每周一谈：电子信息制造业稳增长方案出炉：破内卷、拓出海
总体要求： 保持电子信息制造业经济运行在合理区间，为工业经济稳增长提供有力支撑。
主要目标：
- 2025-2026年，规模以上计算机、通信和其他电子设备制造业增加值平均增速在7%左右，加上锂电池、光伏及元器件制造等相关领域后，电子信息制造业年均营收增速达到5%以上。
- 到2026年，预期实现营收规模和出口比例在41个工业大类中保持首位，5个省份的电子信息制造业营收过万亿，服务器产业规模超过4000亿元，75英寸及以上彩色电视机国内市场渗透率超过40%，个人计算机、手机向智能化、高端化迈进。
重点举措：
供给端：
- 以“高端化+标准化”破解“内卷式”竞争：推动电子整机高端化，提升产品供给水平；加强上下游对接，提升产业链协同水平；健全标准化工作机制，引领质量建设；强化知识产权保护，促进可持续创新。
- 优化产业布局，改善产业结构：落实《关于促进制造业有序转移的指导意见》，发挥产业转移发展对接活动引导作用，完善产业在国内梯度有序转移的协作机制。在破除“内卷式”竞争中实现光伏等领域高质量发展，依法治理光伏等产品低价竞争。引导地方有序布局光伏、锂电池产业，指导地方梳理产能情况。实施光伏组件、锂电池产品质量管理，深入落实《光伏制造行业规范条件》等文件，强化与投资、金融、安全等政策联动，推动行业技术进步。加快研究以强制性国家标准为基础的储能电池产品安全推荐目录。支持协会商会建立行业自律机制，加强重点行业监测预警和风险提示，有序调整产业规模。
需求端：
- 以“场景+出海”打开增量空间：扩大新场景，挖掘大众消费潜力；培育新业态，强化行业应用赋能；引导企业稳步走出去，深度嵌入国际体系；促进国际资源引进来，深化产业国际合作；促进国内国际双循环，稳妥应对国际贸易壁垒。
投资策略： 建议关注在产业链中技术领先，成本优势较强的公司，比如比亚迪、宁德时代。
风险提示： 政策推进不及预期、海外贸易摩擦加剧。
行情回顾
- 电力设备行业本周涨跌幅为7.39%，在申万31个一级行业中，排在第1位。电力设备行业本周跑赢沪深300。
- 本周上证指数、沪深300、深证成指、创业板指的涨跌幅分别为-1.18%、-0.81%、-0.83%、2.35%。
- 在细分行业中，电机II、其他电源设备II、光伏设备、风电设备、电池和电网设备涨跌幅分别为0.87%、-5.76%、14.04%、3.28%、10.15%、0.92%。
- 电力设备行业周涨幅前五个股分别为：天宏锂电、力佳科技、先导智能、杭可科技、上能电气。电力设备行业周跌幅前五个股分别为：中环海陆、欧陆通、日丰股份、三晖电气、爱科赛博。
锂离子电池及关键材料价格变化
- 碳酸锂价格（元/吨）：从55000元/吨上涨至70000元/吨。
- 电池价格（元/Wh）：从0.2元/Wh上涨至0.25元/Wh。
- 正极材料价格（元/吨）：从60000元/吨上涨至65000元/吨。
- 隔膜价格（元/平方米）：保持在10000元/平方米。
- 电解液价格（元/吨）：保持在14000元/吨。
