维持“增持”评级,维持目标价至15.33元,对应2024年21.84xPE、2.62xPB。公司2023年营收/归母净利润62.47/4.02亿元,同比-8.45%/63.32%;加权平均ROE同比+3.71pct至11.46%,业绩基本符合预期。基于最新业务发展环境,下调盈利预期为24-26年EPS0.70/0.79/0.88元(调整前为0.90/1.08/-元);考虑到公司全球交易清算优势显著,有助于抢抓中资企业境外金融服务增长机遇,维持目标价15.33元,对应2024年21.84xPE、2.62xPB,维持“增持”评级。