金融衍生品持仓日度追踪

投资咨询业务资格： 证监许可【2012】669号 金融期货： 张革 021-60812988 zhangge@citicsf.com 从业资格号F3004355 投资咨询号Z0010982 方晨 021-60812981 fangchen@citicsf.com 从业资格号F3014596 投资咨询号Z0013127 中信期货研究|金融衍生品持仓追踪 2017-10-13 金融衍生品持仓日度追踪 主要观点 今日小结： 今日沪、深两市均收涨，两市成交约4587亿元。股指期货IF、IH、IC当月合约均收涨；国债期货T、TF当季合约均收跌；50ETF下跌0.07%。 成交量日度变化：股指期货合约总成交量变动不一，IF合约变化-8.73%，IH合约变化-12.47%，IC合约变化5.85%；国债期货合约总成交量均下降，T合约变化-26.75%，TF合约变化-28.74%；50ETF期权合约总成交变化-13.84%。 持仓量日度变化：股指期货IF合约总持仓量变动-0.80%，IH合约变动-0.31%，IC合约变动-0.01%；国债期货T合约总持仓变动-1.18%，TF合约变动1.13%；50ETF期权合约总持仓变化0.76%。 注：二十大席位净多头，按照当日中金所公布的所有合约排名合计进行计算； 主力合约，默认为当日收盘时持仓量最多的合约。图 1： 股指国债成交量变化 图 2： 股指国债持仓量变化 -40%-30%-20%-10%0%10%20%30%IFIHICTTFD%DW%W -2%-1%0%1%2%3%4%5%6%IFIHICTTFD%DW%W 数据来源：中金所 中信期货研究部 数据来源：中金所 中信期货研究部 图 3： 二十大席位净多头变化 图 4： 50ETF分合约成交持仓 -350 0-300 0-250 0-200 0-150 0-100 0-5000500IFIHICTTF今日T昨日T-1前2日T-2 0200 000400 000600 000800 000100 0000120 0000140 0000160 0000180 0000171017111712180350ETF分合约成交持仓日成交量日持仓量 数据来源：中金所 中信期货研究部 数据来源：中金所 中信期货研究部 中信期货研究|成交持仓追踪 2017年10月13日 2 / 14 IF合约 图 5：IF主力前十大席位成交量 单位：手 图 6：IF主力前十大席位持买单量 单位：手 成交量较上一日增减占比中信期货2114-430 16.27%国泰君安1184-151 9.11%海通期货1033-240 7.95%兴证期货906-140 6.97%五矿经易743-60 5.72%华泰期货686-52 5.28%银河期货678-260 5.22%光大期货628-109 4.83%招商期货60384.64%广发期货590-56 4.54%其他3826-552 29.45%IF当月成交情况 持买单量较上一日增减占比中信期货2384-167 15.08%五矿经易1648210.43%国泰君安1567-192 9.91%永安期货1149377.27%申银万国987-17 6.24%海通期货850-112 5.38%广发期货811-48 5.13%鲁证期货665-87 4.21%华泰期货652-94 4.13%银河期货617-35 3.90%其他4476-149 28.32%IF当月持买单情况 数据来源：中国金融期货交易所 中信期货研究部 数据来源：中国金融期货交易所 中信期货研究部 图 7：IF主力前十大席位持卖单量 单位：手 图 8：IF主力前十大席位持净多单量 单位：手 持卖单量较上一日增减占比中信期货3415-169 19.51%光大期货1506-1 8.60%国泰君安1505-98 8.60%银河期货1430-29 8.17%上海东证1342-89 7.67%国投安信1098-16 6.27%华泰期货1028-64 5.87%兴证期货902-14 5.15%永安期货728-7 4.16%海通期货694-73 3.97%其他3855-188 22.02%IF当月持卖单情况 净多单量较上一日增减中信期货-10312五矿经易16482国泰君安62-94 永安期货42144申银万国647-10 海通期货156-39 广发期货397-30 鲁证期货413-81 华泰期货-376-30 银河期货-813-6 其他4476-149 IF当月净多单情况 数据来源：中国金融期货交易所 中信期货研究部 数据来源：中国金融期货交易所 中信期货研究部 注1：按照前一日收盘时持仓量最大合约作为主力合约原则，目前IF主力合约为合约IF1710。 注2：*净多单量为期货公司的买单量减其卖单量；若期货公司卖单量未进入前20，则净多单量为其买单量。 注3：*其他为排名前11至前20之和 图 9： IF中金所当日公布排名合约前二十大席位多空对比 日期沪深300前二十大席位多头前二十大席位空头前二十大席位净多头2017/10/123912.952441827485-30672017/10/133921.002383426910-3076 数据来源：中国金融期货交易所 中信期货研究部 注：前二十多空席位按中金所当日公布成交持仓排名的合约合计进行计算。目前公布排名的合约为IF1710、IF1712。 图 10：IF全部合约总持仓变化 日期总持仓量总成交量总成交量/总持仓量2017/10/1240951130700.322017/10/1340623119290.29 数据来源：中国金融期货交易所 中信期货研究部 中信期货研究|成交持仓追踪 2017年10月13日 3 / 14 图 11：IF合约前二十大席位多空对比 单位：手 图 12：IF合约前二十大席位净多头数 单位：手 350 0355 0360 0365 0370 0375 0380 0385 0390 0395 0-400 00-300 00-200 00-100 000100 00200 00300 00201 7/0 8/1 1201 7/0 8/1 5201 7/0 8/1 7201 7/0 8/2 1201 7/0 8/2 3201 7/0 8/2 5201 7/0 8/2 9201 7/0 8/3 1201 7/0 9/0 4201 7/0 9/0 6201 7/0 9/0 8201 7/0 9/1 2201 7/0 9/1 4201 7/0 9/1 8201 7/0 9/2 0201 7/0 9/2 2201 7/0 9/2 6201 7/0 9/2 8201 7/1 0/0 9201 7/1 0/1 1201 7/1 0/1 3前二十大席位多头前二十大席位空头沪深300（右轴） 350 0355 0360 0365 0370 0375 0380 0385 0390 0395 0-400 0-350 0-300 0-250 0-200 0-150 0-100 0-5000201 7/0 8/1 1201 7/0 8/1 5201 7/0 8/1 7201 7/0 8/2 1201 7/0 8/2 3201 7/0 8/2 5201 7/0 8/2 9201 7/0 8/3 1201 7/0 9/0 4201 7/0 9/0 6201 7/0 9/0 8201 7/0 9/1 2201 7/0 9/1 4201 7/0 9/1 8201 7/0 9/2 0201 7/0 9/2 2201 7/0 9/2 6201 7/0 9/2 8201 7/1 0/0 9201 7/1 0/1 1201 7/1 0/1 3前二十大席位净多头沪深300（右轴） 数据来源：中国金融期货交易所 中信期货研究部 数据来源：中国金融期货交易所 中信期货研究部 图 13：IF合约总持仓VS成交持仓比 图 14：IF合约总成交 VS成交持仓比 0.00.10.20.30.40.50.6330 00340 00350 00360 00370 00380 00390 00400 00410 00420 00430 00201 7/0 8/1 1201 7/0 8/1 5201 7/0 8/1 7201 7/0 8/2 1201 7/0 8/2 3201 7/0 8/2 5201 7/0 8/2 9201 7/0 8/3 1201 7/0 9/0 4201 7/0 9/0 6201 7/0 9/0 8201 7/0 9/1 2201 7/0 9/1 4201 7/0 9/1 8201 7/0 9/2 0201 7/0 9/2 2201 7/0 9/2 6201 7/0 9/2 8201 7/1 0/0 9201 7/1 0/1 1201 7/1 0/1 3总持仓成交量/持仓量（右轴） 00.10.20.30.40.50.60500 0100 00150 00200 00250 00201 7/0 8/1 1201 7/0 8/1 5201 7/0 8/1 7201 7/0 8/2 1201 7/0 8/2 3201 7/0 8/2 5201 7/0 8/2 9201 7/0 8/3 1201 7/0 9/0 4201 7/0 9/0 6201 7/0 9/0 8201 7/0 9/1 2201 7/0 9/1 4201 7/0 9/1 8201 7/0 9/2 0201 7/0 9/2 2201 7/0 9/2 6201 7/0 9/2 8201 7/1 0/0 9201 7/1 0/1 1201 7/1 0/1 3总成交成交量/持仓量（右轴） 数据来源：中国金融期货交易所 中信期货研究部 数据来源：中国金融期货交易所 中信期货研究部 中信期货研究|成交持仓追踪 2017年10月13日 4 / 14 IH合约 图 15：IH主力前十大席位成交量 单位：手 图 16：IH主力前十大席位持买单量 单位：手 成交量较上一日增减占比中信期货2122-349 22.61%海通期货900-312 9.59%光大期货892429.50%国泰君安811-12 8.64%兴证期货476535.07%五矿经易408-180 4.35%华泰期货402-164 4.28%申银万国366-48 3.90%南华期货359-10 3.82%鲁证期货331-22 3.53%其他2320-527 24.72%IH当月合约成交情况 持买单量较上一日增减占比中信期货2377-225 20.82%鲁证期货789-114 6.91%国泰君安763-52 6.68%国富期货757-27 6.63%永安期货720-10 6.31%福能期货71926.30%东吴期货528244.63%光大期货491-27 4.30%海通期货461-26 4.04%国投安信448-10 3.92%其他3362-6