本周市场流动性:美元指数小幅回落,中美利差“倒挂”程度有所收敛,10Y美债名义/实际利率均回落,通胀预期小幅回落。海外Ted利差继续走阔,离岸美元流动性可能仍偏紧;国内银行间资金面边际有所收紧,但整体仍较宽松,期限利差有所走阔。交易热度与波动:市场交易热度有所下降,汽车、煤炭板块的交易热度仍处于历史高位,但均环比下降;电新、煤炭、石油石化板块的波动率处于历史高位。机构调研:电子、食品饮料、建材、农林牧渔、军工、银行、纺服、医药、家电、有色板块调研热度居前。农林牧渔、汽车、传媒、电力及公用事业等板块调研热度上升较快。公募重仓股调研热度回落、上证50的调研热度小幅上升。分析师预测:分析师小幅上调了全A今年/明年的净利润预测。行业上,钢铁、化工、军工、电新、煤炭、电力及公用事业、纺服、银行等板块今明两年的净利润预测均有所上调。指数上,创业板指今年/明年净利润预测均被上调,上证50则均被下调;沪深300、中证500今年的净利润预测均被下调,而明年的净利润预测则均被上调。风格上,大盘/小盘成长板块今明两年的净利润预测均被下调;中盘成长、大盘/中盘价值板块今年/明年净利润预测均被上调。北上配置/交易盘均先整体流出后回流,交易盘是北上回流的主要力量。上周(20220620-20220624)北上配置盘净买入A股31.34亿元,北上交易盘净卖出A股16.15亿元。日度上,北上配置盘先整体卖出后逐步买入;北上交易盘则先大幅卖出后大幅买入。行业上,两者共识在于净买入医药、计算机、食品饮料、机械、农林牧渔等板块,同时净卖出电子、石油石化、建筑、钢铁、消费者服务、商贸零售等行业。风格上,配置盘与交易盘同时净买入大盘成长、净卖出小盘价值,而在其他板块存在明显分歧。对于配置盘前三大重仓股,