疫情扰动下门店仍有压力，利润率大幅改善

绝味食品发布了2022年三季报，公司营收和净利润均有所增长，但利润率大幅下滑。受疫情扰动，门店仍有压力，但预计下半年边际改善。公司将继续推进开店计划，同时优化产品结构和提升门店效率。预计2022-2024年公司归母净利润分别为3.6/11.0/13.3亿元，对应EPS为0.58/1.80/2.19元，维持“买入”评级。