上海小南国2024中期报告

于开曼群岛注册成立的有限公司股份代号:3666 2024中期报告 目录 2 公司资料 4 财务摘要 5 管理层讨论及分析 10 简明综合损益及其他全面收益表 11 简明综合财务状况表 13 简明综合权益变动表 14 简明综合现金流量表 16 简明综合财务报表附注 32 其他资料 公司资料 董事会 执行董事 顾桐山先生（主席）附注（1于二零二四年六月二十八日退任）平国琴女士附注（2于二零二四年六月二十八日退任） 王慧莉女士（主席）（于二零二四年六月二十八日调任） 非执行董事 吴雯女士 独立非执行董事 梁耀祖先生张振宇先生 李毓平女士附注（3于二零二四年六月二十八日辞任） 胡晓琦女士（于二零二四年六月二十八日委任） 授权代表 顾桐山先生附注（1于二零二四年六月二十八日停任） 朱卓婷女士（于二零二四年四月三十日辞任）陈玉颖女士（于二零二四年四月三十日委任） 王慧莉女士附注（4于二零二四年六月二十八日委任） 审核委员会 梁耀祖先生（主席） 张振宇先生 李毓平女士附注（3于二零二四年六月二十八日辞任）胡晓琦女士（于二零二四年六月二十八日委任） 薪酬委员会 李毓平女士（主席）（于二零二四年六月二十八日辞任） 张振宇先生（主席）（于二零二四年六月二十八日委任）梁耀祖先生 顾桐山先生附注（1于二零二四年六月二十八日辞任） 王慧莉女士（于二零二四年六月二十八日委任）胡晓琦女士（于二零二四年六月二十八日委任） 提名委员会 顾桐山先生（主席）附注（1于二零二四年六月二十八日辞任） 王慧莉女士（主席）（于二零二四年六月二十八日委任）梁耀祖先生 张振宇先生 李毓平女士（于二零二四年六月二十八日辞任）胡晓琦女士（于二零二四年六月二十八日委任） 风险管理委员会 顾桐山先生（主席）附注（1于二零二四年六月二十八日辞任） 王慧莉女士（主席）（于二零二四年六月二十八日委任）梁耀祖先生 张振宇先生 李毓平女士附注（3于二零二四年六月二十八日辞任）胡晓琦女士（于二零二四年六月二十八日委任） 香港主要营业地点 香港上环 皇后大道西2-12号联发商业中心24楼2401B室 中国总部及主要营业地点 中华人民共和国上海长宁区 遵义路100号A栋 16楼1603-1605室 注册办事处 CricketSquare,HutchinsDrive POBox2681,GrandCayman,KY1-1111CaymanIslands 股份过户登记总处 ConyersTrustCompany(Cayman)LimitedCricketSquare,HutchinsDrive POBox2681 GrandCayman,KY1-1111CaymanIslands 香港股份过户登记处香港中央证券登记有限公司香港湾仔 皇后大道东183号 合和中心17楼1712-1716室 公司资料 法律顾问 香港法律：萧镇邦律师行香港中环 都爹利街11号 律敦治大厦1302-3室（接待处）及1802室 开曼群岛法律： ConyersDill&PearmanCricketSquare,HutchinsDrivePOBox2681 GrandCayman,KY1-1111CaymanIslands 核数师 国诚会计师事务所有限公司 执业会计师 注册公众利益实体核数师 香港中环 德辅道中141号 中保集团大厦6楼609室 股份代号 03666 公司网站 www.xngholdings.com 投资者关系 Email：ir@xngholdings.com 附注1顾桐山先生（“顾先生”）决定不在于二零二四年六月二十八日举行的股东周年大会（“股东周年大会”）上膺选连任，并将于股东周年大会结束后退任执行董事职务，以投入更多时间于其他事务及追求。同时，顾先生不再担任本公司授权代表、董事会、提名委员会、执行委员会及风险管理委员会主席以及薪酬委员会成员，自股东周年大会结束起生效。 附注2平国琴女士（“平女士”）因已届退休年龄，愿意并决定于股东周年大会结束后退任执行董事职务。 附注3因已届退休年龄，李毓平女士（“李女士”）已提呈辞任独立非执行董事，自股东周年大会结束起生效。同时，李女士不再担任薪酬委员会主席、审核委员会成员、提名委员会成员及风险管理委员会成员，自股东周年大会结束起生效。 附注4自顾先生于股东周年大会结束起退任后，根据香港联合交易所有限公司（“联交所”）证券上市规则（“上市规则”）第3.05条，现任执行董事王慧莉女士（“王女士”）获委任为授权代表，自股东周年大会结束起生效。 财务摘要 截至六月三十日止六个月 二零二四年二零二三年 （未经审核）（未经审核） 变动百分比 （减少）╱增加 收益（人民币千元） 182,379 242,268 (24.7%) 毛利（1人民币千元） 118,969 162,394 (26.7%) 毛利率2 65.2% 67.0% (1.8%) 期内亏损（人民币千元） (29,403) (3,407) 763.0% 净亏损率3 (16.1%) (1.4%) (14.7%) 餐厅数目（于六月三十日） 21 31 附注： 1毛利乃基于收益减销售成本计算。 2毛利率乃基于毛利除以收益计算。 3净亏损率乃以期内亏损除以收益计算。 管理层讨论及分析 业务回顾 于截至二零二四年六月三十日止六个月期间，本集团收益达人民币182.4百万元，主要包括餐厅业务收益人民币179.6百万元和其他收益人民币2.7百万元（包括包装食品销售收益人民币2.7百万元），较上年同期的人民币242.3百万元减少人民币59.9百万元或24.7%。本集团毛利达人民币119.0百万元，较上年同期的人民币162.4百万元下降约人民币43.4百万元或26.7%。而截至二零二四年六月三十日止六个月期间本公司拥有人应占亏损约人民币29.4百万元，较上年同期增加了人民币26.3百万元。 截至六月三十日止六个月 截至二零二四年六月三十日，本集团运营17家“上海小南国”餐厅、3家“南小馆”餐厅、1家“WolfgangPuck”餐厅，涵盖中国大陆（附注(ii)）部分最富裕及增长最快的城市以及香港。下表载列于截至二零二四年及二零二三年六月三十日止六个月按地区及品牌分列的收益及运营餐厅数目。 二零二四年 二零二三年 餐厅数目 收益 餐厅数目 收益 人民币千元 人民币千元 （附注(iii)） （未经审核） （附注(iii)） （未经审核） 中国（大陆地区（）附注(ii)） －上海小南国及慧公馆 16 135,789 24 181,220 －南小馆 1 9,534 2 13,035 －其他品牌（附注(iv)） 1 9,029 1 12,065 香港 －上海小南国 1 13,671 2 16,808 －南小馆 2 11,614 2 13,515 餐厅业务总收益（附注(ii)） 21 179,637 31 236,643 其他收益 2,742 5,625 总收益 182,379 242,268 附注： (i)餐厅业务总收益包括餐厅业务及餐厅外卖业务收益。 (ii)中国（大陆地区），仅就本报告而言及仅供地域参考之用，不包括香港、澳门及台湾。 (iii)餐厅数目不包括许可经营上海小南国和南小馆门店。 (iv)其他品牌包含WolfgangPuck。 管理层讨论及分析 财务回顾 收益 本集团收益由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币242.3百万元减少人民币59.9百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币182.4百万元，减幅为24.7%。 餐厅业务收益 餐厅业务总收益由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币236.6百万元减少人民币57.0百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币179.6百万元，减幅为24.1%： •截至二零二四年六月三十日止六个月，新开的餐厅令收益增加人民币4.0百万元； •截至二零二四年六月三十日止六个月的可比餐厅销售额较截至二零二三年六月三十日止六个月减少人民币23.5百万元；及 •截至二零二四年六月三十日止六个月，减少门店及装修停业门店令收益减少人民币37.5百万元。 其他收益 截至二零二四年六月三十日止六个月，其他收益为人民币2.7百万元，主要为包装食品销售收益人民币2.7百万元。 销售成本 销售成本由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币79.9百万元减少人民币16.5百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币63.4百万元，减幅为20.7%。 销售成本占收益的百分比由截至二零二三年六月三十日止六个月的33.0%增加至截至二零二四年六月三十日止六个月的34.8%。 其他收入 其他收入由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币6.6百万元减少人民币4.9百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币 1.7百万元，这主要包括额外税项抵扣人民币0.8百万元及管理费收入人民币0.7百万元。 销售及分销开支 销售及分销开支由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币143.5百万元减少人民币17.7百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币125.8百万元，减幅为12.3%。 劳动力开支由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币67.7百万元减少人民币2.6百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币65.1百万元。劳动力成本占收益的百分比由截至二零二三年六月三十日止六个月的27.9%增加至截至二零二四年六月三十日止六个月的35.7%。 管理层讨论及分析 租金及物业费开支由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币15.1百万元减少人民币4.3百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币10.8百万元，减幅为28.5%。租金及物业费开支占收益的百分比由截至二零二三年六月三十日止六个月的6.2%减少至截至二零二四年六月三十日止六个月的5.9%。 折旧开支由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币41.1百万元减少人民币8.9百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币32.2百万元，减幅为21.6%。折旧开支占收益的百分比由截至二零二三年六月三十日止六个月的17.0%增加至截至二零二四年六月三十日止六个月的17.7%。 行政开支 行政开支由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币24.7百万元减少人民币7.7百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币17.0百万元，减幅为31.2%。 其他收益及亏损 截至二零二四年六月三十日止六个月，其他收益及亏损为亏损人民币2.1百万元，主要包括物业及设备减值亏损人民币2.3百万元，提前终止租赁产生收益人民币4.8百万元，以及按公允值计量且其变动计入损益的金融负债之公允值亏损人民币5.2百万元。 融资成本 截至二零二四年六月三十日止六个月，融资成本为人民币4.1百万元，较上年同期减少人民币1.8百万元。 所得税开支 所得税开支由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币1.8百万元减少人民币0.8百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币1.0百万元。 期内亏损 由于上述原因，本集团报告期内亏损由截至二零二三年六月三十日止六个月的人民币3.4百万元增加人民币26.0百万元至截至二零二四年六月三十日止六个月的人民币29.4百万元，净亏损率由截至二零二三年六月三十日止六个月的1.4%增加至截至二零二四年六月三十日止六个月的16.1%。 应付股息 于二零二四年六月三十日，没有未偿应付股息。 流动资金、资本资源及现金流量 本集团主要透过银行贷款及营运活动产生的现金流入满足我们的流动资金及资本需求。 于二零二四年六月三十日，本集团的借款为人民币19.0百万元。资本负债率为247.9%。资本负债率为负债净额除以经调整资本加债务净额。债务净额包括计息银行贷款、应付贸易款项、其他应付款项及应计费用、按公允值计量且其变动计入损益的金融负债、合约负债及应付关联方款项，减现金及现金等价物以及受限制银行存款。资本指本公