策略周观点2024年第24期上交所落实“科创板八条”，推动高质量产业并购

策略周观点报告摘要

市场概况：

• 主要股指：7月1日至7月5日期间，A股主要股指普遍下跌，科创50指数跌幅最大，达3.05%，创业板指、深证成指分别下跌2.15%和1.98%。
• 行业表现：美容护理、国防军工、计算机行业跌幅居前，而银行、公用事业、房地产等行业表现较好。
• 成交量：两市日均交易额为6107.6亿元，较上周减少8.31%。电子板块交投最为活跃。

资金流动：

• 北向资金：本周北向资金净流出A股市场，总计流出108.97亿元，较上周回升7.35%。

政策与事件：

• 人工智能：李强总理在2024世界人工智能大会上强调了智能变革的重要性，并提出深化合作、推动普惠和协同共治的建议。
• 科创板：上交所召开“科创板八条”投行业务专题培训暨并购重组座谈会，强调推动高质量产业并购。

投资建议：

• 关注领域：继续关注发展新质生产力、设备更新与消费品以旧换新主线；成长板块景气度提升，精选业绩预期良好、竞争优势突出的细分赛道龙头公司。

风险提示：

• 政策变动风险、企业盈利不及预期、经济数据低于预期。

行业配置：

• 继续聚焦发展新质生产力、设备更新与消费品以旧换新主线；关注成长板块的景气度改善，选择业绩预期良好、竞争优势明显的细分行业龙头。

市场趋势：

• 关注下周金融数据及进出口数据的表现，同时关注人工智能领域的政策动态和市场反应。

策略研究：

• 对于投资者而言，需谨慎评估市场风险，结合个人投资情况做出决策。