华信永道：2025年年度报告

华信永道（北京）科技股份有限公司 公司年度大事记 2025年1月，鉴于公司第四届董事会换届选举完毕，根据《公司法》《北京证券交易所股票上市规则》及《公司章程》等有关规定，公司进行了董事会各专门委员会、董事长、高级管理人员及监事会主席换届选举。相关议案已经董事会审议通过，新一届成员为连选连任，未发生变化。 2025年2月，公司以自有资金投资设立全资子公司华信永道（杭州）科技有限公司，注册资本为2,000万元。在杭州设立全资子公司，一是建立公司在人工智能领域的重要研发基地，打造核心AI研发团队；二是基于公司在华东区域的战略布局和业务发展需要，增强公司综合竞争力及市场竞争优势。 2025年6月，公司实施了2024年年度权益分派方案，以公司总股本62,150,000股为基数，向全体股东每10股转增3股，每10股派2元人民币现金。分红前本公司总股本为62,150,000股，分红后总股本增至80,795,000股。 2025年7月，公司董事、副总经理姚航先生，因工作调动原因辞职。经公司职工代表大会审议通过，选举姚航先生担任公司职工代表董事，任职期限至第四届董事会届满止。 2025年8月，公司根据中国证券监督管理委员会《关于新〈公司法〉配套制度规则实施相关过渡期安排》《公司法》《上市公司章程指引》以及《北京证券交易所股票上市规则》等相关法律法规、规范性文件的规定，结合公司的实际情况，由董事会审计委员会行使监事会的相关职权，取消监事会及监事设置，《监事会议事规则》不再施行。并对内部治理制度进行了相应的修订，同时新制定了部分内部治理制度。 2025年12月，公司与钱塘征信有限公司签订了战略合作协议，双方建立面向未来的战略合作伙伴关系，以“原始数据不出域、数据可用不可见”为原则，加强在数据服务领域的创新合作，协同推进个人信用数据与公共数据的开发利用及市场拓展。 目录 第一节重要提示、目录和释义...............................................4第二节公司概况...........................................................6第三节会计数据和财务指标.................................................8第四节管理层讨论与分析..................................................11第五节重大事件..........................................................40第六节股份变动及股东情况................................................42第七节融资与利润分配情况................................................48第八节董事、高级管理人员及员工情况......................................51第九节行业信息..........................................................55第十节公司治理、内部控制和投资者保护....................................61第十一节财务会计报告....................................................72第十二节备查文件目录...................................................204 第一节重要提示、目录和释义 【声明】 公司董事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 公司负责人刘景郁、主管会计工作负责人杨明飞及会计机构负责人（会计主管人员）杨明飞保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 容诚会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。 【重大风险提示】 1、是否存在退市风险 □是√否 2、本期重大风险是否发生重大变化 □是√否 公司在本报告“第四节管理层讨论与分析”之“四、风险因素”部分分析了公司的重大风险因素,敬请投资者注意阅读。 释义 第二节公司概况 一、基本信息 二、联系方式 三、信息披露及备置地点 四、企业信息 五、注册变更情况 七、自愿披露 □适用√不适用八、报告期后更新情况□适用√不适用 第三节会计数据和财务指标 一、盈利能力 注：因本公司于报告期内实施权益分派（送红股），根据《企业会计准则第34号——每股收益》第十三条规定：企业派发股票股利等情形导致发行在外普通股数量发生变动、但未影响所有者权益总额的，应当按照调整后的普通股股数，重新计算各列报期间每股收益。基于上述准则要求，本公司已对2023年度、2024年度可比期间每股收益指标进行追溯调整。 二、营运情况 三、境内外会计准则下会计数据差异 □适用√不适用 四、与业绩预告/业绩快报中披露的财务数据差异 公司于2026年1月29日披露了《华信永道（北京）科技股份有限公司2025年年度业绩快报公告》（公告编号：2026-002），公司所载2025年度主要财务数据为初步核算数据，未经会计师事务所审计。本报告中披露的经审计的财务数据与业绩快报中披露的财务数据不存在重大差异。 五、2025年分季度主要财务数据 □适用√不适用 六、非经常性损益项目和金额 单位：元 七、存在股权激励、员工持股计划的公司可选择披露扣除股份支付影响后的净利润□适用√不适用 八、补充财务指标 □适用√不适用 第四节管理层讨论与分析 一、业务概要 商业模式报告期内变化情况： 公司属于软件和信息技术服务业。 公司是国内领先的政务、民生、金融领域数字化解决方案与科技服务提供商，深耕数字公积金、数字口岸、数字金融、数字民生领域十余载，为全国各地的用户提供多跨场景的信息系统数字化、智能化相关的业务解决方案咨询、软件定制开发、维护服务、产品销售与集成、外包服务等业务。截至本报告期末，公司在全国有超过110个客户，其中：住房公积金缴存人规模前一百的城市中，公司服务的缴存人数及客户数量市场占有率均为行业第一，包括16个省会或副省级城市，服务逾6,200万缴存人；客户范围广泛，覆盖全国24个省、自治区、直辖市。 截至报告期末，公司拥有自主知识产权的软件著作权257项。根据公司为客户提供服务类型的差异，公司的盈利模式主要分为：软件定制开发服务、维护服务、第三方产品销售与集成以及外包服务。（1）软件定制开发服务。公司通过与客户签订合同，以自主软件产品和解决方案为基础，依托于公司先进的技术成果、丰富的项目经验，根据客户特色业务或差异化需求提供架构设计、定制化开发、测试等一体化的系统解决方案，最终向客户交付完整的软件系统。软件定制化开发业务是公司主要的收入来源；（2）维护服务。维护服务是指为保障客户的IT系统正常运行而提供的技术支持、维护服务。公司的维护服务主要分为4类：日常维护、应急响应、系统优化、监管评估。公司在维护服务中，通过完成维护任务获取利润；（3）第三方产品销售与集成。在公司进行用户信息化建设及解决方案的实施过程中，客户可能存在对非公司自研的软、硬件产品的需求。公司在保证第三方软硬件与公司产品高度适配的前提下提供第三方产品销售的服务。系统集成服务通常是指利用计算机网络技术等手段，将软件、硬件与通信技术组合起来为用户解决信息处理问题的服务。公司在第三方产品销售与集成业务中，通过交付第三方产品、集成产品和服务获取盈利；（4）外包服务。外包服务通常是公司为客户提供面向单位和个人线上和线下便捷服务的客服信息系统、专业客服座席外包、新媒体代运营等服务。在外包服务中，公司通过完成外包任务获取盈利。此外，2025年公司在两个新业务领域尝试了运营服务的新盈利模式：一是借助金融科技等手段在农业资产信贷科技监管服务领域，在部分省市取得了金融机构用户订单的突破；二是公共数据授权运营方面，公司作为二级数商与上游的省市数据集团/数产公司、下游的征信机构或金融机构等用数单位，取得了部分的运营授权与合作意向。这两方面新业务与运营模式有望在未来实现较快的业务收入增长。 公司销售模式主要为直销，通过销售服务网络的持续完善，及时有效掌握客户需求变化信息、在降低公司经营风险的同时增强市场开拓能力和快速响应能力。目前公司产品主要向国内销售，已经建立起了广泛的销售网络，客户遍及全国各个地区。 报告期内及报告期后至报告披露日，公司的商业模式较上年度没有较大变化。 报告期内核心竞争力变化情况： □适用√不适用 专精特新等认定情况 √适用□不适用 二、经营情况回顾 (一)经营计划 公司管理层持续加强政府客户等政务领域以及金融行业的市场扩展并积极进行农业资产信贷科技监管、公共数据授权运营等B端业务、AI+医疗健康垂类智能体等C端业务拓新尝试；实施部门严格遵守既定的项目实施工作流程和考核制度，通过提高项目的交付能力努力保证经营目标的达成；公司持续保证积极的研发投入，积极推进AI等新技术、新场景应用落地，以开发引领市场需求的新产品和服务。报告期内，公司的盈利模式依然是以项目交付模式为主，实施部门持续提升交付能力和服务质量，项目管理中心持续提高项目管理成熟度，是公司业务稳定运行的基本保障；通过持续优化组织结构、不断精细化对利润部门的贡献目标和考核管理，提升对销售部门的管理强度和考核质量，全方位提高对客户的服务意识，为保证公司经营业绩持续稳定和提高客户满意度提供持续保障。 1．公司财务状况 截至报告期末，公司总资产49,643.77万元，其中流动资产40,987.56万元，非流动资产8,656.21万元；总负债15,521.83万元，主要为合同负债7,350.59万元、应付账款3,556.08万元、应付职工薪酬1,462.33万元、租赁负债876.38万元。归属于公司股东权益33,905.07万元，每股净资产4.20元，较上年年末6.27元下降33.01%，主要受本期经营亏损、未分配利润减少所致。 2．公司经营成果 报告期内，公司实现营业收入18,620.97万元，同比下降11.35%，主要受G端客户预算收紧、项目签约及实施验收进度滞后影响。营业成本14,108.80万元，同比增长18.85%，主要受重点项目实施 延迟、成本上升及新业务前期投入增加所致。本期公司毛利率24.23%，较上年同期43.48%大幅下降，主要受高毛利定制业务收入减少、部分重点项目毛利率偏低所致。 本期实现归属于上市公司股东的净利润-3,886.70万元，同比减少423.39%，主要受项目收入及毛利下滑、项目减值与损失、坏账增加、新业务新模式投入加大、政府补助减少等因素综合影响。 3．现金流量情况 报告期内，经营活动现金流量净额-168.81万元，较上年同期由正转负，主要原因：一是公司加强应收账款催收，往期回款增加，本期销售商品、提供劳务收到现金同比增加3,123.74万元；二是项目推进使得外部采购增加，购买商品、接受劳务支付现金同比增加2,653.76万元；三是上年同期收到大额政府补助900.00万元，本期未发生同类补助所致。 (二)行业情况 公司属于软件和信息技术服务业。致力于成为政务、民生、金融领域优秀的数字化解决方案与科技服务提供商，公司始终紧随国家政策号召，紧跟技术创新步伐，紧扣产业变革脉搏。 《关于加强数字政府建设的指导意见》（国发〔2022〕14号）明确到2025年，数字政府顶层设计更加完善，政务数据资源体系基本建成，强调加