非银金融行业日报：A股止跌收涨 中证协开展券商投顾业务问卷调查

A股止跌收涨中证协开展券商投顾业务问卷调查 证券研究报告—行业日报 1.0 0.95 0.83 0.79 0.60 0.53 0.31 0.0 7月26日主要指数表现（%） 2022.7.26 （预计发布时间：2022.7.27） 分析师：闫晓伟 执业证书编号：S0770519080001电话：18535125736 E—mail：yanxw@dtsbc.com.cn 地址：山西太原长治路111号山西世贸中心A座F12、F13 网址:http://www.dtsbc.com.cn 数据来源：wind大同证券研究发展部 核心观点 行情回顾 周二（7月26日），三大指数早盘探底回升，创指午后翻绿再度拉升，尾盘三大指数全线收阳，沪指、深指涨幅近1%。板块多数收涨，其中地产、旅游、酒店餐饮板块表现亮眼。 市场方面，今年以来，可转债市场继续扩容，发行规模超1300亿，占A股市场再融资总规模的29%。目前再融资市场结构持续优化，其中可转债备受关注，其发行数量与规模逐年上升，对中小企业起到了良好支持作用，目前为进一步规范可转债交易，相关细则正在逐步完善中。 券商方面，近期中证协开展券商投顾业务问卷调查，范围涉及投顾人员、业绩情况、风险机制、基金投顾收费与收入情况。近年来，券商投顾业务发展势头迅猛，此次问卷调查将促进行业监管逐步严格规范，并吸取相关建议进一步完善相关细则。 风险提示：警惕市场波动风险 周二（7月26日），三大指数早盘探底回升，创指午后翻绿再度拉升，尾盘三大指数全线收阳，沪指、深指涨幅近1%。板块多数收涨，其中房地产、旅游、酒店餐饮板块表现亮眼。截至收盘，上证指数 （+0.83%）收报3277.44点，深证成指（+0.95%）收 报12408.56点，创业板指（+0.31%）收报2713.46 点，两市成交额8341亿，北向资金净买入72.57亿 元。申万Ⅰ级31个行业中除医药生物行业下跌外全部上涨，其中房地产、石油石化、社会服务行业领涨。证券Ⅱ上涨0.53%，44家上市券商中40家上涨，其中华林证券、东北证券、西南证券领涨，中金公司、浙商证券、国泰君安下跌。 要闻关注 今年以来，可转债市场继续扩容，发行规模超1300亿； 近期中证协开展券商投顾业务问卷调查。 正文目录 一、行情回顾4 二、券商行情6 三、重大事项7 图表目录 图表 1 申万I级行业日涨跌幅（%）4 图表 2 热门行业涨跌幅（%）5 图表 3 沪深两市涨跌家数统计（家）5 图表 4 申万Ⅰ级行业日资金净流入规模（亿元）5 图表 5 上市券商日涨跌幅（%）6 图表 6 上市券商日资金净流入规模（亿元）7 图表 7 上市券商日换手率（%）7 一、行情回顾 板块表现 周二（7月26日），三大指数早盘探底回升，创指午后翻绿再度拉升，尾盘三大指数全线收阳，沪指、深指涨幅近1%。板块多数收涨，其中地产、旅游、酒店餐饮板块表现亮眼。截至收盘，上证指数（+0.83%）收报3277.44点，深证 成指（+0.95%）收报12408.56点，创业板指（+0.31%）收报2713.46点，沪深 300（+0.79%）收报4245.98点。 今日沪深两市上涨股票为3463家，环比上个交易日上涨139.32%，横盘132 家，下跌1130家，市场交投情绪较高。资金流方面，上证指数今日成交额为3344 亿元，深证成指今日成交额为4997亿元，两市成交额共计8341亿元，创业板成 交额1581亿元，沪深300成交额1976亿元。 当天申万Ⅰ级31个行业中除医药生物（-0.35%）行业下跌外全部上涨，其中涨幅最大的三个行业分别是，房地产（申万）（+3.82%）、石油石化（申万） （+2.18%）、社会服务（申万）（+1.95%）。 金融板块今日全部上涨，其中非银金融(申万)今日上涨了0.60%，证券Ⅱ(申万)今日上涨了0.53%，保险Ⅱ(申万)今日上涨了0.64%，多元金融(申万)今日上涨了1.13%。 图表1申万I级行业日涨跌幅（%） 5 4 4 3 3 2 2 1 1 0 -1 -1 3.82 -0.35 房石社煤有美综传计轻建家基汽钢电机通银建环交食电农国非纺公商医地油会炭色容合媒算工筑用础车铁力械信行筑保通品子林防银织用贸药 产石服申金护申申机制材电化申申设设申申装申运饮申牧军金服事零生 申化务万属理万万申造料器工万万备备万万饰万输料万渔工融饰业售物 万申申申申万申申申申申申申申申申申申申申申申 万万万万万万万万万万万万万万万万万万万万 ( ( ( ( ( ( ( ) ) ) ) ) ) ) ( ) ( ( ) ) ( ) ( ) ( ( ) ) ( ( ) ) ( ( ) ) ( ( ( ( ) ) ) ) ( ) ( ( ) ) ( ( ) ) ( ) ( ( ) ) ( ) 数据来源：Wind大同证券研究发展部 名称 涨跌幅（%） 前五 房地产(申万) 3.82 石油石化(申万) 2.18 社会服务(申万) 1.95 煤炭(申万) 1.77 有色金属(申万) 1.74 后五 医药生物(申万) -0.35 商贸零售(申万) 0.39 公用事业(申万) 0.41 纺织服饰(申万) 0.44 非银金融(申万) 0.60 日期 涨跌家数 7月26日 上涨家数 3463 平盘家数 132 下跌家数 1130 涨停家数 92 跌停家数 8 7月25日 上涨家数 1447 平盘家数 117 下跌家数 3161 涨停家数 65 跌停家数 21 图表2热门行业涨跌幅（%）图表3沪深两市涨跌家数统计（家） 数据来源：Wind大同证券研究发展部数据来源：Wind大同证券研究发展部 资金表现 今日申万Ⅰ级16个行业呈主力资金净流入状态，净流入主力资金最多的三 个行业分别是，房地产(申万)主力资金净流入24.67亿元，汽车(申万)主力资金 净流入11.31亿元，有色金属(申万)主力资金净流入10.25亿元；另外，净流出 主力资金最多的三个行业分别是，医药生物(申万)主力资金净流出48.15亿元， 机械设备(申万)主力资金净流出25.96亿元，电子(申万)主力资金净流出18.15亿元。 30.00 20.00 10.00 0.00 -10.00 -20.00 -30.00 -40.00 -50.00 -60.00 房汽有银建计通传家石社电煤建轻综农基食钢商纺美公非环交国电机医地车色行筑算信媒用油会力炭筑工合林础品铁贸织容用银保通防子械药 产申金申装机申申电石服设申材制申牧化饮申零服护事金申运军申设生 申万属万饰申万万器化务备万料造万渔工料万售饰理业融万输工万备物 万申申万申申申申申申申申申申申申申申申申申申 万万万万万万万万万万万万万万万万万万万万 图表4申万Ⅰ级行业日资金净流入规模（亿元） ( ( ) ) ( ) ( ) ) ( ( ) ( ( ( ( ( ) ) ) ) ) ( ) ( ) ) ) ( ( ( ) ( ( ) ) ( ) ( ( ( ) ) ) ) ( ( ( ) ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) 数据来源：Wind大同证券研究发展部 二、券商行情 个股表现 44家上市券商中40家上涨，其中华林证券（+2.51%）、东北证券（+2.20%）、西南证券（+1.59%）涨幅最大，中金公司（-0.35%）、浙商证券（-0.19%）、国泰君安（-0.14%）下跌。 资金流向 资金流方面，今日44家上市券商中共13家呈主力资金净流入状态，净流 入主力资金最多的三家券商分别是，华林证券主力资金净流入0.57亿元，中信 建投主力资金净流入0.14亿元，国元证券主力资金净流入0.13亿元。另外，净 流出主力资金最多的三家券商分别是，东方财富主力资金净流出1.70亿元，东 方证券主力资金净流出0.84亿元，浙商证券主力资金净流出0.25亿元。 换手率 换手率方面，今日活跃度最高的3家上市券商分别是，国联证券（1.96%）， 中银证券（1.50%）、华林证券（1.49%）；活跃度最低的3家上市券商分别是国信证券（0.05%），招商证券（0.07%）、申万宏源（0.10%）这三家上市券商。 3 2.51 3 2 2 1 1 0 (1) 华东西国湘西东中中红中财长申东华财华天方华中招华第国中国长东太国广光国海山兴中南东国浙中 -0.35 林北南海财部吴信信塔银达江万兴安通泰风正西原商创一元国联城方平信发大金通西业泰京方泰商金证证证证股证证建证证证证证宏证证证证证证证证证阳创证银证证财洋证证证证证证证证证证君证公券券券券份券券投券券券券券源券券券券券券券券券安业券河券券富券券券券券券券券券券安券司 图表5上市券商日涨跌幅（%） 数据来源：Wind大同证券研究发展部 图表6上市券商日资金净流入规模（亿元） 1 0.57 1 0 -1 -1 -2 -2-1.70 华中国东华申方国中中国湘西西中国东中招广华华太第南海财中长山财天国华东中国兴长光红浙东东林信元北泰万正海信泰联财部南原信兴国商发创西平一京通通金江西达风金安吴银泰业城大塔商方方证建证证证宏证证证证证股证证证证证银证证阳证洋创证证证公证证证证证证证证君证证证证证证财券投券券券源券券券券券份券券券券券河券券安券业券券券司券券券券券券券券安券券券券券券富 数据来源：Wind大同证券研究发展部 图表7上市券商日换手率（%） 3 1.96 2 2 1 1 0.05 0 国中华浙财光东第东长湘广国中中华天兴中太中国东红国财中华东华华山东南西西长国海中方申招国联银林商达大方一方城财发元原金创风业泰平信金北塔海通信安吴泰西西兴京部南江泰通国正万商信证证证证证证财创证证股证证证公阳证证证洋建证证证证证证证证证证证证证证证证君证银证宏证证券券券券券券富业券券份券券券司安券券券投券券券券券券券券券券券券券券券券安券河券源券券 数据来源：Wind大同证券研究发展部 三、重大事项 年内可转债发行规模超1300亿元公募持有市值近2800亿元创历史新高 今年以来，可转债市场持续扩容，发行规模超1300亿元；目前沪深两市可 转债存量规模已达7761.43亿元，较年初增加755.56亿元。同时，二季度，公 募基金持有可转债市值为2781.32亿元，创历史新高。 资料来源：http://www.zqrb.cn/fund/jijindongtai/2022-07-26/A1658770566829.html 监管调研券商投顾业务开展情况重点关注基金投顾客群、复购率及收费方式等 中国证券业协会日前开展券商投资顾问业务问卷调查，以了解券商投顾业务开展情况，券商需在7月29日前向协会进行反馈。协会此次问卷调查涉及的期 限是2021年全年。其中，基本情况调查主要调研了解券商投顾业务的人员组成情况和业务开展情况，尤其是公募基金投顾业务的客户渠道及复购率情况。此外，协会还详细询问了投顾业务的合规风控、收费标准、客户群体等情况以及政策建议。 资料来源：https://finance.eastmoney.com/a/202207262461673782.html 财政部：6月全国发行地方政府债券19337亿元 2022年6月，全国发行新增债券15765亿元，其中一般债券2041亿元、专 项债券13724亿元。全国发行再融资债券3572亿元，其中一般债券2383亿元、 专项债券1189亿元。合计，全国发行地方政府债券19337亿元，其中一般债券 4424亿元、专项债券14913亿元。 2022年1-6月，全国发行新增债券40210亿元，其中一般债券6148亿元、 专项债券34062亿元。全国发行再融资债券12292亿元，其中一般债券7169亿 元、专项债券5123亿元。合计，全国发行地方政府债券52502亿元，其中一般 债券13317亿元、专项债券39185亿元。 资料来源：https://finance.eastmoney.com/a/202207262461