权益市场概况与权益基金：上海证券2023年基金市场年报

上海证券2023年基金市场年报

基础市场概况

市场业绩回顾：

• 大盘指数：2023年，上证指数下跌3.70%，深证成指下跌13.54%，创业板指数下跌19.41%。
• 资金流向：北向资金重点流向电子、汽车与电力设备及新能源板块，分别流入356.64亿元、282.04亿元、228.65亿元；流出前三板块为食品饮料、银行与非银行金融等。

公募基金规模：

• 截至2023年末，公募基金总规模为27.26万亿元，同比增长1.56万亿元。
• 资金类型上，债券基金规模增长显著，非货币型基金中债券型基金规模增长最多。

基金公司规模：

• 总规模超过5000亿的基金公司有19家，规模排名前30的公司总规模占比达到74.04%，显示头部效应明显。

主动权益基金

业绩表现：

• 全年表现：普通股票基金、偏股混合基金及灵活配置混合基金全年平均收益率分别为-10.89%、-12.11%和-6.35%，仅第一季度取得正值。
• 行业分布：大消费板块占比较重，医药、电子与食品饮料行业位列主动权益基金前三重仓行业。

行业分布：

• 重仓行业：主动权益基金前三重仓行业分别为医药、电子与食品饮料，规模占比分别为16.45%、14.71%和8.66%。
• 变动情况：相较于2022年末，主动权益基金在电、力设备及新能源、电子与食品饮料行业有所增持，而在医药、通信与机械行业有所减持。

被动权益基金

整体表现：

• 平均收益：2023年四个季度指数型基金平均收益除第一季度外均未取得正值，全年平均收益为-7.38%。

结论

2023年的中国市场在宏观经济环境下，主要指数整体呈现下跌态势，特别是以科技、消费为主的板块表现不佳。公募基金市场中，主动权益基金的业绩普遍承压，而被动权益基金的表现也相对疲软。债券基金成为资金青睐的对象，显示出市场对于风险资产的谨慎态度。基金公司规模集中度进一步提升，头部效应显著，显示出市场对大型基金管理公司的信任度较高。