Q3业绩显著好转，《幻塔》等新游值得期待

根据研报，完美世界（002624）在2021年Q3业绩显著好转，得益于《梦幻新诛仙》的突出表现。游戏的首月流水超5亿，并且到目前仍然继续维持iOS畅销榜Top20+的排名，有望在Q4的业绩中继续起到重要作用。公司有多款在研新产品市场关注度较高，其中，《幻塔》宣布将于11月10日开启终极测试，并有望于年底上线；《一拳超人：世界》将于11月4日开启抢先测试；此外，公司还储备有《完美世界：诸神之战》（有版号）、《天龙八部2》、《黑猫奇闻社》、《Project:Bard》等游戏有望于明年上线，《梦幻新诛仙》、《幻塔》也有望于明年进军海外，丰富的产品线为公司明后年的业绩增长提供了有力支撑。公司预计2021-2023年归属于母公司股东净利润分别为12.81亿元、22.58亿元和28.58亿元，EPS分别为0.66元、1.16元和1.47元，对应PE为24.92、14.14和11.17倍。研报分析师建议买入（维持）传媒行业。