电力设备行业点评报告：政策推动光热发电规模化发展，行业有望实现从“0-1”突破

国家能源局发布推动光热发电规模化发展有关事项的通知 2023年4月6日，国家能源局发布《国家能源局综合司关于推动光热发电规模化发展有关事项的通知》，要求内蒙古、甘肃、青海、新疆等光热发电重点省份能源主管部门积极推进光热发电项目规划建设，统筹协调光伏、光热规划布局，合理布局或预留光热场址，在本地新能源基地建设中同步推动光热发电项目规模化、产业化发展，力争“十四五“期间，全国光热发电每年新增开工规模达到3GW左右。同时要求当地电网公司对配置光热发电的基地项目在并网和调度方面给予优先支持。鼓励有条件的省份和地区尽快研究出台财政、价格、土地等支持光热发电规模化发展的配套政策，提前规划百万千瓦、千万千瓦级光热发电基地，率先打造光热产业集群。 国内光热发电产业有望实现从“0-1”突破 光热发电原理主要为通过反射镜、聚光镜等聚热器将采集到的太阳辐射热能汇聚到集热装置，再加热装置内的导热油、熔融盐等传热介质，传热介质经过换热装置将水加热到高温高压蒸汽，从而驱动汽轮机带动发电机发电。其能源转换经历"光能-热能-机械能-电能"的过程，因此其产生的交流电能够直接并网发电，同时其特有的光热转换过程让其自带储能的本领，能够弥补太阳能发电的间歇性。其兼具调峰电源和储能的双重功能，可以为电力系统提供更好的长周期调峰能力和转动惯量，具备在部分区域作为调峰和基础性电源的潜力。此前因为其过高的初始投资成本与度电成本，其发展相对缓慢。截至2022年底，我国光热发电累计装机仅为588MW，当年新增光热发电装机仅为50MW。通过国家政策支持、引导和新能源基地对光热长时储能的刚性需求，我国光热产业有望逐步由示范阶段迈入商业化前期，实现从“0-1”突破。 “十四五”期间每年3GW的开工规模有望带动400亿左右的市场空间 根据首航高科披露的国投若羌10万千瓦光热发电项目EPC总包工程单价13.46元/W可大致计算得出每年最低3GW的开工需求可以带动400亿左右的光热市场空间。 建议关注光热发电板块 光热系统集成受益标的：首航高科、东方电气、上海电气；超白玻璃受益标的：安彩高科、耀皮玻璃；储热系统受益标的：西子洁能；熔融盐受益标的：云图控股、山东海化； 风险提示：新能源装机不及预期；光热发电技术进步不及预期。