2023中国首席财务官战略要务重塑职能边界引领价值创造

2023中国首席财务官战略要务 致首席财务官 2023年是极具挑战性的一年。自今年一季度起，中国经济稳健回升，经济复苏呈现逐步加速的态势。尽管如此，宏观形势依然严峻，经济放缓的担忧仍然存在，通货膨胀和地缘政治的影响仍在蔓延。企业面临市场需求不足、产业链重塑、数字化转型、可持续发展、人才聘留等诸多内外部挑战。 我们深知在不断变化的商业环境中时刻准备好应对风险的重要性，而首席财务官通常是企业风险预判和敏捷性管理的核心，是协调各部门革新的推动者。他们不仅是履行财务部门核心职责的经营者，同时还是支持业务拓展，发挥财务领导作用的战略家，以及面向内外部利益相关者汇报企业财务与运营状况的管控家。 《首席财务官战略要务》旨在协助首席财务官运筹帷幄，在变革中把握机遇，在竞争中保持领先地位。通过全面分 析企业财务负责人所面临的挑战和机遇，以全球视角的调研发现和领先理念，为首席财务官提供较为全面的参照，帮助他们把握市场趋势，在变化中体现首席财务官的价值。 今年首席财务官战略要务的七个关键驱动因素是诸多首席财务官关注的焦点。它们推动着财务高管超越传统的职能边界，在某些情况下，这些驱动因素正在重塑首席财务官的角色。期待本期内容可以为您带来一些启发和思考。 施能自 德勤中国副主席 德勤中国首席财务官菁英中心主管合伙人 2023首席财务官战略要务 回顾今年以来的宏观商业环境变化，首席财务官将继续面临新的挑战。他们往往需处理新问题——有时是难以预见的问题。他们的处理方式也有所改变——更 需要权衡取舍，迅速做出决策。地缘政治紧张局势迅速蔓延，迫使企业及时应变，确保供应链的稳定和安全，并调整市场布局策略。货币政策收紧亦带来资金成本的上升。利益相关者和投资者对企业提出了更多要求，在提高业绩的同时积极应对气候变化。技术变革方面，生成式人工智能等颠覆性技术正以令人瞠目的速度出现和发展。 当然，所有高管均须能够应对突发事件并准备好应对策略。但对于首席财务官而言，情况可能更为复杂。过去数年间，随着首席财务官职责范围的进一步扩展，职责内容也变得愈加复杂。董事会层面的各种考量事项，包括战略规划、价值创造、气候与可持续发展、数据与技术、人才等，往往都需要参考首席财务官的意见。 上述内容和另外两个主要议题（企业风险与监管、敏捷性与韧性）构成了今年首席财务官战略要务中探讨的关键驱动因素。虽然这七大驱动因素通常要求首席财务官从大局出发并着眼长远，但同时仍需确保其团队能够熟练处理财务职能的日常核心工作。正如德勤美国首席财务官菁英中心独立顾问、常驻首席财务官FrankD‘Amelio所言：“长期目标离不开短期目标。” 我们期待您阅读本报告并与团队及同行分享。 SteveGallucci 德勤全球首席财务官菁英中心领导合伙人 首席财务官战略要务驱动因素 价值创造 为股东及利益相关者创造价值 战略 成为首席执行官、业务部门和 董事会的“军师” 人才与领导力 引领财务团队迎接变革和创新 数据与技术 利用数字技术从信息中获取洞察 企业风险管理与合规 为股东权益保驾护航 气候与可持续发展 应对气候变化的不利影响 敏捷性与韧性 预测和应对突发事件以获取成功 ——而不仅仅是被动承受 2023中国首席财务官战略要务4 价值创造 为股东及利益相关者创造价值 如何评估重大举措对员工、客户和社群的潜在影响？ 首席财务官通常使用可量化基准来衡量价值创造，如股本回报率、投资回报率和股东总回报等常见衡量指标。这些衡量指标均可体现公司为股东创造的价值。 但是首席财务官必须面对更广泛的利益相关者——从员工、客户到公众和环境倡导者——在制定公司未来战略以创造竞争优势及收益的过程中融入其诉求。因此，首席财务官需要了解这 些利益相关者所重视的问题。 另一复杂问题是：如何准确衡量品牌、信任度和气候影响等概念？这些未来价值的驱动因素无法在电子数据表中找到对应指标。对于首席财务官而言，若要在多方利益相关者生态系统中发挥有效作用，认识到各利益相关者群体之间衡量指标和价值创造的相互依赖性至关重要。 资料来源：《德勤全球董事会信任度调研报告》（2022年12月） 您与利益相关者间的信任度是否会对以下方面造成影响？ 认为受到影响的受访者比例（受访者人数：177名） 81% 79% 76% 66% 60% 43% 2% 1% 业务关系 员工敬业度 客户忠诚度 财务业绩 市场价值 经营许可 其他 以上都不是 2023中国首席财务官战略要务5 价值创造：为股东及利益相关者创造价值 首席财务官2023年的三大工作重点* 成本管理 财务绩效 有机和无机增长 资本配置 人才/劳动力 供应链 IT基础设施 监管准备 流程和运作 数据分析/人工智能/ 商业情报 战略制定与执行 业务模型、企业和财务转型 同时，平衡计分卡可能需要更新，以提出新的价值衡量指标来体现对非股东利益相关者至关重要的成果。举例而言，这些衡量指标可能包括用于追踪人才、社会和自然资源可用性的关键资源和投入，以及用于识别在价值创造绩效和资源可用性中潜在问题的关键风险指标。 首席财务官需向管理层和董事会呈报总结，提出包括资本配置、收入增长和成本管理等方面的建议。在经济增长放缓、通货膨胀率高于预期、利率不断上升的情况下，提供此类分析可能会变得更加复杂。随着融资成本不断上升，现金管理将变得至关重要。营运资金可能是首席财务官需要重新审视的一个领域，包括把控资金流转速度。企业若寻求扩张，首席财务官往往还需要保持强劲的资产负债表，以便为潜在的并购提供资金。 德勤2023年亚太首席财务官调研结果显示，面临经济增长放缓的压力，收入增长和成本控制也是中国首席财务官的工作重点。除企业的财务表现之外，业务转型、治理风险和人才招揽也受到重视。 2023中国首席财务官战略要务 *来自八个行业的126名受访者作出回复（回复率为100%）。 资料来源：2022年第四季度CFOSignals™调研 6 战略 成为首席执行官、业务部门和董事会的“军师” 您在哪些方面为确定公司的发展方向做出贡献？ 教科书上通常把首席财务官的职业范畴狭义地定义为财务、报告和记账。虽然这些事项对企业运营至关重要，但并不一定给公司带来直接收入。借用电影业的行话，首席财务官站在幕后而非镜头之前。 然而，这种非黑即白的观念正在迅速改变。越来越多的首席财务官被要求扩大其在企业中的影响力。如今，部分首席财务官有望成为首席执行官战略制定及执行的“军师”。此外，首席财务官应培养叙事能力，清晰且引人入胜地讲述企业故事。 此外，越来越多的首席财务官正与业务部门领导合作，共同实施旨在提高收入的举措。德勤2021年第四季度CFOSignals™就首席财 务官与其他业务领导人之间关系的重要性进行了调研。结果显示，当首席财务官被要求列举对其成功而言最重要的高管时，首席执行官名列榜首。其次是业务部门领导。 首席财务官按照对其个人成功的重要性，将以下职位进行排序* 1.首席执行官2.业务部门领导或负责人3.首席运营官4.首席信息/技术官 5.董事会董事（包括审计委员会成员）6.首席人才/人力资源官或同等职位7.首席战略官8.首席法律顾问或同等职位9.首席营销官 *123名受访者作出回复（回复率为95%）。请注意受访者进行排名的职位数量各不相同。资料来源：2021年第四季度CFOSignals™调研 2023中国首席财务官战略要务7 战略：成为首席执行官、业务部门和董事会的“军师” 在《财富》/德勤2022年冬季首席执行官调研中，当首席执行官被问及哪些职位对其成功最为重要时，66%的首席执行官认为首席财务官最为重要，其次是业务部门/区域领导。 首席财务官职责范围的扩展也带来巨大挑战。首先，这提高了对首席财务官自身领导能力的要求，并要求财务部门具备相应能力及思维模式，与其他部门合作开展有关战略及转型的举措。例如，几乎任何战略举措的关键都是确保有足够的资金来应对竞争需求。为协助实现这一目标，财务部门需具备现金管理和情景测试方面的技能。在当前经济和政治形势下，首席财务官必须能够做出艰难决定，延迟某些战略举措的推进。 诸多董事也希望首席财务官能够帮助确定公司发展方向，并为董事会制定总体战略——为战略决策提供信息和指导，使之与企业文化和社会目标保持一致。同时，首席财务官需要具有 长远的视野，为公司未来5年或10年的价值驱动因素提供见解。 职责范围的扩展提升了首席财务官的形象，但同时需注意：当展望未来的时候，首席财务官不应忽视财务部门在幕后的基本、日常运作。 首席执行官按照对其个人成功的重要性，将以下职位进行排序* 将以下职位列入排名前三的首席执行官比例 首席财务官 66% 业务部门/区域领导或 负责人首席运营官 首席人才/人力资源官 或同等职位 董事首席信息/技术官 55% 45% 41% 32% 31% 首席营销官 17% 首席战略官 15% 首席法律顾问或同等 职位 10% *首席执行官被要求对所有职位进行排序。 资料来源：《财富》/德勤2022年冬季首席执行官调查 8 2023中国首席财务官战略要务 战略：成为首席执行官、业务部门和董事会的“军师” 您是否属于战略型首席财务官？询问自己以下七个关键问题： 1.贵公司计划采取哪种增长策略：企业并购？有机增长？或同时采取这两种增长策略？ 2.阻碍贵公司增长的主要限制性因素是什么？您可以如何克服这些因素？ 3.贵公司面临的最大不确定性是什么？您能采取什么举措来解决或应对这种不确定性？ 4.在回报极为不确定的情况下，您最大的投资领域是什么？ 5.贵公司财务和发展目标是否足够宏大？ 6.什么事件可能对贵公司带来颠覆性影响，而财务部门能够采取何种行动来防御这种影响？ 7.您希望贵公司停止实施哪些策略？ 2023中国首席财务官战略要务9 人才与领导力 引领财务团队迎接变革和创新 要成为业务部门高效的合作伙伴，建立一支具备相应技能的财务团队关键是什么？ 在公司的职位越高，就越依赖于他人的协助以完成工作，这句话至今仍是至理名言。然而，对首席财务官和其他领导而言，建立并领导高效、可持续的团队受到诸多因素的影响。 对诸多首席财务官及其所在企业而言，疫情期间出现的新型劳动力模式仍是未知因素。三年后，部分企业仍在试图摸索现场办公和远程办公如何合理搭配，以及如何衡量人才绩效和生产力。用于员工考核的典型关键绩效指标可能无法适用于混合办公模式。同时，混合办公模式对员工敬业度或产出以及公司整体财务状况造成的影响通常仍未可知。因此，不少首席财务官聚焦人才问题，这些问题覆盖广泛且与其自身密切相关。 由于财务团队领导分布在全国和世界各地，首席财务官面临一系列自身挑战。举例而言，部分财务专业人员目前可能缺乏专业知识，无法满足人们对财务部门日益复杂的需求。财务计划与分析技能的缺乏似乎一直困扰着许多首席财务官。事实上，德勤2021年第一季度和2022 年第三季度的CFOSignals™调研发现，首席财务官已将财务计划与分 析技能列为其最希望在整个团队中提高，以及最需要加大投资力度的能力。 此外，绝大部分首席财务官表示，其所在企业将更好地利用自动化和数字技术开展业务运营（德勤2022年第四季度CFOSignals™调研中，持有这一观点的受访者比例为79%），此类技术将取代以前人工完成 的部分工作（持有该观点的受访首席财务官比例为61%）。与此同时，财务专业人员可能缺乏新技术和新工具方面的培训，而掌握新技术和工具能彻底改变财务状况。 2023中国首席财务官战略要务10 人才与领导力：引领财务团队迎接变革和创新 此外，为满足不断增长的要求，首席财务官通常须改变、减少、精简甚至重塑其团队开展的工作。其中的挑战在于以更智能的方式开展更高价值的工作，而非必须以更少投入完成更多工作。首席财务官可能需要与人力资源部门合作，制定 发展计划以解决技能方面的差距。德勤2022年第三季度CFOSignals™调研显示，近三分之二受访的首席财务官将提供