ETF市场跟踪周报（2024.7.8）

上海证券基金评价研究中心 分析师：孙桂平 执业证书编号：S0870519040001邮箱：sunguiping@shzq.com电话：021-53686102 日期：2024年7月8日 1）基础市场 本期A股震荡调整，深市跌幅较大，港股小幅上涨。从申万一级行业来看，本期少部分行业上涨，其中有色金属、商贸零售和钢铁等行业领涨；从主题板块来看，低价小市值、密码学和低价股等主题本期表现较好，陆股通日买入前二十、煤电重组和系统重要性金融机构等主题本年表现较好。 2）ETF市场 本期发行3只ETF，发行规模合计14.54亿元，数量和规模都较上期有所放缓，其中富时沙特阿拉伯指数为首次发行挂钩ETF，且沙特股票为首次纳入ETF投资标的，深证主板50指数也是首次发行挂钩ETF。截止7/7，今年共发行88只ETF，发行规模为486.27亿元。今年ETF发行数量明显超越去年同期，其中宽基ETF、风格ETF和跨境ETF等均大幅度超过去年同期；今年ETF发行规模小幅领先去年同期，其中宽基ETF、债券ETF和跨境ETF等同比大幅增加。 本期跨境ETF和商品ETF涨幅超1%，债券ETF微跌，权益ETF跌幅在1%左右，其中风格ETF跌幅略小。今年来商品ETF收益仍保持大幅领先优势，涨幅近14%，跨境ETF、债券ETF和货币ETF仍保持上涨，而风格ETF也由涨转跌，主题ETF和宽基ETF跌幅继续扩大。本期ETF整体规模较上期增长，除主题ETF和风格ETF外，其他类型ETF规模不同程度增长。本期ETF整体有明显资金流入，其中货币ETF、债券ETF、宽基ETF和跨境ETF等大幅资金流入，仅商品ETF资金流出。本期ETF整体活跃度较上期明显下降，其中宽基ETF、货币ETF和商品ETF等活跃度大幅下降，仅跨境ETF活跃度较上期提升。 本期少数热门行业主题ETF上涨，其中有色金属、电力和房地产等涨幅领先。本期主题ETF整体份额较上期略增，成交额较上期下滑，而农业、化工和央国企等主题ETF成交额明显提升。 宏观数据点评 ETF市场跟踪周报（2024.7.8） 报告摘要： 证券投资基金研究报告/基金市场周报 重要提示：请务必阅读尾页分析师承诺和重要声明。 一、基础市场表现 本期A股震荡调整，深市跌幅较大，港股小幅上涨。从申万一级行业来看，本期少部分行业上涨，其中有色金属、商贸零售和钢铁等行业领涨；从主题板块来看，低价小市值、密码学和低价股等主题本期表现较好，陆股通日买入前二十、煤电重组和系统重要性金融机构等主题本年表现较好。 1、大类资产表现 资产类别 指数代码 指数名称 本期涨跌幅 今年涨跌幅 权益资产 000001.SH 上证综指 -0.59% -0.84% 399001.SZ 深证成指 -1.73% -8.71% 399006.SZ 创业板指 -1.65% -12.47% HSI.HI 恒生指数 0.46% 4.41% 全球资产 990100.MI MSCI发达市场 1.97% 12.99% 891800.MI MSCI新兴市场 1.71% 7.93% 债券资产 CBA00601.CS 中债-国债总财富指数 -0.22% 4.10% CBA02701.CS 中债-信用债总财富指数 0.06% 2.71% 商品资产 CL.NYM NYMEX原油 2.43% 16.98% GC.CMX COMEX黄金 2.69% 15.83% 基金指数 CN6070.CNI 中国股基指数 -1.14% -6.35% CN6071.CNI 中国混基指数 -0.95% -3.80% CN6072.CNI 中国债基指数 -0.03% 2.09% 注：1）数据来源，wind资讯、上海证券基金评价研究中心；2）本期时间段指 7/1至7/5，上期时间段指6/24至6/28，今年截止时间为7/5，以下类同。 2、申万一级行业表现 20% 今年涨跌幅 本期涨跌幅 10% 0% -10% -20% -30% -40% 有商钢综公房石煤农医社银建交传基环通建纺轻非食汽计家电电美机国色贸铁合用地油炭林药会行筑通媒础保信筑织工银品车算用子力容械防金零事产石牧生服材运化装服制金饮机电设护设军属售业化渔物务料输工饰饰造融料器备理备工 数据来源：wind资讯、上海证券基金评价研究中心 3、本期和本年涨跌幅前五名板块 板块简称 本期涨跌幅 今年涨跌幅 板块简称 本期涨跌幅 今年涨跌幅 低价小市值指数 7.90% -48.48% 陆股通日买入前二十指数 0.07% 17.98% 密码学指数 7.58% -29.16% 煤电重组指数 0.13% 17.51% 低价股指数 6.15% -26.99% 系统重要性金融机构指数 0.26% 17.37% 供销社指数 5.13% -24.05% 挖掘机指数 -3.15% 14.13% 装饰园林指数 4.97% -40.29% 大央企重组指数 -0.47% 13.99% 数据来源：wind资讯、上海证券基金评价研究中心 二、ETF市场总体状况 1、发行市场 本期发行3只ETF，发行规模合计14.54亿元，数量和规模都较上期有所放缓，其中富时沙特阿拉伯指数为首次发行挂钩ETF，且沙特股票为首次纳入ETF投资标的，深证主板50指数也是首次发行挂钩ETF。截止7/7，今年共发行88只ETF，发行规模为486.27亿元。今年ETF发行数量明显超越去年同期，其中宽基ETF、风格ETF和跨境ETF等均大幅度超过去年同期；今年ETF发行规模小幅领先去年同期，其中宽基ETF、债券ETF和跨境ETF等同比大幅增加。 本期ETF发行情况 ETF大类 基金代码 名称 成立日 期 发行规模（亿元） 基金公司 管理费 率 跟踪指数 跨境 159329.OF 南方基金南方东英沙特阿拉伯ETF 7-5 6.34 南方基金 0.5% 经汇率调整后的标的富时沙特阿拉伯 指数 跨境 520830.OF 华泰柏瑞南方东英沙特阿拉伯ETF 7-5 5.90 华泰柏瑞基金 0.5% 富时沙特阿拉伯指数收益率(使用估值 汇率折算) 宽基 159579.OF 华安深证主板50ETF 7-5 2.31 华安基金 0.5% 深证主板50指数收益率 数据来源：wind资讯、上海证券基金评价研究中心 本年ETF发行情况 ETF大类 2024年新 发数量 数量同比增速 2024年新发规 模（亿元） 规模同比增速 权益-行业主题 28 -9.68% 78.54 -71.15% 权益-宽基 17 1600.00% 196.46 6503.13% 权益-风格 18 50.00% 67.51 -26.73% 货币 0 - 0 - 跨境 24 71.43% 95.63 74.42% 商品 0 - 0 - 债券 1 0.00% 48.12 1548.98% 合计 88 49.15% 486.27 14.38% 数据来源：wind资讯、上海证券基金评价研究中心 2、二级市场 本期跨境ETF和商品ETF涨幅超1%，债券ETF微跌，权益ETF跌幅在1%左右，其中风格ETF跌幅略小。今年来商品ETF收益仍保持大幅领先优势，涨幅近14%，跨境ETF、债券ETF和货币ETF仍保持上涨，而风格ETF也由涨转跌，主题ETF和宽基ETF跌幅继续扩大。本期ETF整体规模较上期增长，除主题ETF和风格ETF外，其他类型ETF规模不同程度增长。本期ETF整体有明显资金流入，其中货币ETF、债券ETF、宽基ETF和跨境ETF等大幅资金流入，仅商品ETF资金流出。本期ETF整体活跃度较上期明显下降，其中宽基ETF、货币ETF和商品ETF等活跃度大幅下降，仅跨境ETF活跃度较上期提升。 ETF大类 数量 本期收 益率 今年以来 收益率 规模（亿元） 规模增 速 资金净流 入幅度 本期日均成交 额（亿元） 日均成交 额增速 权益-行业主题 448 -1.32% -8.58% 4787.80 -1.03% 0.29% 129.88 -10.13% 权益-宽基 178 -1.33% -7.74% 12096.13 0.14% 1.47% 222.33 -20.37% 权益-风格 82 -0.95% -0.51% 804.28 -0.02% 0.93% 16.09 -1.25% 货币 27 0.02% 0.93% 1923.70 3.48% 3.46% 194.24 -32.57% 跨境 107 1.47% 4.05% 3120.30 2.73% 1.26% 215.69 8.99% 商品 17 1.29% 13.66% 530.39 0.50% -0.79% 19.73 -27.55% 债券 19 -0.15% 2.96% 1122.63 4.04% 4.18% 324.69 -8.00% 合计 878 - - 24385.24 0.66% 1.41% 1122.65 -14.05% 注：1）数据来源于wind资讯、上海证券基金评价研究中心；2）收益率为算术平均收益率；3）增速数据为本期与上一期对比；4）资金净流入幅度=规模增速 -本期收益率 三、行业主题ETF本期表现 本期少数热门行业主题ETF上涨，其中有色金属、电力和房地产等涨幅领先。本期主题ETF整体份额较上期略增，成交额较上期下滑，而农业、化工和央国企等主题ETF成交额明显提升。 1、本期各类主题ETF的收益率 主题ETF 样本数量(只) 本期涨跌 幅 今年涨跌 幅 份额(亿份) 份额变化 日成交额 (亿元) 成交额变化 有色金属 1 2.93% 7.48% 43.02 -0.53% 1.45 4.19% 电力 1 1.25% 21.17% 21.18 -7.22% 1.40 20.08% 房地产 1 1.24% -18.87% 102.06 2.21% 1.99 10.77% 央国企 2 0.24% 18.46% 39.36 2.05% 1.40 24.97% 旅游 1 0.16% -10.51% 45.91 0.35% 0.82 6.77% 周期 1 0.01% 6.81% 24.19 -1.51% 1.15 0.10% 农业 1 -0.30% -10.58% 23.16 -2.93% 0.54 75.51% 畜牧养殖 1 -0.42% -14.42% 81.87 1.99% 1.22 -14.03% 医药医疗 8 -0.66% -24.75% 1620.44 0.77% 13.36 13.66% 化工 1 -1.06% -4.66% 27.20 -6.16% 0.53 46.90% 金融 8 -1.10% -1.32% 870.50 0.03% 17.13 -20.08% 5G 1 -1.55% 8.33% 72.45 -0.06% 0.99 -13.44% 动漫游戏 2 -1.68% -24.44% 111.32 0.84% 2.85 -41.80% TMT 3 -1.81% -8.32% 90.92 -2.21% 3.49 3.68% 科技 1 -1.85% -11.11% 25.16 0.32% 0.51 -16.65% 新能源 1 -2.05% -19.92% 94.26 -0.19% 0.85 -1.40% 半导体 7 -2.09% -13.61% 857.05 1.58% 21.98 -23.76% 人工智能 3 -2.13% -6.95% 127.48 5.03% 3.89 -6.06% 消费 4 -2.45% -7.81% 283.47 -0.03% 5.41 -11.10% 大数据 1 -2.64% -12.33% 14.33 -0.14% 0.55 -18.91% 光伏 2 -2.64% -25.53% 159.45 -0.14% 3.94 -5.99% 新能源车 1 -2.68% -19.13% 51.37 -0.21% 0.89 -4.80% 电池 1 -2.99% -14.4