托伦斯精密制造（江苏）股份有限公司招股说明书(注册稿)

托伦斯精密制造（江苏）股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（注册稿）

核心观点： 托伦斯精密制造（江苏）股份有限公司（以下简称“公司”）是一家专注于半导体设备精密金属零部件研发、生产和销售的高新技术企业，致力于成为全球领先的精密金属零部件综合服务商。公司本次发行股票并在创业板上市，旨在助力公司成为顶尖的核心半导体设备金属零部件供应商，优化股权结构，提升公司治理能力，扩大产能，促进公司做优做强，与投资者共同发展。

关键数据：

• 公司报告期内实现营业收入分别为29,058.13万元、61,005.34万元、71,984.64万元，实现归属于母公司股东的净利润分别为1,530.47万元、10,551.79万元、9,817.56万元，业务规模不断扩大。
• 公司本次发行股票不超过46,368,423股，不低于发行后公司总股本的25%。
• 公司本次发行的募集资金将投资于托伦斯精密零部件制造及研发基地项目及补充流动资金。

研究结论：

• 公司拥有高精度机械制造、焊接、表面处理三大核心技术，并形成了复杂精密零部件工艺整合及检测技术等特色优势技术，构筑了坚实的技术壁垒，为公司的持续发展和市场竞争提供了技术支撑。
• 公司与北方华创、中微公司等国内半导体设备领军企业建立了稳固的战略合作关系，是该等设备厂商在金属零部件领域的核心供应商之一，未来将受益于国产半导体设备零部件产业的快速发展。
• 公司本次募投项目符合国家有关产业政策和公司发展战略，有助于公司巩固并提升在半导体精密零部件行业的市场地位，并通过募投项目的实施，公司将进一步加大新技术和新产品的研发投入和产线布局，提高创新能力，增强核心竞争力。
• 公司存在客户集中度较高的风险、对大客户依赖的风险、新产品及新工艺开发风险、知识产权的风险等，但公司已采取相应措施进行应对。