评估银行金融工具公允价值实务的监管指引

巴塞尔委员会关于 Ba nking Supe rvis ionSupervisory guidance for评估银行的财务状况ins trument fa ir va lue实践April 2009 对出版物副本或对邮件列表进行添加 / 更改的请求应发送至 ：国际清算银行新闻与通讯CH - 4002 巴塞尔, 瑞士电子邮件 ： publications @ bis. orgFax: + 41 61 280 9100 and + 41 61 280 8100© Bank for International Settlements 2008. All rights reserved. Brief excerpts may be reproduced or translated只要说明来源。ISBN 打印 ： 92 - 9131 - 780 - 2ISBN 网址 ： 92 - 9197 - 780 - 2 目录导言 ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ...1A.估价 治理 and 控制 ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... 2Principle 1....................................................................................................................2Principle 2....................................................................................................................4Principle 3....................................................................................................................5B.Risk management and reporting for 估值 ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... ... 5Principle 4....................................................................................................................5Principle 5....................................................................................................................7Principle 6....................................................................................................................8Principle 7....................................................................................................................9Principle 8....................................................................................................................10C.监督 评估 of 估价 实践 ............................................................11Principle 9....................................................................................................................11Principle 10...................................................................................................................12评估银行金融工具公允价值实务的监管指引 评估的监督指导银行金融工具公允价值实务Introduction在过去的一年里 ， 与银行估值相关的风险管理和报告问题复杂或流动性差的金融工具 ， 以及对监管资本的影响要求和银行监管 ， 受到了相当大的关注。公允价值会计对更广泛的金融工具的影响 ， 以及经验从最近的市场动荡中 ， 我们强调了稳健风险的至关重要性围绕公允价值计量的管理和控制流程及其可靠性。此外 ， 鉴于公允价值计量对监管资本的重要性充足性和银行内部风险管理监管者评估同样重要通过支柱 2 监管审查程序 ， 银行估值做法的稳健性在巴塞尔协议 II 框架下。2008 年 6 月 ， 巴塞尔银行监管委员会发布了n 评估 of 公平市场动荡期间银行面临的价值衡量和建模挑战。1Building on that work as 井 as the委员会 2006 年关于公允价值使用的指导意见选项,2 本文件的目的是为银行和银行业提供指导监管机构帮助加强对银行金融估值流程的评估工具 ， 促进银行风险管理和控制流程的改进。本文件中的原则涵盖了对银行实践和The supervisory assessment of valuation practices. The principles seek to promote a strong围绕估值的治理流程 ； 使用可靠的输入和多样化的信息来源 ； 银行内部和银行内部对估值不确定性的表述和沟通外部利益相关者 ； 将足够的银行和监管资源分配给估值过程 ； 独立的验证和确认过程 ；在可能的情况下 ， 出于风险管理和报告目的的估值做法 ； 以及强围绕银行估值实践的监督。本指引适用于所有以公允价值计量的金融工具 ， 均在正常的市场状况和压力时期 ， 无论财务状况如何在公允价值层次结构中报告指定。本指南不t 设置 forth 附加超出会计准则制定者规定的会计要求。3本指导意见中提出的监管期望适用于所有银行。然而 ，应用的程度应与银行的公允价值敞口。1公允价值计量和建模 ： 对市场挑战和经验教训的评估压力 ， 2008 年 6 月。23关于银行对金融工具使用公允价值期权的监管指南 ， 2006 年 6 月。国际会计准则理事会 (IASB) 最近发布了提高公允价值的指南计量和相关披露。请参阅计量和披露金融工具的公允价值不再活跃的市场 ， 2008 年 10 月。1评估银行金融工具公允价值实务的监管指引 与金融工具估值相关的监管预期估值管理和控制A.原则 1监管者期望银行董事会确保适当的治理结构4 and以公允价值计量风险的所有金融工具的控制流程管理和财务报告的目的。这些过程应该是在整个银行中始终如一地应用 ， 并与风险测量和管理流程。Governance估值治理结构和相关流程应嵌入银行的整体治理结构 ， 在风险管理和报告目的。治理结构和流程预计将明确cover the role of the board. The board might delegate some of these responsibilities to board委员会或高级管理层 ， 但应继续对治理的整体执行。具体来说 ， 治理结构的责任适用于所有以公允价值计量的金融工具应包括 ：••审查和批准与公允估值相关的书面政策 ；持续审查重大估值模型业绩 ， 以解决因决议和估值政策的所有重大变化 ；••确保将足够的资源用于估值过程 ；阐明银行对估值不确定性风险敞口的容忍度 ， 以及监控一家聚合公司对董事会整体政策设置的遵守情况 -广泛的水平;•••确保估值过程中风险承担和控制之间的独立性单位;确保适当的内部和外部审计覆盖公平估值和相关流程和控制 ；确保会计和披露的应用与适用的会计框架 ； 以及4本指导意见是指由董事会和高级管理层组成的治理结构。委员会认识到 ， 立法和监管框架存在重大差异关于董事会和高级管理层的职能。一些国家采用双层结构 ， 董事会的监督职能由单独的称为监事会的实体 ， 没有执行职能。相比之下 ， 其他国家使用一层结构 ， 其中董事会具有更广泛的作用。由于这些差异 ， 董事会的概念本文使用董事和高级管理层不是为了确定法律结构 ， 而是为了标记银行内部的管理和监督职能。这些对董事会和高级在本文中 ， 管理层统称为公司治理结构。认识到不同国家存在不同的公司治理结构方法 ， 本文鼓励可以在不同结构下加强公司治理的做法。2评估银行金融工具公允价值实务的监管指引 •确保识别会计和风险管理测量 ， 这些都是有据可查的 ，监控。控件控制和程序的设计应确保所有金融工具以公允价值计量是可靠的 ， 并具有明确和稳健的生产、分配和验证。除其他事项外 ， 控制和程序应:•包括所有重要估值方法的有据可查的政策 ， 这些政策将由高级管理层批准 ， 并经常向董事会报告必要时 ， 至少每年一次。•详细说明初始定价的可接受做法范围 ， 标记为 -市场 / 模型、估值调整、输入的可观察性和可靠性 ， 以及定期独立重估 ， 具体取决于财务的性质独立价格的工具和来源 ； 以及•建立信息源和阈值 ， 以确定何时存在对估值模型提出质疑的推定案例。估值模型可能是当估值或估值输入与可用的存在重大差异时 ， 将面临挑战外部市场信息 ， 并且该信息被认为是可靠的 (例如指示 IPV 、测试交易或其他交叉检查时间的客观阈值表明与基于模型的估值存在显著差异) 。对被估值工具及其市场的透彻理解使银行能够识别和评估相同或相似的相关市场信息instruments. A bank uses such information to measure the fair value of its financial通过评估所有可用信息并酌情应用这些信息来提供工具。对于不活跃的市场 ， 银行需要在估值过程中投入更多的工作才能获得收益保证交易价格提供公允价值的证据或确定对交易价格进行必要的调整 ， 以计量公司的公允价值工具。当市场不活跃时 ， 银行使用估值来衡量公允价值技术 （ 例如模型 ） 。所选择的技术应反映当前的市场状况。因此 ， 相同或类似工具的交易价格应在以公允价值作为当前交易价格的评估很可能反映当前市场条件。银行应该考虑这样的交易价格 ， 但不会得出结论automatically that any transaction price is determinative of fair value. If such transaction如果使用价格 ， 它们可能需要根据不可观察的数据进行重大调整。在不活跃的市场中确定公允价值取决于事实和circumstances and may require the use of significant judgment. Banks should maintain对涉及不活跃市场的估值进行合理控制 ， 包括适当的支持估值的文件。机构应遵循相