燃机板块仍是缺电演绎下的核心板块坚定看好我们认为无论何种发电方
我们认为无论何种发电方式，燃机相关仍将是中短期最优选择，北美AI龙头用燃机及内燃机自建电网已是明确趋势。 根据我们测算，28年北美AI带动电力需求超70GW，考虑其他领域燃机需求稳定在60GW左右，而全球燃机供给预计届时约90GW，缺口巨大，燃机产业链排期到2030年往后以及涨价是必然，外溢需求如航改燃、船改燃等也需要重视。 < 燃机板块仍是缺电演绎下的核心板块，坚定看好 我们认为无论何种发电方式，燃机相关仍将是中短期最优选择，北美AI龙头用燃机及内燃机自建电网已是明确趋势。 根据我们测算，28年北美AI带动电力需求超70GW，考虑其他领域燃机需求稳定在60GW左右，而全球燃机供给预计届时约90GW，缺口巨大，燃机产业链排期到2030年往后以及涨价是必然，外溢需求如航改燃、船改燃等也需要重视。 看好三大方向：首推低估值船改燃核心标的【中国动力】、低估值零部件标的【常宝股份】。
