跨国公司在中国：共享“中国式现代化”新机遇

Preface 2023年，受经济增长乏力、地缘政治等因素影响，全球直接投资整体呈现收缩态势，流向多数地区的外国直接投资略有下降。同全球趋势相一致，中国引资规模虽有所下滑，但仍处于近十年来较高水平，跨国公司优化在华投资布局，持续深耕中国市场。跨国公司是中国发展的直接参与力量、中国高质量发展的重要支撑和深度融入全球产业链供应链的重要纽带。同时，跨国公司也在利润收益增长、成本结构和要素配置优化等方面持续受益。 以中国式现代化全面推进强国建设、民族复兴伟业，是新时代新征程党和国家的中心任务。推进中国式现代化为跨国公司带来新的增长机遇。人口规模巨大的现代化促进全国统一大市场的建立，为跨国公司提供了广阔市场需求空间；全体人民共同富裕的现代化推进城乡融合和区域协调发展，推动新质生产力创新发展，有利于跨国公司优化战略布局；物质文明和精神文明协调的现代化塑造了市场化、法治化、国际化一流营商环境，为跨国公司提供了最佳的市场选择；人与自然和谐共生的现代化推进中国经济社会的绿色转型，助力跨国公司高质量发展；走和平发展道路的现代化打造更高水平开放平台，为跨国公司经营决策提供更多确定性。 展望未来，我们鼓励跨国公司更加坚定信心，深耕中国市场，提升中国业务在跨国公司全球布局中的地位和能级，在中国设立全球或亚太地区总部，加快企业经营“本土化”进程，结合自身发展战略，做好长期扎根中国市场的规划，实现与中国的合作共赢。 Contents 一、跨国公司：共鉴全球投资发展的起落1 （一）跨国公司在全球：全球直接投资轻微下滑1 （二）跨国公司在中国：持续深耕市场5 二、跨国公司：共促中国式现代化的新发展10 （一）跨国公司是中国式现代化的贡献者11 （二）跨国公司是中国式现代化的受益者17 三、跨国公司：共享中国式现代化的新机遇24 （一）人口规模巨大的现代化为跨国公司提供广阔市场需求空间25 （二）全体人民共同富裕的现代化促进跨国公司优化战略布局29 （三）物质文明和精神文明相协调的现代化为跨国公司提供优质营商环境33 （四）人与自然和谐共生的现代化推动跨国公司更高质量发展41 （五）走和平发展道路的现代化为跨国公司提供更高水平开放平台45 四、跨国公司：共启中国式现代化的新征程50 （一）抓住消费新潜力，共享市场机遇51 （二）优化投资布局，助力共同富裕52 （三）积极参与现代产业体系建设，聚焦新质生产力53 （四）践行绿色低碳理念，共筑可持续发展54 （五）发挥纽带作用，“链”接中国与世界55 （六）参与中国开放，共创新发展格局56 跨国公司： 共鉴全球投资发展的起落 12个增至28个（见图1-5）。UNCTAD预测，尽管2024年外国直接投资的前景仍然充满不确定性，但是得益于促进投资便利化方面的进步，2024年外国直接投资或呈小幅增长趋势。 7067 28 13 12 60 50 40 30 20 10 0 发展中经济体 20162024年3月 发达经济体 图1-5全球投资在线单一窗口数量变化 数据来源：UNCTAD数据库。 （二）跨国公司在中国：持续深耕市场 中国持续打造“投资中国”品牌，为世界提供稳定的预期，吸引众多跨国公司来华投资。跨国公司不断优化在华投资行业结构、地区布局，持续深耕中国市场。 1.中国引资规模仍处于近十年来较高水平 受全球经济增长放缓的影响，中国的FDI趋势与全球、亚洲基本同步，2023年中国实际使用外商直接投资额1633亿美元，下降13.7%，仍处于近十年来较高水平（见图1-6）。引资规模同比有所下降，主要是受到去年同期的高基数影响。 业数量较快增长的趋势。这充分印证了跨国公司看好中国市场发展机遇，持续加码“投资中国”。 3.跨国公司投资行业结构不断优化 2023年，高技术产业引资规模达到4233.4亿元，占全国吸引外资比重为37.3%，比2022年全年水平提升了1.2个百分点，创历史新高（见图1-8）。其中，高技术制造业实际使用外资增长6.5%。医疗仪器设备及仪器仪表制造业、电子及通信设备制造业分别增长32.1%、12.2%。建筑业、科技成果转化服务、研发与设计服务领域实际使用外资分别增长43.7%、8.9%和4.1%。 2024年1月至2月，高技术产业新设外商投资企业1865家，同比增长32.2%，实际使用外资714.4亿元，占全国实际使用外资比重达到33.2%，较2023年同期占比提高1.2个百分点。其中，高技术制造业实际使用外资282.7亿元，同比增长10.1%。这充分证明，外国投资者正在积极调整行业领域投资布局，这和中国加快发展新质生产力、深入推进新型工业化的大趋势完全契合。 亿元 5000 4500 4000 3500 3000 2500 2000 1500 1000 500 0 2020202120222023 40% 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% 高技术产业实际使用外资金额高技术产业实际使用外资金额占比 图1-82020-2023年高技术产业吸收外资情况 数据来源：商务部外资统计。 跨国公司： 共促中国式现代化的新发展 跨国公司在中国共享“中国式现代化”新机遇 跨国公司在华产值规模的逐步增长也推动其对中国财税贡献的扩大。根据国家统计局数据，2018-2022年，外商投资企业实现的税收收入占全国税收总额的比重始终保持在17%以上，助力中国财税收入的稳步增长。其中2022年，全国税收收入为166614亿元，外商投资企业缴纳的税收总额为29263.6亿元，尽管同比下降1.6%，但占全国税收收入的比重仍达到17.6%（见表2-2）。 表2-22018-2022年外商投资企业税收情况 年度 全国税收收入（亿元） 增幅 （%） 其中：外商投资企业税收（亿元） 增幅 （%） 占全国比重（%） 2018 156403 8.3 30398 4.2 19.4 2019 158000 1.0 28679 -5.7 18.2 2020 154312 -2.3 26679 -7.0 17.3 2021 172730 11.9 29724 11.4 17.2 2022 166614 -3.5 29264 -1.6 17.6 数据来源：各年度《国民经济和社会发展统计公报》，国家税务局。注：外商投资企业税收额不含关税、船舶吨税。 2.跨国公司是中国高质量发展的重要支撑 推动创新产出增长。从有效发明专利数量看，规模以上工业企业中，2018-2022年港澳台商投资企业获得的有效发明专利由89280件增长至131089件，外商投资企业获得的有效发明专利由97064件增长至143995件（见表2-3）。从专利产业化平均收益看，港澳台商和外商投资企业的平均收益相对较高。2023年，内资企业发明专利产业化平均收益金额为811.4万元/件，而港澳台商和外商投资企业分别达到981.2万元/件和1025.4万元/件，港澳台商和外商投资企业发明专利产业化平均收益分别比内资企业高 20.9%和26.4%（见图2-1）。 另一方面，跨国公司通过市场相通、产业相融、创新相促、规则相联，推动中国产品、服务、技术、品牌、标准走出去。跨国公司实施全球化战略，促进中国市场和世界市场更好的联接，通过高质量的“引进来”，产业相融更加开放、更具韧性，科技自主创新能力得到提升，促进国内规则与国际规则的有效衔接，扩大规则、规制、管理、标准等制度型开放，从而带动中国产品、服务、技术、标准等在更高开放水平上的良性循环。跨国公司的业务发展，助力中国深度参与全球产业分工和合作，提升了中国自身产业链供应链韧性和安全水平。 （二）跨国公司是中国式现代化的受益者 1.中国式现代化使跨国公司获得成本优势与广阔市场 不论是对于成本寻求型、市场寻求型还是创新资产寻求型的跨国公司，中国市场所具备的要素优势、广阔市场、产业配套等条件，都契合了跨国公司发展需求。 跨国公司不断获得要素成本优势。跨国公司在进入中国市场之初，凭借中国原料、人工、土地等要素成本低廉的优势，通过减少劳动密集型产品或价值链中劳动密集型工序的生产成本，成本寻求型跨国公司得以降低生产成本，赚得丰厚利润。当前，尽管中国整体要素成本有所上升，但完备的产业配套能力、外溢的产业集群效应和高效的管理能效，再次成为跨国公司权衡的重要考量。中国产业链的完整性、供应链的紧密配套性使得跨国公司能够在一个地区集中采购和生产，从而降低生产成本，获得更具竞争力的价格；此外，中国拥有庞大的制造能力和规模经济，使得跨国公司可以在中国建立高效的生产基地，提高生产效率和灵活性。 跨国公司不断获得广阔的投资空间。一方面，超大规模且具有增长潜力的中国市场需求，使跨国公司获得了巨大的需求空间。中国人均GDP已超过1.2万美元，中等收入群体已有4亿多人，作为全球规模最大的统一市场，中国必然成为众多跨国公司全球化 外资企业在华营业收入规模高于平均水平。2018-2022年外资工业企业户均营业收入从53101.2万元增长至64210.7万元，年均增速4.9%，而同期，规模以上工业企业户均营业收入不足3亿元（见图2-2）；同时，外资企业人均营业收入水平较高，2018-2022年从127.6万元增长至175.7万元，年均增速8.3%（见图2-3）。 万元 180 160 140 120 100 80 60 40 20 0 2018年2019年2020年2021年2022年 外资企业人均营业收入工业企业人均营业收入 图2-3外资企业人均营业收入 数据来源：根据历年《中国统计年鉴》计算。 外资服务业企业营收表现更为突出。当前中国转向高质量发展阶段，服务业成为经济重要增长点，成为吸引外资的“强磁场”。2022年，限额以上外资批发业营业收入126110.2亿元，同比增长6.7%；限额以上外资零售业营业收入从27545.0亿元增至29088.2亿元，同比增长5.6%（见图2-4）。其中外资批发业企业数量从上年的9104家增至2022年的9645家，企业户均营业收入从上年的129813.6万元增至130751.9万元，人均营业收入从1158.8万元增至1239.3万元。 亿元 25000 20000 15000 10000 5000 0 2018年2019年2020年2021年2022年 8.2% 8.0% 7.8% 7.6% 7.4% 7.2% 7.0% 6.8% 6.6% 6.4% 利润总额利润率 图2-52018-2022年外资工业企业利润 数据来源：根据历年《中国统计年鉴》计算。 9.0% 8.0% 7.0% 6.0% 5.0% 4.0% 3.0% 2.0% 1.0% 0.0% 2018年2019年2020年2021年2022年 国有控股企业私营企业规上工业企业外资企业 图2-62018-2022年工业企业营业收入利润率 数据来源：根据历年《中国统计年鉴》计算。 亿元，外商投资企业的新产品开发项目和新产品销售收入分别为50187项和29944.7亿元。到了2022年，规模以上工业企业中，港澳台商投资企业的新产品开发项目和新产品销售收入则分别达到了62068项和33852.3亿元，外商投资企业的新产品开发项目和新产品销售收入分别达到69185项和38140.9亿元（见图2-7）。 项 80000 70000 60000 50000 40000 30000 20000 10000 0 20182019202020212022 港澳台投资企业外商投资企业 图2-7港澳台及外商投资工业企业新产品开发项目数 数据来源：根据历年《中国统计年鉴》计算。 跨国公司： 共享中国式现代化的新机遇 跨国公司在中国共享“中国式现代化”新机遇 度衔接融合，促进内外贸市场渠道对接等措施，助力跨国公司同时开展内外贸业务，加快跨国公司在内外贸标准、检验认证、监管措施方面衔接一致和产品同线同标同质，在国内国际两个市场顺畅切换，降低