房地产行业早八点：楼市延续低温态势；政府工作报告要求标本兼治化解房地产风险

早八点|楼市延续低温态势；政府工作报告要求标本兼治化解房地产风险 （2024年3月4日~3月10日） 上周楼市，整体同环比均下降，环比降幅为33.93%，同比降幅为54.10%。全线城市整体同环比均下降，二线城市降幅最大。库存整体环比略涨。土地整体供求环比走低，宅地供应量下降，整体均价较上周下滑，宅地均价降逾五成。房企融资类型以公司债为主，房企拿地城市集中杭州、成都、西安、南京、郑州等城市。 政策：政府工作报告要求标本兼治化解房地产风险，加快构建房地产发展新模式。住建部将聚焦稳市场、防风险、促转型这三方面开展工作。 交易：上周楼市整体同环比下降，环比降幅为33.93%，同比降幅为54.10%。库存整体环比略涨。 土地：出让金总额下滑，南京收金逾45亿领衔。一线城市交易活跃，上海近123亿新推5宗宅块。 一、交易：整体环比下降33.93%，二线城市降幅最大 注：自（8.6-8.12）开始监测城市范围有所扩大（增加部分三、四线城市） 二、周度整体：整体环比由升转降，整体同比仍下降 三、一线城市：整体成交面积环比下降25.21%，北京降幅最大 上周，一线城市成交面积整体环比下降25.21%，同比下降57.41%。分城市来看，仅深圳成交环比上升，涨幅为52.1%；上海、广州、北京成交环比均下降，降幅分别为27.6%、33.3%、36.0%。同比 来看，整体同比下降，北京降幅最大为59.7%。 表：一线城市成交面积同环比情况 四、二三四线城市：整体同环比均下降，环比降幅小于同比 上周，二线代表城市整体成交面积环比下降50.88%。分城市来看，仅济南环比上涨，涨幅为2.52%。其余城市环比均下降，其中温州、青岛环比下降明显，分别为83.12%，64.63%。同比来看，二线代表城市整体同比下降62.22%。三四线代表城市整体同环比均下降，环比降幅为16.76%、同比降幅为43.65%。 图：二三线重点城市成交面积环比涨跌幅 五、库存：本周库存总量环比略涨 监测的7个代表城市整体库存环比略涨0.5%。其中，一线城市整体上涨，其中深圳涨幅最大为1.3%，上海、北京、广州涨幅分别为1.2%、1.0%，0.5%。二线城市中，仅温州库存环比下降，降幅为0.3%，苏州上涨，涨幅为0.2%。 数据来源：CREIS中指数据，fdc.fang.com 工信部出台促进中小企业发展政策 3月8日，工业和信息化部部长金壮龙在回答关于“专精特新”中小企业发展的问题时，详细阐述了未来的工作重点。下一步将重点抓好以下工作：一是提质量。要出台促进“专精特新”中小企业高质量发展的政策，要擦亮“专精特新”企业金字招牌，让它们货真价实。同时推进实施中小企业数字化赋能专项行动，深入推进中小企业数字化转型城市试点工作。二是优环境。要全面贯彻中小企业促进法， 落实保障中小企业款项支付条例，同时也要为中小企业在用人、用数、用地等方面做好保障。三是强服务。要继续建立健全中小企业服务体系，会同有关部门深入开展服务中小企业的系列活动，同时发挥好中小企业发展基金的作用，支持中小企业创新、创业、创造。四是促融通。要进一步促进发挥链主企业的龙头作用，让更多中小企业参与到重点产业的发展中，同时政府搭建平台，让大中小企业融通发展。目前已经有200个中小企业产业集群，今年还要建设100个。 长沙凯德碧湘楚巷开工 3月6日，由长沙城发恒伟置业有限公司开发建设、凯德投资运营管理的碧湘楚巷项目正式开工， 该项目是凯德在中国“输出管理”的首个独立商业街区，预计2026年开业。碧湘楚巷项目地处长沙五 一商圈核心区域，南至劳动西路、西至湘江中路、北至下碧湘街。该项目总建筑面积约5.1万㎡，其中 地上为多层交错开放式商业街区，地下1层为停车场和地下商业街。凯德拟将该项目打造成为长沙城市会客厅。该项目定位为“激活社交新生力”，拟融合潮流生活和在地文化，计划引入明星主理人品牌、无边界创新餐饮、潮流品牌孵化基地、圈层社交体验零售等多种业态组合。凯德还与长沙城发恒伟置业有限公司签订了会展壹中心、西宸之光的商业管理协议，同碧湘楚巷项目一样，凯德将以输出品牌和管理的形式参与项目的资产规划、开业筹备、商业运营和资产管理。另悉，凯德于2005年进入长沙市场， 目前在长沙管理凯德广场·雨花亭、凯德·壹中心共2个购物中心，还有长沙雅诗阁湘江财富金融中心服 务公寓、长沙馨乐庭星沙公寓酒店2家酒店式服务公寓。 雅居乐集团撤资希尔美 3月7日，雅居乐集团发布补充公告，详细披露了有关出售及收购股权及转让相关股东贷款的须予披露交易。此次交易涉及南通雅信（雅居乐间接非全资附属公司）撤回在希尔美的全部投资，以及星合投资撤回在博尔美的全部投资。根据公告，希尔美协议的总代价为3.29亿元。考虑到中国房地产市场当前的挑战以及金融机构对房地产项目融资的收紧政策，雅居乐集团董事会认为此时撤回投资是明智之举。希尔美物业尚未动工，且启东市房地产市场低迷，短期内预计难以实现回报。因此，董事会决定通过出 售希尔美权益和转让希尔美贷款来加速资金回收。在债务抵消协议方面，扣除希尔美协议和博尔美协议代价后的净额为1.28亿元，经过进一步折让约40%后，应付金额为7659.59万元。折让主要用于希尔美协议代价，而博尔美协议代价则不打算折让，因为博尔美物业的建设已处于后期阶段，有望为公司带来回报。此次交易对雅居乐集团的财务状况将产生一定影响。出售希尔美权益和转让希尔美贷款后，预计公司将录得亏损约5069.89万元。对此，雅居乐董事会认为，鉴于希尔美物业仅处于初步开发阶段、 房地产市场及融资环境前景不明朗，希尔美截至2022年及2023年12月31日止年度已蒙受一定亏损净额，及综合预计希尔美现金流回报难度及亏损将在短期内维持，董事会决定，鉴于星合投资亦同意通过该等博尔美协议按原先投资金额撤回其于博尔美的投资，此乃本集团通过该等希尔美协议按原先投资金额人民币3.29亿元撤回其于希尔美的投资的良机。 新加坡城市发展收购巴黎歌剧院希尔顿酒店 3月8日，黑石集团旗下已BlackstoneRealEstatePartners（BREP）EuropeIV向新加坡城市发展出售手中持有十多年的巴黎歌剧院希尔顿酒店，这笔交易对该资产的估值为2.44亿欧元（约19亿人民币）。据悉，2013年，黑石集团以2.5亿欧元的价格收购了当时的巴黎协和歌剧院，代表同年成立的第四个欧洲机会主义房地产基金。该酒店在2015年重新开放之前进行了5000万美元的翻新，当时名为巴黎歌剧院希尔顿酒店。如果酒店以报告的价格易手，这笔交易将对该物业的估值相当于每间客房910,448欧元。 总体情况：整体供求环比走低，南京收金逾45亿领衔 整体供求环比走低，宅地供应量下降，整体均价较上周下滑，宅地均价降逾五成。出让金总额下滑，南京收金逾45亿领衔。一线城市交易活跃，上海近123亿新推5宗宅块。 表：40个大中城市土地市场情况（市本级） 供应量(万㎡) 成交量(万㎡) 成交均价(元/㎡) 出让金(亿元) 整体市场 281 213 3233 134 住宅市场 47 30 7701 86 各线城市：一线城市整体供求环比走低，二线城市成交均价增近一成 一线城市整体供求环比走低，整体成交量降逾九成，宅地供应量增近两倍，仅上海有宅地供应。二线城市整体供求比下滑，成交均价环比降逾三成，宅地供求较上周走低，成交均价较上周增近一成。出让金：榜单总额降逾五成，南京收金逾45亿元居首 榜单总额降逾五成，入榜地块水平分化较为明显。入榜门槛降至2.9亿元，南京收金逾45亿居榜 单首位。 出让金TOP10（市本级数据） 单位：亿元 50.0 45.2 40.0 30.0 20.0 10.0 0.0 24.323.623.5 11.7 6.66.23.93.32.9 南京成都杭州西安嘉兴沧州佛山武汉苏州台州 宅地总价TOP5：榜单总额走低，南京建邺区宅地领衔 榜单总额较上周显降，入榜门槛降至6.2亿，长三角地区占据榜单两席，南京建邺区宅地收金近 24亿元领衔。 表：全国住宅用成交总价TOP5 序号 城市 地块名称 成交价 (亿元) 竞得方 1 南京 建邺区南苑街道地块 23.5 招商局 2 南京 玄武区玄武湖街道地块 15.1 金基地产+南京公用 3 成都 锦江区柳江街道潘家沟地块 9.3 中国铁建 4 成都 金牛区金泉街道清水河地块 7.2 金牛国投 5 佛山 佛山市禅城区同济路地块 6.2 龙湖集团 宅地单价TOP5：榜单均价走低，成都一城占据榜单两席 榜单均价环比下降，入榜地块水平分化明显，成都一城占据榜单两席，成都金牛区宅地领跑。 表：全国住宅用地楼面单价TOP5 序号 城市 地块名称 楼面价 (元/㎡) 竞得方 1 成都 金牛区金泉街道清水河地块 38400 金牛国投 2 南京 建邺区南苑街道地块 35836 招商局 3 成都 锦江区柳江街道潘家沟地块 22400 中国铁建 4 南京 玄武区玄武湖街道地块 20080 金基地产+南京公用 5 石家庄 平安大街西汇文路南地块 7962 卓越集团+华诚置业+江北建投 新推关注地块 本周，上海推出5宗宅地，总起始价近123亿元，济宁新推4宗宅地，总规划建筑体量近17万平。 城市 地块名称 用地性质 建筑面积(万平) 起始价 (亿元) 楼面价 (元/平) 截止日期 起始价 厦门 思明区将军祠片区地块 住宅 5.7 22.8 40334 03-27 宁波 鄞州区高新区地块 住宅 8.3 16.9 20500 03-28 厦门 海沧区新阳片区地块 住宅 6.4 14.0 21934 03-27 推地规模 锦州 义县张家堡镇张家堡村 商办 31.5 1.1 334 04-03 濮阳 苏北路北大庆路西地块 住宅 20.1 2.5 1246 03-28 葫芦岛 兴城市四家屯街道地块 商办 18.3 1.3 730 04-09 数据来源：CREIS中指数据，fdc.fang.com 房企融资类型以公司债为主，部分企业通过中期票据、超短期融资券、ABS等方式获取资金。房企拿地城市集中杭州、成都、西安、南京、郑州等城市。其中，绿城中国12.65亿元摘下西安浐灞国际港2宗地。 投融资：北京住总集团21亿元债券发行成功票面利率2.80%；绿城中国12.65亿元摘下 西安浐灞国际港2宗地 房企融资类型以公司债为主，部分企业通过中期票据、超短期融资券、ABS等方式获取资金。其中，3月7日，北京住总集团有限责任公司发布了关于其2024年面向专业投资者公开发行可续期公司债券（第一期）的发行结果公告。公告显示，本期债券简称为"24住总Y1"，债券代码为240690，实际发行规模为21亿元，最终票面利率确定为2.80%，认购倍数为1.481。该债券以每3个计息年度为1个重新定价周期，发行人有权在每个周期末选择延长债券期限或全额兑付。发行人的董事、监事、高级管理人员及持股比例超过5%的股东等关联方并未参与本期债券的认购。而中信建投证券股份有限公司作为主承销商认购了3.3亿元，其关联 方中信证券股份有限公司的资管产品认购了2.1亿元；3月6日，厦门建发股份有限公司公告，披露了2024年面向专业投资者公开发行可续期公司债券（第一期）的发行结果。据公告，该公司获准向专业投资者公开发行总额不超过90亿元的可续期公司债券，本次分期发行的第一期债券发行工作已于2024年3月6日结束。 实际发行规模为15亿元，最终票面利率为3.06%，认购倍数为2.09倍。债券的基础期限为3年，发行人有权在每个周期末行使续期选择权。本期债券的承销机构包括中国国际金融股份有限公司、中信证券股份有限公司和国泰君安证券股份有限公司，它们及其关联方合计认购了5.8亿元。公告强调，报价公允、程序合规，不存在破坏市场秩序的行为。同时，发行人的董事、监事、高级管理人员等关联方并未参与认购。 上周，房企拿地城市主要集中杭州、成都、西安、南京、郑