曹柳龙美伊冲突强化A股安全牛1A股安全牛本轮牛

1�A股“安全牛”：本轮牛市的本质是跨境资本回流，美伊冲突会加速跨境资本回流中国，A股安全牛的主菜正待上桌。 2�HALO资产就是安全资产：地缘冲突加剧，全球泛滥的流动性要么流向被动安全的黄金/资源（邻居屯粮），要么流向主动安全的工业能力（战争潜力，我屯枪）3�“石油美元” 的落日余晖：油价上涨会阶段性托底美元信用，但无法扭转美元信用裂痕扩张趋势。 曹柳龙：美伊冲突强化A股安全牛�—— 1�A股“安全牛”：本轮牛市的本质是跨境资本回流，美伊冲突会加速跨境资本回流中国，A股安全牛的主菜正待上桌。 2�HALO资产就是安全资产：地缘冲突加剧，全球泛滥的流动性要么流向被动安全的黄金/资源（邻居屯粮），要么流向主动安全的工业能力（战争潜力，我屯枪）3�“石油美元” 的落日余晖：油价上涨会阶段性托底美元信用，但无法扭转美元信用裂痕扩张趋势。 短期内黄金和港股都可能出现长牛中的“黄金坑”。 4�人民币的定力：两会“化债”表述加码，2026年，新“519行情”可期！5�A股回归“安全牛”：上半年增配石油/化工，下半年增配白酒/恒科/黄金。