通信电子行业周观点第13期：半导体持续大涨之后的配置方向

本周半导体板块持续大涨，我们观点如下：长期，中国半导体产业大有可为。中美G2的大国博弈下，展望未来，我们认为国产替代和创新浪潮将是未来中国半导体行业的核心主轴。短期已现积极变化：中美高层通话，中美经贸领域和半导体领域已开始沟通。未来半导体设备和半导体材料将是我们国家重点突破方向。半导体景气：创新周期和疫情压制驱动高景气和涨价潮。中国半导体产业将同时受益于创新周期驱动的高景气和国产替代趋势，有望步入快速成长通道。