久资本证券 (9,885) (9,885) (14,701) (14,701) (14,701) (14,701) (9,544) (7,933) (7,933) (10,329) 非控股权益 (104) (128) (119) (69) (30) (18) (38) (55) (77) (84) 股东应占权益 119,393 115,834 111,442 111,604 107,173 103,473 96,605 102,571 93,736 70,185 每股数据 港元 2022 2021 2020 2019 2018 2017 2016 2015 2014 2013 每股溢利 3.08 2.98 2.91 4.17 4.14 4.07 3.82 4.44 13.03 4.77 每股股息 2.530 2.500 2.470 2.460 2.430 2.380 2.260 2.150 2.000 1.860 股东权益 —每股账面净值 47.39 45.97 44.23 44.29 42.54 41.07 38.34 40.71 38.42 28.77 35,000 30,000 25,000 20,000 15,000 10,000 5,000 31,782 11,639 11,16210,25610,44310,506 9,636 7,3207,5157,748 0 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 3.0 2.5 2.0 1.86 2.00 2.15 2.26 2.38 2.432.46 2.472.50 2.53 1.5 1.0 0.5 0 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 李泽巨 主席 “长江基建之优质基建资产持续展现坚韧实力， 带来按年增长百分之七的理想贡献。以业务所在地 货币计算，基建投资组合的贡献则按年上升百分之十六。” 6CKINFRASTRUCTUREHOLDINGSLIMITED长江基建集团有限公司 董事会主席报告 世界各国大多开始放宽应对2019冠状病毒的限制措施，然而不明朗因素持续笼罩全球市场。各大经济体面对处于历史高位之通胀、上扬之利率、日趋严峻之能源危机和地缘政治张力，局势充满挑战。 际此宏观背景下，CKInfrastructureHoldingsLimited长江基建集团有限公司（“长江基建”、“公司”或“集团”）截至二零二二年十二月三十一日止年度，录得股东应占溢利港币七十七亿四千八百万元，对比去年上升百分之三。业绩备受利率上升导致财务成本增加（尤其是与通胀挂钩之财务成本上涨）及外币兑港元走弱所影响。 基建业务之贡献上升百分之七 长江基建之优质基建资产持续展现坚韧实力，带来按年增长百分之七的理想贡献。以业务所在地货币计算，基建投资组合的贡献则按年上升百分之十六。 二十六年来股息连年增长 长江基建董事会（“董事会”）建议派发末期股息每股港币一元八角三分。连同已派发的中期股息每股港币七角，二零二二年全年合共派息每股港币二元五角三分，较二零二一年上升百分之一点二，标志着长江基建自上市二十六年来股息连年增长。如获二零二三年度股东周年大会通过，建议股息将于二零二三年六月七日（星期三）派发予于二零二三年五月二十三日（星期二）营业时间结束时已登记在本公司股东名册内之股东。 业务回顾 电能实业 电能实业之溢利贡献为港币二十亿三千三百万元，按年下跌百分之八。跌幅主要归因于利率上升引致财务成本高涨，以及海外业务贡献因汇兑疲弱而减少。 以业务所在地货币计算，基建投资组合的溢利贡献按年上升百分之五。 于香港，港灯在管制计划实施下持续录得稳定盈利。该公司推行之措施如采用绿色能源、推广脱碳理念及协助香港实现碳中和目标，多方面为香港环保出力，遂获香港工业总会于二零二一年度中银香港企业低碳环保领先大奖中颁发“可持续发展企业大奖”以及制造业界之“金奖”。 二零二二年年报ANNUALREPORT20227 董事会主席报告 英国基建业务 来自英国业务的溢利贡献为港币三十亿六千九百万元，较去年上升百分之二十九。有关增长主要由于一笔非现金递延税项相关支出于上一个回顾年度入账，以及于二零二二年出售NorthumbrianWater百分之十三权益而录得一次性收益。惟部分收益因上涨之财务成本及英镑兑港元疲弱而抵销。 就二零二三年四月至二零二八年三月之新规管期，UKPowerNetworks已收到规管重置的最终决定，有助预计未来数年的收入。在英国能源监管机构(TheOfficeofGasandElectricityMarkets“Ofgem”)的二零二二年客户服务及表现两项衡量指标(BroadMeasureofCustomerServiceandPerformance)中，UKPowerNetworks皆被评为配电网络营运商之首。该公司于年内荣获近三十个奖项，包括在顾客服务协会(InstituteofCustomerService)的英国消费者满意指数(UKCustomerSatisfactionIndex)中，获评为英国公用事业界别之最佳客户服务机构，以及于UtilityWeekAwards中，囊括年度雇主大奖(EmployeroftheYearAward)及年度资本项目大奖(CapitalProjectoftheYearAward)。 年内，NorthumbrianWater于BritishWater进行的年度英国食水公司表现调查(UKWaterCompanyPerf