今日美以空袭伊朗,伊朗展开报复行动,导致海湾及红海局势恶化。核心观点如下:
- 局势影响:伊朗袭击运油船只并封锁霍尔木兹海峡,同时胡塞武装恢复红海及亚丁湾封锁,影响石油和能源出口,推高能源和航运价格。
- 具体数据:亚欧航线货轮绕行南非好望角导致航程增加约10-20天,燃料成本上升约40%。
- 双重影响:一是油价、天然气价上涨,尤其对欧洲能源对外依存度高地区影响大,促进欧洲推进能源自主,户用光储成为有效解决方式;二是增加电池、组件船期,导致产品供应紧张、价格上涨。
- 季节性叠加:欧洲进入春季,季节性复苏与海湾局势、红海封锁叠加,显著提升户储景气度。
- 研究结论:户储经济性提升,景气度继续提升,建议关注德业股份、艾罗能源、固德威、锦浪科技、禾迈股份、昱能科技等。