智能车研究框架13产业链机遇决策端大算力平台不断迭代构筑车载算力基石20240914

智能车研究框架（13）：产业链机遇：决策端——大算力平台不断迭代构筑车载算力基石20240914_原文 2024年09月15日13：37 发言人00：00 面向开源证券的专业投资机构客户或受邀客户，仅供在新媒体背景下研究观点的及时交流。 发言人00：07 第三方专家发言内容仅代表其个人观点，所有信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议。 发言人00：16 未经开源证券事先书面许可，任何机构或个人严禁录音、转发及相关解读。智能车研究框架（13）：产业链机遇：决策端——大 算力平台不断迭代构筑车载算力基石20240914_原文 2024年09月15日13：37 发言人00：00 面向开源证券的专业投资机构客户或受邀客户，仅供在新媒体背景下研究观点的及时交流。 发言人00：07 第三方专家发言内容仅代表其个人观点，所有信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议。 发言人00：16 未经开源证券事先书面许可，任何机构或个人严禁录音、转发及相关解读。 发言人00：22 涉嫌违反上述情形的，我们将保留一切法律权利。 发言人00：28 感谢您的理解和支持，谢谢。快手者大家早上好，我是太阳中小盘和汽车的人。 发言人00：34 快手者大家早上好，我是太阳中小盘和汽车的人闹。 发言人00：39 感谢大家继续收听我们自行车研究框架系列的这个深度电话会议的一个汇报。 发言人00：46 今天我们继续在第四块的一个内容产业机遇的一个分享。 发言人00：53 昨天其实是在感知端，就世纪城建行景波和机关的雷达做了一个分享。 发言人01：02 其实另外一个最重要的一个方向，其实就是我们说的决策端的大数略平台。 发言人01：07 今天其实跟大家主要分享的就是大数据平台的一个机会。 发言人01：13 我们认为其实在硬件中长期的发展的一个趋势，以及确定性的一个角度来说的话，大众的平台应该是单价价值量最大，市场空间最最广，以及整个行业发展的训练性最强的一个方向。 发言人01：31 包括实际上早期在三个平台的龙头的公司德赛，其实也是率先走出来的这样的一个龙头。发言人01：38 所以我们觉得这个赛道其实是值得大家去非常重视的一个赛道。发言人01：44 而且实际上他是在这一轮整个我们说行业从硬件转向软件上涨的一个过程之中。发言人01：53 可能未来唯一不用太担心整个单子价格有非常大影响的一个领域和方向，并且它其实非常像当初的智能手机的主板或者是主控芯片这样的一个领域。 发言人02：09 它是在持续迭代，持续升级的一个过程中。并且单个价值其实在一定程度上是上升的一个这样的一个趋势。 发言人02：12 并且三个价值其实在一定程度上是上身的一个这样的一个趋势。发言人02：18 所以对于加深的平台，我们觉得大家一定要是要有足够的一个重视。发言人02：24 从纯粹硬件的一个角度来看的话，目前大这个平台应该是最好的。这个赛道目前来看应该是没有之一了，应该就是最好的一个赛道了。 发言人02：30 这个赛道目前来看应该是没有之一了，应该就是最好的一个赛道了。发言人02：36 所以今天其实跟大家主要分享的就是角色这个招商的平台，不断迭代，构筑整个车载算力的一个基石。发言人02：48 那今天其实在整个，因为其实我们对于整个预控制器，大商的平台，其实之前做过非常多的一个分享。发言人02：59 今天其实首先第一部分我可能跟大家解读一下，大家对于整个大蒜平台遇到的各种各样的疑问和问题。发言人03：10 第二部分我们在讲整个核心的一些内容。发言人03：14 因为核心的内容之前，可能跟大家在很多的深度汇报的电话会里面都做过了比较多的一个分享。发言人03：21 所以第二部分我可能也会讲的比较快。第一部分我觉得是比较核心的一个内容，就是大家关于整个这个行业的一些疑问，做一个解答。 发言人03：24 第一部分我觉得是比较核心的一个内容，就是大家关于整个这个行业的一些疑问，做一个解答。发言人03：34 第一个，其实为什么我们会放这张PPT？ 发言人03：37 这张PPT其实是啊我们在去年其实就给大家做过了一个关于智能化零件赛道的一个分类。发言人03：45 包括其实也有一些传统零件的赛道，我们也做了一个分类。发言人03：50 我们做这个分类的一个目的，其实就是当初其实也是为了解决大家今年去年年底今年产生的这样的一些担忧。 发言人04：01 做这个分类，其实我们其实是从消费属性和科技属性做了这样一个分类。发言人04：08 消费属性其实是我们认为，因为消费者可以直观的感受到，他可以把你这些功能跟你的品牌直接联系起来。 发言人04：18 所以一般消费属性比较强的品牌厂商，目前来看的话，汽车的品牌小商都是主力小。发言人04：28 主机厂对于这些功能相对来说会比较重视。发言人04：31 因为这些功能是代表着我的品牌的一个形象和我的打造我品牌力的一个很核心的一个点，所以我在这方面做比较好，大家就能感受到我这个品牌的一个定位，品牌的一个能力，对整个品牌力的形成有非常大的一个帮助。 发言人04：51 如果说消费属性不强，就消费者感受不到他的这样的一个特点的话。发言人04：57 其实这个品牌厂商不在这里就是这个主题手上，其实就没有重视。发言人05：03 所以第一个维度，我们是从消费者能不能够直观的感受到的这样一个消费的属性，做了一个区分。 发言人05：10 这样的属性我们把它叫做科技属性所谓的科技属性其实就是整个技术B的或者技术含量，这个难度到底不大，技术B的到底高不高，大家能不能做出比较多的产业化，如果说技术B这个难度比较大，地位比较高，能做一些差异化，那就说明这个科技科技属性相对来说是比较高。 发言人05：35 如果说壁垒不高，这个同质化比较严重，那说不出太多差异化，我们就认为是科技属性加的比较低，那么在这两个属性的一个维度上，我们其实画了这四个象限。 发言人05：50 做这四个象限其实也是告诉大家，其实不同象限的一的竞争的格局其实是不太一样的。 发言人05：51 做这四个象限其实也是告诉大家，其实不同象限的一的竞争的格局其实是不太一样的。 发言人05：59 为什么说不同上线的竞争格局是不一样的？ 发言人06：02 因为参与这个竞争的产业链的玩家是不一样的。 发言人06：07 可以看到其实整个产业链里面，主机场，其实他的这个能那其实在这一轮变革里面，他的能力是在快速的一个提升。 发言人06：18 所以凡是他认为很重要，并且他觉得能做出差异化的一个领域，也就是我们说的第一项一线。 发言人06：27 我们把第这象限叫做增加递增的值币的这样一个上限，就是主机上会非常的重视，因为为什么呢？ 发言人06：34 因为这个东西消费者能够直观的感受到，对我的品牌有非常大的一个影响。 发言人06：39 同时这又是一个难度比较大，能够做出开化的这个领域。 发言人06：46 也就说我做的好，消费者会认我这样的一个能力，并且把这样一个能力赋能到我的这个品牌里面去。 发言人06：51 所以这样的一个环节一定是这个主机厂非常或者说品牌厂商非常重视的这样的一个环节。 发言人06：59 那我可以看到真正在这个下线里面的这个东西，相对来说其实并没有那么多，主要是上层的一些应用和一些数据和算法。 发言人07：12 包括自动驾驶的应用和这可算法以及这个数据，也包括面向上层的SOA的这样的一个服务的应用。 发言人07：20 实际上在这里面，其实有一些领域，包括AI的芯片，包括电池，其实都有，但不完全在这个上限，但是处于一二象限中间，有偏一下线的这样的一个领域。 发言人07：36 所以实际上可以看到，在这样的一个领域，其实你必然会面临着跟整市场的一个竞争。 发言人07：44 所以我们能看到，其实原来像算法的一个公司，像我们茶，像这个欧特XX，像原油体型，其实原来他们更多的是啊不做这个前端量产，更多的是朝着德克泰克的这个新的商业模式去做。 发言人08：01 但随着他们如果开始有的这个厂商进展不顺利之后，开始进入到此策的落地的时候，大家会发现其实他跟等市场就是合作的这样一个模式。 发言人08：12 但是本质上很多时候是想要自己去做，甚至想要去收购他们都是完全是正常的一个想法。所以在这个领域，其实你参与的这样的一个玩家，就会有整车厂这样的一个玩家。 发言人08：21 所以在这个领域，其实你参与的这样的一个玩家，就会有整车厂这样的一个玩家。 发言人08：28 包括其实像华为它整套的这样的一个解决方案，包括它嗨版的一个整套的一个私人价值的一个解决方案，以及他在这个嗨板的这样的一个模式。 发言人08：41 包括他我们自行的一个模式，其实他做了很多的事情，就是第一线的一个事情。所以说为什么很多整体上对于华为相对来说是比较忌惮的一个这个原因就是华为它的能力的边界相对来说是对能力是比较强的。 发言人08：51 原因就是华为它的能力的边界相对来说是对能力是比较强的。 发言人08：57 他业务的边界就会拓展到品牌厂商会非常重视的这样的一个环节。 发言人09：03 但品牌厂商就会担心失去自己的灵魂，第一项线呢，所以其实我们认为大家三方的厂商和本市场在竞争的过程中，一定要把握好自己的这个优势。 发言人09：19 你最后一定要考虑到你的客户和你竞争的这样的一个情况，那么你只能通过要跟客合作，要么被客户收购，要么是寻求一种新的商业模式去落地，这样的方式去做这样的一个竞争。 发言人09：35 所以实际上第一项，像现在我们其实能够看到的，这样的一个领这样的公司其实是比较少的那可能给整市场做服务的，像中国创达这些公司，是有一些业务可能会在这里面。 发言人09：52 但是实际上最核心的业务可能还是自己要自己去掌握的。 发言人09：56 所以兵家必争之地，我们相信未来有可能会出来非常伟大，非常牛的这样的一个公司。 发言人10：04 但是这个短期可能还是相对来说难度会比较大。 发言人10：09 第二项线呢，我觉得其实是恰恰是啊最好去出比较大的这个零件的一个公司的一个下线。 发言人10：17 因为它本身本质上的都是程度没有那么的高，同时它的技是B的基础上就会比较高。 发言人10：24 它是能够形成这样的一个龙头的公司出现的那其实我们是把增加值钰空气是放在这样的一个领域里面的那为什么呢？这么说呢？ 发言人10：35 这么说，其实大家会发现，大家以手机为例，以电脑为例，其实包括汽车，其实大家是不太会关注你自动驾驶的豫控制器是谁做的。 发言人10：36 其实大家会发现，大家以手机为例，以电脑为例，其实包括汽车，其实大家是不太会关注你自动驾驶的豫控制器是谁做的，所以他的消费属性其实并没有那么强。 发言人10：49 所以他的消费属性其实并没有那么强，但是最多关心就你使用的AI的芯片是谁的，你是意味着的还是高通的。 发言人10：51 但是最多关心就你使用的AI的芯片是谁的，你是意味着R的还是高通的？ 发言人10：56 就跟你手机使用的是高通的那款芯片，你电脑使用的是英特尔的哪款这个芯片使用的是MD的那款芯片。 发言人10：57 就跟你手机使用的是高通的那款芯片，你电脑用的是英特尔的哪款这个芯片使用的是MD的那款芯片。所以我们其实把AI芯片其实放在第一象限和第二象限之间的。 发言人11：04 所以我们其实把AI芯片其实放在第一象限和第二象限之间的。 发言人11：08 但是中价11控制器其实是完完全全属于第二象限的。 发言人11：13 所以这个图放在这里，其实主要是为了解决大家的第一个客户，就是周家实际控制器，现在大家都面临的一个整 治上要自研的这样的一个方向。 发言人11：26 那未来独立的第三方，这个公司未来发展的前一点是不是相对来说也会有很大的一个影响。 发言人11：32 就未来开发不是一个主流的一个模式，反而可能本想自己去做这样的一个开发，只需要你第