2023中国家居装修行业发展研究报告

INTRODUCTION 2023中国家居装修行业发展研究报告 发布机构树懒生活Fine发布日期2023-01 序言3 中国家居装修行业基本面及整体概况4 2022年房地产市场发展情况/2023年中国家居装修市场规模测算中国家居装修企业上市时间分布图/中国家居装修行业产业图谱 家装行业专题报告12 中国家装产业发展五大阶段/2022年中国家居装修行业融资汇总家装模式与消费需求变化/爱空间/今朝装饰/一起装修网企业分析 装配式装修/内装工业化专题报告32 装配式装修的发展背景/工业化特征/布局装配式的三类主要玩家 B端与C端市场分析/金螳螂亚厦的探索/入局装配式的玩家顺序 定制家居/整家定制行业专题报告43 定制家居行业整体分析/2012-2022十年定制家居行业变化 2017-2022年定制企业经营情况的六点变化 欧派衣柜整家定制模式/索菲亚/尚品宅配整体分析万华生态集团分析/定制行业发展趋势预测 健康睡眠/整体睡眠/软装专题报告66 睡眠产业发展品牌分析/2010-2023年中国床垫行业消费规模测算中国睡眠行业的三大发展趋势/产业链结构分析/企业研发占比慕思股份的经营数据及未来发展方向分析 家居装修产业数字化发展专题报告76 中国数字化发展的三个阶段/数字化转型的核心问题 家居制造业率先推进数字化/家居装修产业数字化评分表 实现数字化转型的主要因素/群核科技/每平每屋设计家探索 平台型企业布局家居装修专题报告93 2 平台布局行业的四个阶段/电商平台切入家居家装的策略及难点大平台布局的关键动作/线下家居卖场新模式探索/贝壳数据预测传统卖场的转型方向建议 INTRODUCTION 谨以此报告献给每一个正在为美好生活而奋斗的人。你好，2023。 过去这一年，无论是企业老板，还是员工，大家都很不容易。在各种不确定性的因素下，企业经营遭遇到前所未有的挑战，上游房地产市场不景气，下游的家居装修行业没有谁能独善其身，消费信心严重受挫，焦虑情绪弥漫于市场。很长一段时间，我们讨论的话题都在围绕“不确定性”、“穿越周期”、“破局之道”，等等。 反过来想，我们凭什么能够找到“确定性”？靠什么穿越周期？拿什么来破局？最终可能都逃不过企业自身实力的强大，自强者万强，这一点始终没有改变。天下大事，必做于细，合抱之木，生于毫末。越是基本功扎实的企业，越能抵御各种风险。2023年，企业要回归基础，回归经营的本质，回归商业常识，不要一味想出奇制胜，踏踏实实服务好每个消费者，这才是最根本。 树懒生活Fine撰写的《2023中国家居装修行业发展研究报告》如期而至。这份报告从行业全局出发，重点聚焦于家装公司、装配式装修、定制家居、健康睡眠、产业数字化、平台化公司六大细分领域的研究，期间做了大量企业访谈和数据分析，输出第三方研究公司视角下的行业看法。远远谈不上指引行业发展趋势，但或许可以当作企业的一种参考读物，如果报告的某个观点对你有所帮助，倍感荣幸。 我们有个深刻的体会：很多事情以5年、10年的维度看，会更容易看清企业的进退兴衰和长期坚持的价值。因此，我们鼓励大家不要因为短期环境变化表现出悲观和乐观，而是要以更长期的视角去看待企业的发展。宏观是我们必须接受的，微观才是我们可以有所作为的。接下来，无论我们面对怎样的环境，你只管踏实去努力，其余的请交给时间。时间从来不语，却回答了所有问题。 再次感谢您的阅读。2023，各位一切顺利。 欢迎关注微信公众号树懒生活Fine(huamian224)或添加工作人员微信(Shaundear) 或邮箱(floradear@sina.com) 中国家居装修行业基本 .01 面及整体概况 •中国房地产市场正进行深度调整 1949-1978年，中国发展重工业，经济增长高波动，城镇化停滞，低工资制决定政府为居民提供维持基本生活的实物补贴，住房是其中之一。为推行福利公房制度，中国控制城镇化延缓城市居住矛盾，1978年中国常住人口城镇化率为17.92%。 住房和人口这两个要素相互制约且相互依存。住房改革让房地产业成为国民经济支柱产业，住房供给效率提高，1998年城镇化率增长至33.35%，20年时间只实现了15%的增长。而之后中国城镇化步伐加快，2003年首次超过40%，2011年突破50%，增长速度变快，增长周期缩短。在住房方面，1998年全国商品房销售额仅2513.3亿元，2021年提高到了18.19万亿元，增涨72倍。2022年中国户籍城市化率达到64.7%。 中国房地产市场发展进程主要是以「大建设阶段-提质降速阶段-存量房阶段」这三个阶段进行发展，我们将1998-2013年认为是中国房地产大建设的15年，这一阶段60-70年代婴儿潮先后进入首置期，城镇化大幅推进，住宅新开工年复合增速16.8%。2011和2013年都出现了购地峰值，这意味着中国房产市场逐步进入第二阶段，并逐渐向第三阶段过渡。 图｜1999-2021年房地产住宅相关数据对比 数据来源：东方财富choice，数据截止到2021年 180,000 160,000 140,000 120,000 100,000 80,000 60,000 40,000 20,000 0 （单位：万平方米） 50,000 45,000 40,000 35,000 30,000 25,000 20,000 15,000 10,000 5,000 0 19992000200120022003200420052006200720082009201020112012201320142015201620172018201920202021 商品房销售面积：住宅房屋新开工面积：住宅 房屋竣工面积：住宅房地产开发面积：土地购置面积（右坐标） 最新数据显示，2022年1-11月份，商品房销售额为11.86万亿元，下降26.6%，住宅销售额下降28.4%。其他数据也有相应比例的下降，尤其新开工面积下降38.9%，住宅新开工面积下降39.5%。 与此同时，从资金到位情况看，房地产开发企业到位资金136,313亿元，同比下降25.7%，定金及预收款44,601亿元，下降33.6%；个人按揭贷款21,870亿元，下降26.2%。整个房产交易市场泥沙俱下，核心城市一度陷入停滞状态，市场持续探底，民企开发商爆雷，消费者信心低迷，房地产市场进入深度调整期，对于房产交易平台和家居装修都是一次挑战。 5 •商品房交易量下滑明显，家居装修市场受到波及 据国家统计局最新消息，1—11月份，全国房地产开发投资123,863亿元，同比下降9.8%，达到历史最低。同样商品房销售面积及投资额也都出现大比例下降。综合各种因素来看，不难发现：地产市场不景气，仍然在降温，房子确实不好卖了。 数据来源：国家统计局 10（%） 8 6 4 2 0 -2 -4 -6 -8 10 12 图｜2021-2022年11月全国房地产开发投资增速 - 2021年1-10月 1-11月 1-12月 2022年1-2月 1-3月 1-4月 1-5月 1-6月 1-7月 1-8月 1-9月 1-10月 1-11月 - 图｜2021-2022年11月全国商品房销售面积及销售额增速 数据来源：国家统计局 15（%） 10 5 0 -5 10 15 20 25 30 35 商品房销售面积 商品房销售额 - - - - - 2021年1-10月 1-11月 1-12月 2022年1-2月 1-3月 1-4月 1-5月 1-6月 1-7月 1-8月 1-9月 1-10月 1-11月 - 具体到城市实际的成交量，2022年12月25日，国家统计局发布1-11月全国房地产开发投资和销售数据及11月70大中城市房价数据，房地产市场持续下行，房价指数延续下跌。 70大中城市房价指数延续下跌走势，一线城市新房、二手房价格环比跌幅均加深。二线城市新建商品住宅销售价格同比下降1.2%，降幅比上月收窄0.1个百分点；二手住宅销售价格同比下降3.2%，降幅与上月相同。三线城市新建商品住宅销售价格同比下降3.9%，降幅与上月相同；二手住宅销售价格同比下降4.8%，降幅比上月扩大0.1个百分点。 前面提到，中国房地产市场正经历「深度调整」，《树懒研究》认为，在出现第一波拿地峰值后的1-2年，也就是2011年及2013年，住宅新开工面积迎来峰值，10年后正好赶上房屋居住改善需求，市场上的存量房越来越多，居住市场开始从“有的住”向“住得好”升级。贝壳研究院《2021-2035年我国住房需求预测》也提到，住房总需求已进入下降期，未来15年，年均降速将达2.5%。2035年刚需预估占比仅1成，改善性与拆迁需求将占主导。 根据联合国预测的中国人口年龄结构数据，2020-2030年，城镇主力置业人口的首置需求人口占比由36.8%降低至32%，首改需求人口占比由23%提升至28.6%，再改和豪改需求人口占比维持在40%左右。城市主力置业人口中枢上移，住房改善能力得到提升。 显然一线城市会早于整个国内市场提前踏入到第三阶段，也就是「存量房阶段」。 6 我们汇总了“北上广深”几个一线城市新房和二手房交易数据： 图｜2016-2022年北京上海广州深圳商品房交易情况汇总 数据来源：公司公告，数据截止到2022年10月31日左轴为销售套数（单位：万套）右轴为同比增减率 80% 60% 40% 20% 0% -20% -40% -60% -80% 40 35 30 25 20 15 10 5 0 40 35 30 25 20 15 10 5 0 2016 2016 2017 2017 2018 2018 2019 2019 2020 2020 2021 2021 2022(1-10) 2022(1-10) 2016 2016 2017 2017 2018 2018 2019 2019 2020 2020 2021 2022(1-10) 增量房存量房增量房同比增减存量房同比增减 80% 60% 40% 20% 0% -20% -40% -60% 2021 2022(1-10) -80% 对比发现，今年前10个月，四个一线城市的交易量均呈下滑趋势，疫情等不确定因素仍然存在。大河里有水，小河里满，大河里没水，小河里干。家居装修作为房地产的下游产业，这些数据也代表了行业发展的温度，最直接能看到的是，住宅销售额、住宅新开工面积、住宅竣工面积都在大幅度下滑，地产企业近乎腰斩的业绩，也让房产交易平台和家居装修市场感受到压力。 消费者的个人和家庭经济状况、消费信心都发生变化，消费者担心由疫情引发的经济不景气和失业问题，尤其是一线城市、年轻人、低收入家庭承压更重，这种因素驱动下，家居装修的需求可能会延后，也就是说，买房的人变少了是一方面，而买完房暂时不装修的人成为一种新的 现象。 7 •2023年中国家居装修市场消费活力或将得到释放 从商品房住宅的官方数据出发，以住宅销售套数为基数，将销售后1-3年视为装修时限，8-10年为住宅改善期限，我们计算出2022年中国家居家装市场规模约为2.81万亿元，疫情管控全面放开后，家居装修市场也会得到恢复，我们预计2023年家居家装市场规模约为2.85万亿元。 图｜2016-2023年中国家居装修市场规模 数据来源：树懒研究 4 3 2 1 0 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 市场规模（万亿元） 2.37 2.62 2.71 3.02 3.09 2.99 2.81 2.85 同比增长 10.93% 3.37% 11.20% 2.44% -3.23% -6.05% 1.42% 规模计算参考维度包括：商品房销售面积、住宅年度平均户型面积、1~3年内装修比例、居住消费GDP增速、住宅年度平均装修费用、8~10年前销售住宅的改善比例、住宅年度平均改善费用。（数据来源：国家统计局、用户调研、企业调研） 20% 10% 0%