发行概况
公司拟在创业板上市，所属行业为化学药品原料药制造，符合国家战略性新兴产业发展规划，且不属于创业板“负面清单”行业。公司主营业务为特色原料药及医药中间体的研发、生产和销售，主要产品包括甲基多巴、卡比多巴、左旋多巴和醋酸卡泊芬净等，其中甲基多巴原料药的市场占有率位居全球第一。公司报告期内主营业务收入和扣除非经常性损益后净利润均未呈现增长走势，存在成长性风险及业绩下滑风险。此外，公司产品集中度较高，主要原材料供应存在集中性，境外销售占比较大，以及安全生产风险等因素，均可能对公司经营产生不利影响。
风险因素
公司面临的主要风险包括：
- 经营风险：成长性风险、业绩下滑风险、产品集中风险、原材料供应及价格波动风险、境外销售风险、产品质量风险、新产品及新工艺开发风险、募投项目产能消化风险。
- 财务风险：汇率波动风险、应收账款管理风险、存货管理风险、毛利率下滑的风险。
- 税收优惠政策变化的风险：公司享受的税收优惠政策可能发生变化，对公司净利润将受到不利影响。
- 其他风险：安全生产风险、环境保护风险、发行人前身野风有限历史股权转让存在法律瑕疵的风险。
发行情况
公司本次拟公开发行新股2,500万股，占本次发行后总股本的25%。募集资金将全部投入以下项目：
- 年产600吨甲基多巴原料药及300吨甲基多巴中间体项目
- 年产150千克醋酸卡泊芬净、150千克米卡芬净钠等八个产品项目
未来发展规划
公司未来将持续专注于特色原料药行业，巩固多巴类产品竞争优势，拓展业务条线，丰富产品种类，并不断改进现有工艺，探索新型技术路线，最终建成化学原料药与生物原料药互为补充、面向全球市场销售的原料药行业龙头企业。公司将以全球医药行业变革为契机，密切关注原料药行业的发展趋势，继续围绕公司主营业务，专注化学原料药及生物原料药领域，坚持专业化道路，进一步加大自主科技创新力度和产学研合作力度，积极引进各类高层次技术人才和优秀管理人才，提升公司研发水平和自主创新能力，增强产品注册认证能力，积极融入国际制药产业链，提升公司的综合竞争力水平，实现公司可持续发展和盈利能力的不断提高。
