本期观点：股指期货及期权市场整体呈现震荡格局，中小盘股强于大盘股。沪深300指数日线均线粘合，日三彩K线指标转为绿色；周线收阳，周三彩K线指标转为灰色。IF期货当月合约期贴水，标的期现基差缩小，次月合约贴水当月合约基差缩小。IO期权成交量萎缩，持仓量回升，期权成交量PCR下降，期权持仓量PCR平稳，隐含波动率先降后升，看涨、看跌期权最大持仓量行权价格区间扩大。中证1000指数日线上涨，日三彩K线指标转为红色；周线二连阳，周三彩K线指标转为灰色。IM期货当月合约贴水标的期现基差缩小，次月合约贴水当月合约基差扩大。期权MO成交量萎缩，持仓量回升，期权成交量PCR、期权持仓量PCR都上升，期权隐含波动率先降后升，看涨、看跌期权最大持仓量行权价格平稳。上证50指数日线窄幅震荡，日三彩K线指标维持绿色；周线收阳，周三彩K线指标维持灰色。IH期货当月合约贴水标的期现基差缩小，次月合约贴水当月合约基差平稳。期权HO成交量放大，持仓量回升，期权成交量PCR、期权持仓量PCR都下降，上证50股指期权隐含波动率先降后升，看涨、看跌期权最大持仓量行权价格区间扩大。策略建议：以防守为主降波后买入宽跨式做多波动率。
沪深300股指期权（IO）：沪深300指数周线收阳，周三彩K线指标转为灰色；日线均线粘合，日三彩K线指标转为绿色。IO期权当月合约看涨、看跌最大持仓量行权价格分别是4000和3800，期权最痛点是3850。股指期权隐含波动率先降后升。当月IF期货与沪深300指数基差缩小，次月合约贴水当月合约基差缩小。IF期货当月合约期贴水，标的期现基差缩小，次月合约贴水当月合约基差缩小。IO期权成交量萎缩，持仓量回升，期权成交量PCR下降，期权持仓量PCR平稳。沪深300股指期权当月合约最大持仓量行权价位统计看涨、看跌期权最大持仓量行权价格区间扩大。
中证1000股指期权（MO）：中证1000指数周线二连阳，周三彩K线指标转为灰色；日线上涨，日三彩K线指标转为红色。MO期权当月合约看涨、看跌最大持仓量行权价格分别是6200、5800，期权最痛点是6000。中证1000股指期权隐含波动率先降后升。当月IM期货与中证1000指数基差统计基差缩小，次月合约贴水当月合约基差扩大。IM期货当月合约贴水标的期现基差缩小，次月合约贴水当月合约基差扩大。MO期权成交量萎缩，持仓量回升，期权成交量PCR、期权持仓量PCR都上升。中证1000股指期权持仓量、成交量统计期权MO成交量萎缩，持仓量回升。中证1000股指期权PCR统计本周期权成交量PCR、期权持仓量PCR都上升。中证1000股指期权当月合约最大持仓量行权价位统计中证1000期权看涨、看跌期权最大持仓量行权价格平稳。
上证50股指期权（HO）：上证50指数周线收阳，周三彩K线指标维持灰色；日线窄幅震荡，日三彩K线指标维持绿色。HO期权当月合约看涨、看跌最大持仓量行权价格分别是2800、2600，期权最痛点是2700。上证50股指期权隐含波动率先降后升。当月IH期货与上证50指数基差统计基差缩小，次月合约贴水当月合约基差平稳。IH期货当月与近月价差统计次月合约贴水当月合约基差平稳。HO期权成交量放大，持仓量回升，期权成交量PCR、期权持仓量PCR都下降。上证50股指期权持仓量、成交量统计期权HO成交量放大，持仓量回升。上证50股指期权PCR统计本周期权成交量PCR、期权持仓量PCR都下降。上证50股指期权当月合约最大持仓量行权价位统计看涨、看跌期权最大持仓量行权价格区间扩大。
