盈利能力持续优化，股权激励彰显信心

科沃斯发布2021年三季报，2021年前三季度公司实现营收82.5亿元，同比增长99.0%；实现归母净利润13.3亿元，同比增加432.1%，实现扣非后净利润12.2亿元，同比增长639.0%。单季度来看，Q3单季实现营收28.9亿元，同比增加65.8%；实现归母净利润4.8亿元，同比增加307.4%。公司双品牌发力，营收增长态势良好。预计2021-2023年EPS分别为3.55/5.11/6.76元，维持“买入”评级。