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报告摘要:2023年9月,沪深300指数下跌8.37%,通信行业下跌7%,计算机行业下跌10.76%,传媒行业下跌17.49%。通信行业8月为手机新品空窗期,增长动力较弱,但随着9月华为、苹果等旗舰机亮相,加上光模块、云计算、卫星通信导航等新技术的推广,运营商业绩将有望实现高增长。工业和信息化部印发《关于推进5G轻量化(RedCap)技术演进和应用创新发展的通知》,5G RedCap可通过终端能力裁剪,达到大幅降低成本、功耗与尺寸的效果,同时扩展5G应用场景。马斯克旗下的星链官方网站推出了直连手机业务,将在2025年实现卫星通话,随着华为等主要手机厂商相继推出卫星通讯功能,卫星通讯将成为行业发展的重要方向。