非银金融行业日报：沪指实现六连阳，券业再迎利好

沪指实现六连阳券业再迎利好 证券研究报告—行业日报 1.40 1.20 1.00 0.80 0.60 0.40 0.20 0.00 1.20 1.10 0.850.84 0.65 0.45 04月07日主要指数表现（%） 2023.04.07 （预计发布时间：2023.04.07） 分析师：闫晓伟 执业证书编号：S0770519080001电话：18535125736 E—mail：yanxw@dtsbc.com.cn 地址：山西太原长治路111号山西世贸中心A座 F12、F13 网址:http://www.dtsbc.com.cn 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 核心观点 行情回顾 周五（4月7日），两市再度走出放量上涨趋势，午后行情平稳，三大指数红盘收官，沪指实现六连阳，四月开局火热。 盘面上，医药、房地产和数字经济表现亮眼，超跌反弹的医药和房地产短期内或将进入估值修复期，数字经济在短期回调后再度王者归来，进一步增强了其自身中长期作为市场主线，持续上行的确定性。在数字经济的持续推动下，市场中长期交投情绪十分火热，两融交易屡创新高，在主题板块的带动下，中长期市场上行可能性仍然较大，但仍需警惕市场因短期表现过热而出现回调的可能性。券商板块今日表现也相对亮眼，板块内部无一 走绿，盘后，中国结算再度发布相关利好，或将推动券商短期走强。中长期来看，多项利好持续袭来，在扩大直融比例的主要背景下，预计券商未来将会收获更多利好政策，在政策利好叠加市场情绪高增下，券商有望重回上行趋势。 风险提示：热门板块突发利空，引起市场扰动 周五（4月7日），沪指、创指早盘低开，深指微幅高开。后三大指数震荡走高，盘中行至高点。后行情稳定，指数红盘震荡，尾盘齐齐收红，沪指实现六连阳。截至收盘，上证指数（+0.45%）收报3327.65 点，深证成指（+0.85%）收报11967.74点，创业板指（+0.84%）收报2446.95点。两市量能仍维持在高位，连续四个交易日达到万亿之上。申万Ⅰ级行业多数上涨，房地产、传媒、通信领涨，煤炭、农林牧渔 、有色金属领跌。证券Ⅱ上涨1.20%，43家上市券商除华林证券横盘震荡外，集体上涨，其中，中金公司、东方证券、信达证券领涨。 要闻关注 两融交易情绪在年后持续回暖，截至4月4日， 创2023年以来新高，多集中在电子、计算机行业；中国结算拟正式启动股票类业务最低结算备付 金缴纳比例差异化调降工作，将实现股票类业务最低备付缴纳比例由16%平均降至15%左右。 正文目录 一、行情回顾4 二、券商行情5 三、重大事项7 图表目录 图表1申万I级行业日涨跌幅（%）4 图表2热门行业涨跌幅（%）5 图表3沪深两市涨跌家数统计（家）5 图表4申万Ⅰ级行业日资金净流入规模（亿元）5 图表5上市券商日涨跌幅（%）6 图表6上市券商日资金净流入规模（亿元）7 图表7上市券商日换手率（%）7 一、行情回顾 板块表现 周五（4月7日），沪指、创指早盘低开，深指微幅高开。后三大指数震荡走高，盘中行至高点。后行情稳定，指数红盘震荡，尾盘齐齐收红，沪指实现六连阳。截至收盘，上证指数（+0.45%）收报3327.65点，深证成指（+0.85%） 收报11967.74点，创业板指（+0.84%）收报2446.95点，沪深300（+0.65%） 收报4123.28点。 今日沪深两市上涨股票为3411家，占总体股票比重68.07%，横盘178家， 下跌1422家。资金流方面，上证指数今日成交额为4364亿元，深证成指今日 成交额为6176亿元，两市成交额10540亿元，创业板指成交额2875亿元，沪 深300成交额2866亿元。 当天申万Ⅰ级31个行业多数上涨，其中，涨幅最大的三个行业分别是，房地产（申万）（+3.69%）、传媒（申万）（+3.47%）、通信（申万）（+2.26%）；另外，跌幅最大的三个行业分别是，煤炭（申万）（-0.73%）、农林牧渔（申万）（-0.69%）、有色金属（申万）（-0.53%）。 金融板块今日涨跌互现，其中非银金融（申万）今日上涨了1.10%，证券Ⅱ（申万）今日上涨了1.20%，保险Ⅱ（申万）今日上涨了1.18%，多元金融 （申万）今日下跌了0.06%。 4.003.69 3.50 3.00 2.50 2.00 1.50 1.00 0.50 0.00 -0.50 -1.00 -0.73 房传通医计轻建社非商纺家交环美石基公汽机银电钢国综电食建有农煤地媒信药算工筑会银贸织用通保容油础用车械行力铁防合子品筑色林炭产生机制材服金零服电运护石化事设设军饮装金牧 物造料务融售饰器输理化工业备备工料饰属渔 图表1申万I级行业日涨跌幅（%） 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 图表2热门行业涨跌幅（%）图表3沪深两市涨跌家数统计 名称 涨跌幅（%） 前五 房地产 3.69 传媒 3.47 通信 2.26 医药生物 2.15 计算机 1.98 后五 煤炭 -0.73 农林牧渔 -0.69 有色金属 -0.53 建筑装饰 -0.40 食品饮料 -0.40 日期 涨跌家数 4月7日 上涨家数 3411 平盘家数 178 下跌家数 1422 涨停家数 49 跌停家数 5 4月6日 上涨家数 2019 平盘家数 129 下跌家数 2885 涨停家数 31 跌停家数 15 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 资金表现 今日申万Ⅰ级行业11个行业呈现主力资金净流入状态，净流入主力资金 最多的三个行业分别是，通信(申万)主力资金净流出18.56亿元，传媒(申万) 主力资金净流出16.73亿元，房地产(申万)主力资金净流出15.48亿元；净流 出主力资金最多的三个行业分别是，电子(申万)主力资金净流出65.73亿元， 有色金属(申万)主力资金净流出14.07亿元，计算机(申万)主力资金净流出 11.64亿元。 图表4申万Ⅰ级行业日资金净流入规模（亿元） 30.00 20.00 10.00 0.00 -10.00 -20.00 -30.00 -40.00 -50.00 -60.00 -70.00 通传房非交商建医银家美石钢社综轻环纺公煤汽机电农基国食建计有电信媒地银通贸筑药行用容油铁会合工保织用炭车械力林础防品筑算色子 产金运零材生电护石服制服事设设牧化军饮装机金融输售料物器理化务造饰业备备渔工工料饰属 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 二、券商行情 个股表现 43家上市券商除华林证券横盘震荡外集体上涨，涨幅最大的三家券商分别是，中金公司（+5.73%）、东方证券（+3.64%）、信达证券（+2.95%）；另外，涨幅最小的三家券商分别是，中国银河（+0.10%）、申万宏源（+0.24%）、招商证券（+0.28%） 资金流向 资金流方面，今日43家上市券商共23家呈主力资金净流入状态，净流入 主力资金最多的三家券商分别是，东方证券主力资金净流入3.09亿元，中信 证券主力资金净流入1.64亿元，兴业证券主力资金净流入1.49亿元；另外， 净流出主力资金最多的三家券商分别是，国泰君安主力资金净流出0.42亿元， 华林证券主力资金净流出0.22亿元，南京证券主力资金净流出0.21亿元 换手率 换手率方面，今日活跃度最高的3家上市券商分别是，信达证券（24.18%）、 首创证券（14.00%）、国联证券（3.35%）；活跃度最低的3家上市券商分别是，国信证券（0.10%）、招商证券（0.19%）、申万宏源（0.20%）。 图表5上市券商日涨跌幅（%） 7 6 5.73 5 4 3 2 1 0 中东信兴首中中中第广财国浙西国财华东长天光华东东国国海长中国华西南方太红山国中招申中华金方达业创银信信一发通金商部联达西吴城风大安兴北海元通江原信泰南京正平塔西泰泰商万国林公证证证证证建证创证证证证证证证证证证证证证证证证证证证证证证证证证洋证证君证证宏银证司券券券券券投券业券券券券券券券券券券券券券券券券券券券券券券券券券券券安券券源河券 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 图表6上市券商日资金净流入规模（亿元） 4 3 3.09 3 2 2 1 1 0 -1 -1 东中兴华广信中中财光中方国天财海东中中国第华山长国国西西国太浙首东招中华东长红申南华国方信业泰发达金银通大信正联风达通吴原国金一安西江元信南部海平商创北商泰西兴城塔万京林泰证证证证证证公证证证建证证证证证证证银证创证证证证证证证证洋证证证证证证证证证宏证证君券券券券券券司券券券投券券券券券券券河券业券券券券券券券券券券券券券券券券券源券券安 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 图表7上市券商日换手率（%） 30 25 24.18 20 15 10 5 0 信首国中东财中光华兴南广第国华国长中中天财中浙红中太中华东西国方东山华国东海西长申招国达创联金方达银大泰业京发一金林元城信国风通原商塔泰平信安北部海正兴西西泰吴通南江万商信证证证公证证证证证证证证创证证证证证银证证证证证证洋建证证证证证证证证君证证证证宏证证券券券司券券券券券券券券业券券券券券河券券券券券券投券券券券券券券券安券券券券源券券 数据来源：同花顺iFinD大同证券研究发展部 三、重大事项 中国结算：引入差异化最低结算备付金缴纳比例机制 中国证券登记结算有限责任公司(下称中国结算)拟正式启动股票类业务最低结算备付金缴纳比例差异化调降工作，具体为根据结算参与人的资金收付时点设定不同的缴纳比例，其中结算参与人可自即日起，就托管业务向中国结算自主申报选择适用差异化或固定最低结算备付金比例计收方式。在2022年 4月已将股票类业务最低结算备付金缴纳比例自18%调降至16%的基础上，此次中国结算引入差异化最低结算备付金缴纳比例机制，将实现股票类业务最低备付缴纳比例由16%平均降至15%左右。在中国证监会的统一部署下，中国结算将积极稳妥组织全市场开展相关准备工作，预计需要2个月准备时间。正式实施时间将另行通知。 资料来源：https://finance.eastmoney.com/a/202304072685275365.html 融资余额创今年以来新高电子、计算机行业获融资客青睐 两融交易情绪在春节后持续回暖，数据显示，截至4月4日，融资余额达 15244.12亿元，创2023年以来新高。3月以来融资余额增加约363.23亿元， 其中电子、计算机行业均获融资净买入超140亿元。 资料来源：https://finance.eastmoney.com/a/202304072684429477.html 恒泰证券管理层被罚 日前，证监会官网更新一份行政处罚决定书显示，恒泰证券原证券投资部副总经理管宣控制亲属名下的6个账户，违法炒股十余年，获利212.54万元。 最终，证监会决定对管宣采取“没一罚一”，合计罚没金额424.54万元。 资料来源：https://finance.eastmoney.com/a/202304072685102939.html 大同证券投资评级的类别、级别定义： 类别 级别 定义 股票评级 强烈推荐 预计未来6~12个月内，股价表现优于市场基准指数20％以上 谨慎推荐 预计未来6~12个月内，股价表现优于市场基准指数10％~20％ 中性 预计未来6~12个月内，股价波动相对市场基准指数-10％~+10％ 回避 预计未来6~12个月内，股价表现弱于市场基准指数10％以上 “＋”表示市场表现好于基准，“－”表示市场表现落后基准 类别 级别 定义 行业评级 看好 预计未来6~12个月内，行业指数表现强于市场基准指数 中性 预计未来6~12个月内，行业指数表现跟随市场基准指数 看淡 预计未来6~12个月内，行业指数表现弱于市场基准指数 注1：公司所处行业以交易所公告信息为准注2：行业指数以交