高频数据跟踪周报：本周30城商品房成交面积续降

高频数据跟踪周报20230722 本周30城商品房成交面积续降 2023年07月22日 生产端观察： 本周(7.17-7.21)全国高炉开工率较上周下降，全国螺纹钢主要钢厂开工率 由升转降，主要钢材品种库存及螺纹钢库存续升；焦化企业开工率降低，秦皇岛港煤炭库存、炼焦煤总库存上升；PTA、纯碱、苯乙烯、石油沥青装置开工率上行，聚酯切片、涤纶开工率下行；汽车轮胎（全钢胎）开工率由升转降，汽车轮胎（半钢胎）开工率续升。总体看，本周生产总体平稳运行。 分析师谭逸鸣 需求端观察： 执业证书：S0100522030001电话：18673120168 本周(7.17-7.21)百城成交土地溢价率由降转升；百城成交土地占地面积续降；30大中城市商品房成交面积续降；二手房出售挂牌指数由升转降。基建相关产品价格除水泥续降，其他整体上升；乘用车零售、批发日均销量上升，全国电影票房续降，上海地铁客运量续降，义乌小商品价格指数由降转升；进出 邮箱：tanyiming@mszq.com研究助理郎赫男执业证书：S0100122090052电话：15618988818邮箱：langhenan@mszq.com 口相关指数整体下行。 通胀观察： 相关研究 本周(7.17-7.21)农产品价格指数下降0.4%至118.7点，猪肉平均批发价格上升0.1%至18.90元/公斤；7种重点检测水果平均批发价下降1.1%至7.48元/公斤；布伦特原油现货价格较上周下降0.3%至79.7美元/桶；IPE英国天然 1.可转债打新系列：兴瑞转债：国内领先精密电子零部件制造企业-2023/07/21 2.可转债打新系列：孩王转债：创新型亲子 家庭全渠道服务提供商-2023/07/21 气价格较上周上升28.9%至134.3便士/色姆；动力煤期货结算价较上周持平； 3.城投随笔系列：再论“城投债”-2023/07 LME铜现货价较上周下降0.2%至8437.9美元/吨，LME铝现货价较上周下降 /20 0.01%至2166.4美元/吨。 4.可转债打新系列：华设转债：国内知名综合式一体化工程咨询服务商-2023/07/205.利率专题：存量房贷利率下调：今时与往 风险提示：政策不确定性；基本面变化超预期；海外地缘政治冲突。 日-2023/07/20 目录 1生产：开工情况总体平稳3 1.1钢铁：螺纹钢库存续升3 1.2煤炭：秦皇岛港煤炭库存续升4 1.3化工：化工产品开工率分化4 1.4汽车轮胎：汽车轮胎开工率分化6 2需求：土地成交面积续降7 2.1地产：商品房销售下行7 2.2基建：相关产品价格整体上升8 2.3消费：电影票房续降9 2.4贸易：进出口相关指数整体下行10 3通胀：原油价格基本稳定12 3.1CPI：农产品价格分化12 3.2PPI：布伦特原油价格小幅下降13 4风险提示15 插图目录16 1生产：开工情况总体平稳 本周(7.17-7.21)全国高炉开工率较上周下降，全国螺纹钢主要钢厂开工率由升转降，主要钢材品种库存及螺纹钢库存续升；焦化企业开工率降低，秦皇岛港煤炭库存、炼焦煤总库存上升；PTA、纯碱、苯乙烯、石油沥青装置开工率上行，聚酯切片、涤纶开工率下行；汽车轮胎（全钢胎）开工率由升转降，汽车轮胎（半钢胎）开工率续升。总体看，本周生产总体平稳运行。 1.1钢铁：螺纹钢库存续升 截至7月21日，全国高炉开工率较上周下降0.7pct至83.6%。全国螺纹钢主要钢厂开工率47.9%，环周下降0.3pct。主要钢材品种库存和螺纹钢库存分别环周上涨0.9%和1.8%至1168.2万吨和568.3万吨。 图1：本周全国高炉开工率下降（%）图2：本周全国螺纹钢主要钢厂开工率由升转降（%） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 图3：本周主要钢材品种库存续升（万吨）图4：本周螺纹钢存量续升（万吨） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 1.2煤炭：秦皇岛港煤炭库存续升 截至7月21日，产能>200万吨的焦化企业(230家)开工率为81.0%，环周下降1.0pct。秦皇岛港煤炭库存为577.0万吨，环周上升3.4pct。230家国内独立焦化厂炼焦煤总库存为371.8万吨，环周上升5.1%。 图5：本周产能>200万吨焦化企业(230家)开工率降低 （%） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 图6：本周230家国内独立焦化厂炼焦煤总库存上升 （万吨） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 1.3化工：化工产品开工率分化 截至7月21日，化工产品开工率有所分化，PTA、纯碱、苯乙烯、石油沥青装置开工率上行，聚酯切片、涤纶开工率下行。PTA开工率、纯碱开工率、苯乙烯开工率、石油沥青装置开工率分别环周上升5.2pct、0.5pct、0.1pct、0.3pct至79.5%、85.1%、67.3%、35.2%。聚酯切片开工率持平。涤纶开工率 环周下降0.4pct至63.5%。 图7：本周PTA开工率转升（%）图8：本周纯碱开工率续升（%） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 图9：本周聚酯切片开工率续降（%）图10：本周苯乙烯开工率转升（%） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/20 图11：本周石油沥青装置开工率转升（%）图12：本周江浙地区涤纶长丝开工率转降（%） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/19 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 1.4汽车轮胎：汽车轮胎开工率分化 截至7月20日，汽车轮胎（全钢胎）开工率为62.5%，环周下降0.8pct；汽车轮胎（半钢胎）开工率为71.6%，环周上升0.3pct。 图13：本周汽车轮胎（全钢胎）开工率转降（%）图14：本周汽车轮胎（半钢胎）开工率续升（%） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/20 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/20 2需求：土地成交面积续降 本周（7.17-7.21）百城成交土地溢价率由降转升；百城成交土地占地面积续降；30大中城市商品房成交面积续降；二手房出售挂牌指数由升转降。基建相关产品价格除水泥续降，其他整体上升；乘用车零售、批发日均销量上升，全国电影票房续降，上海地铁客运量续降，义乌小商品价格指数由降转升；进出口相关指数整体下行。 2.1地产：商品房销售下行 截至7月16日（最新数据），100大中城市土地溢价率环周上升2.1pct至6.7%；100大中城市土地成交面积为852.3万平方米，环周下降27.6%，其中一线城市成交土地占地面积为95.2万平方米，环周上升180.8%，二线城市成交土地占地面积为175.3万平方米，环周下行15.4%，三线城市成交土地占地面积为 581.7万平方米，环周下行37.8％。 截至7月22日（最新数据），30大中城市商品房成交面积177.9万平方米，环周下行6.9%，其中一、二线城市商品房成交面积环周分别下降13.2%、14.8%至50.7万平方米、84.2万平方米，三线城市商品房成交面积环周上升27.4%至 43.0万平方米。 截至7月16日（最新数据），二手房出售挂牌指数略降，环周下降0.1%至 184.2点。 图15：7/10-7/16百大中城市成交土地溢价率转升 （%） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/16 图16：7/10-7/16百大中城市土地成交面积续降（万 平方米） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/16 图17：本周30大中城市商品房成交面积续降（万平方米）图18：7/10-7/16二手房挂牌价指数转降（点） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/22 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/16 2.2基建：相关产品价格整体上升 截至7月21日，基建相关产品价格除水泥价格续降，其他整体上升。与上周对比，螺纹钢、高线、热轧板卷、冷轧板卷、沥青、Φ8mm无氧铜杆和玻璃价格环周分别上升0.4%、0.3%、0.5%、0.8%、1.3%、0.2%和5.5%至3823.0元 /吨、4183.8元/吨、3909.8元/吨、4538.0元/吨、3765.8元/吨、69606.0元/吨、1709.0元/吨；水泥价格环周下降1.5%至112.3点。 图19：本周螺纹钢价格转升（元/吨）图20：本周高线价格转升（元/吨） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 图21：本周热轧板卷价格转升（元/吨）图22：本周冷轧板卷价格转升（元/吨） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 图23：本周水泥价格指数续降（点）图24：本周玻璃期货价格续升（元/吨） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 2.3消费：电影票房续降 截至7月21日（最新数据），上海地铁周合计值客运量为6270.7万人次， 环比下降15.6%。截至7月16日（最新数据），全国电影票房为18.56亿元，环周下降3.1%。 图25：本周上海地铁客运量续降（万人次）图26：7/10-7/16全国电影票房收入续降（万元） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/16 2.4贸易：进出口相关指数整体下行 截至7月21日，出口方面，CCFI综合指数续降至866.1点，SCFI综合指数 由升转降至966.5点。进口方面，CICFI综合指数为897.0点（截至7月19日），环周下降2.3%，宁波出口集装箱运价指数为649.9点，环周下降2.6%。全球范围来看，波罗的海干散货指数环周下降5.0%至1013.8点。 图27：本周CCFI综合指数续降（点）图28：本周SCFI综合指数转降（点） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 图29：本周CICFI综合指数续降（点）图30：本周波罗的海干散货指数转降（点） 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/19 资料来源：wind，民生证券研究院注：数据截至2023/7/21 3通胀：原油价格基本稳定 本周(7.17-7.21)农产品价格指数下降0.4%至118.7点，猪肉平均批发价格上升0.1%至18.90元/公斤；7种重点检测水果平均批发价下降1.1%至7.48元/公斤；布伦特原油现货价格较上周下降0.3%至79.7美元/桶；IPE英国天然气价格较上周上升28.9%至134.3便士/色姆；动力煤期货结算价为801.4元/吨，与上周持平；LME铜现货价微幅下降，较上周下降0.2%至8437.9美元/吨，LME铝现货价为2166.4美元/吨，与上周持平。 3.1CPI：农产品价格分化 截至7月21日，农产品批发价格200指数为118.7点，较上周下降0.4%；牛肉、28种重点监测蔬菜、7种重点监测水果平均批发价分别环周下降0.7%、0.3%、1.