市场综述
- 美国三大股指全线下跌：道指跌0.84%报46912.3点，标普500指数跌1.12%报6720.32点，纳指跌1.9%报23053.99点。
- 美元指数下跌：跌0.45%报99.70，非美货币多数上涨，欧元兑美元涨0.48%报1.1548，英镑兑美元涨0.67%报1.3139。
- 商品期货普遍收跌：美油主力合约跌0.12%报59.53美元/桶，布伦特原油主力合约跌0.08%报63.47美元/桶；COMEX黄金期货跌0.20%报3984.80美元/盎司，COMEX白银期货跌0.37%报47.85美元/盎司。
- ICE原糖期货上涨：涨0.78%报14.22美分/磅，ICE棉花期货跌1.15%报64.48美分/磅。
消息回顾
- 美国就业形势严峻：10月份非农就业人数减少9100人，挑战者企业裁员人数激增175.3%，创2003年以来同期最高水平，推动美联储12月降息预期升温。
- 美国联邦政府持续关门：官方通胀数据暂停发布，引发部分美联储官员对后续货币政策走向的担忧。
- 美联储官员分歧：克利夫兰联储主席哈玛克表示通胀高企不利于降息，而芝加哥联储主席古尔斯比则强调缺乏通胀数据使得降息路径不明朗。
- 英国央行维持利率不变：为去年8月以来首次暂停降息，但内部分歧加剧，四名委员主张降息。
今日关注
- 观点汇总：
- 美元指数：美国联邦政府停摆引发市场担忧，10月ISM服务业PMI强劲但整体PMI偏疲软，ADP就业数据超预期但上月数据下修，美联储官员对降息路径表态不一，美元短期内料维持震荡走强。
- 欧元区经济：10月服务业及制造业PMI优于预期，推动综合PMI升至52.5，美欧利差继续收窄，对欧元汇率形成中期支撑。
- 日本央行：连续第六次维持利率不变，新首相释放鸽派信号，但9月失业率上升、CPI超预期，日元汇率短期内或继续承压。
- 富时中国A50：10月制造业PMI下滑，但三季报整体表现良好，市场处于政策与业绩真空期，股指将维持震荡。
- 铜：COMEX铜震荡走势，美联储官员对降息态度谨慎，国内海南自贸港建设推进，库存小幅增加，建议轻仓逢低短多。
- 黄金：受政府停摆和关税风波扰动，美元指数高位回落，金价或延续宽幅震荡，建议区间波段交易。
- ICE原糖：巴西甘蔗压榨及产糖同比小幅增加，市场担忧情绪缓和，建议短期观望。
- ICE棉花：巴西10月份棉花出口增加，建议短期暂时观望。
研究结论
- 美国经济数据表现疲软，美联储降息预期升温，但官员态度谨慎。
- 欧元区经济回暖，美欧利差收窄对欧元形成支撑。
- 日本经济不确定性增加，日元汇率承压。
- A股市场处于震荡期，三季报表现良好但制造业景气下滑。
- 商品期货普遍收跌，建议根据具体品种进行区间交易或观望。
