5月6日信用债异常成交跟踪

摘要

根据Wind数据，折价成交个券中，“25中冶MTN006”债券估值价格偏离幅度较大。净价上涨成交个券中，“21万科04”估值价格偏离程度靠前。净价上涨成交二永债中，“25秦农农商银行永续债01”估值价格偏离幅度较大；净价上涨成交商金债中，“24中信银行债01”估值价格偏离幅度靠前。成交收益率高于10%的个券中，地产债排名靠前。

信用债估值收益变动主要分布在(0,5]区间。非金信用债成交期限主要分布在4至5年，其中0.5年内品种折价成交占比最高；二永债成交期限主要分布在4至5年，其中2年内品种折价成交占比最高。分行业看，纺织服饰行业的债券平均估值价格偏离最大。

关键数据

• 折价成交个券中，“25中冶MTN006”估值价格偏离-0.2499%。
• 净价上涨个券中，“21万科04”估值价格偏离-29.66%。
• 二永债中，“25秦农农商银行永续债01”估值价格偏离-1.28%。
• 商金债中，“24中信银行债01”估值价格偏离-0.87%。
• 成交收益率高于10%的个券中，地产债排名靠前。

研究结论

• 信用债估值收益变动主要分布在(0,5]区间。
• 非金信用债成交期限主要分布在4至5年，其中0.5年内品种折价成交占比最高。
• 二永债成交期限主要分布在4至5年，其中2年内品种折价成交占比最高。
• 纺织服饰行业的债券平均估值价格偏离最大。

风险提示

1. 统计数据偏差或遗漏。
2. 高估值个券出现信用风险。