申万期货品种策略日报：股指

申万期货品种策略日报——股指 2023/4/3(星期一) 申银万国期货研究所汪洋（从业资格号：F0306430；投资咨询号：Z0002320）wangyang@sywgqh.com.cn021-50588972 一、股指期货市场 沪深300 IF当月 IF下月 IF下季 IF隔季 前两日收盘价 4052.80 4056.20 4046.00 3999.80 前日收盘价 4063.80 4067.00 4057.40 4016.60 涨跌 18.40 18.20 18.60 19.80 涨跌幅 0.45 0.45 0.46 0.50 成交量 54614.00 1565.00 16603.00 5427.00 持仓量 67830.00 2853.00 84790.00 41030.00 持仓量增减 -7149.00 -308.00 -1920.00 -583.00 上证50 IH当月 IH下月 IH下季 IH隔季 前两日收盘价 2638.20 2644.80 2639.20 2610.60 前日收盘价 2670.80 2676.80 2670.60 2640.80 涨跌 30.40 30.60 29.60 28.20 涨跌幅 1.15 1.16 1.12 1.08 成交量 42803.00 2064.00 14899.00 4992.00 持仓量 56233.00 3512.00 47469.00 24906.00 持仓量增减 3575.00 659.00 1707.00 7.00 中证500 IC当月 IC下月 IC下季 IC隔季 前两日收盘价 6303.00 6287.80 6252.60 6170.80 前日收盘价 6347.00 6330.60 6296.40 6215.00 涨跌 57.00 57.20 58.80 57.00 涨跌幅 0.91 0.91 0.94 0.93 成交量 34338.00 1728.00 12878.00 5806.00 持仓量 74024.00 6076.00 110682.00 83906.00 持仓量增减 -2961.00 -204.00 -1141.00 440.00 隔月价差 IF下月-IF当月 IH下月-IH当月 IC下月-IC当月 现值 3.20 6.00 -16.40 前值 3.40 6.60 -15.20 二、股指现货市场 沪深300 沪深300指数 指数点数 成交量（亿手） 总成交金额（亿元） 前值 4038.53 149.90 2800.05 前两日值 4006.14 133.74 2638.67 涨跌幅 0.81 上证50 上证50指数 指数点数 成交量（亿手） 总成交金额（亿元） 前值 2664.21 33.61 591.77 前两日值 2636.22 26.89 474.31 涨跌幅 1.06 中证500 中证500指数 指数点数 成交量（亿手） 总成交金额（亿元） 前值 6286.18 123.22 1551.59 前两日值 6260.55 131.55 1665.65 涨跌幅 0.41 沪深300行业指数 行业 能源 原材料 工业 可选消费 前值 1978.32 2785.60 2583.08 5861.82 前2日值 1982.55 2777.74 2579.98 5939.88 涨跌幅（%） -0.21 0.28 0.12 -1.31 行业 主要消费 医药卫生 地产金融 信息技术 前值 29465.53 10477.33 5129.07 2384.74 前2日值 29334.97 10558.14 5141.09 2328.13 涨跌幅（%） 0.45 -0.77 -0.23 2.43 行业 电信业务 公用事业 前值 2912.79 2119.55 前2日值 2825.05 2117.22 涨跌幅（%） 3.11 0.11 三、期现基差 沪深300 IF当月-沪深300 IF下月-沪深300 IF下季-沪深300 IF隔季-沪深300 前值 14.27 17.67 7.47 -38.73 前2日值 2.86 5.26 -4.54 -43.54 上证50 IH当月-上证50 IH下月-上证50 IH下季-上证50 IH隔季-上证50 前值 10.28 16.28 9.68 -19.92 前2日值 6.59 12.59 6.39 -23.41 中证500 IC当月-中证500 IC下月-中证500 IC下季-中证500 IC隔季-中证500 前值 7.18 -9.22 -43.42 -124.82 前2日值 16.82 1.62 -33.58 -115.38 四、其他国内主要指数和海外指数 国内外主要股指 主要指数 上证指数 深证成指 中小板指 创业板指 前值 3272.86 11726.40 7772.52 2399.50 前2日值 3261.25 11651.83 7712.84 2383.04 涨跌幅（%） 0.36 0.64 0.77 0.69 主要指数 恒生指数 日经225 标准普尔 DAX指数 前值 20400.11 28041.48 4109.31 15628.84 前2日值 20309.13 27782.93 4050.83 15522.40 涨跌幅（%） 0.45 0.93 1.44 0.69 五、宏观信息 宏观信息 欧佩克+宣布实施自愿石油减产计划。沙特自愿减产50万桶/日；阿联酋自愿减产14.4万桶/日；阿尔及利亚自愿减产4.8万桶/日；科威特自愿减产12.8万桶/日；阿曼自愿减产4万桶/日；伊拉克自愿减产21.1万桶/日；哈萨克斯坦自愿减产7.8万桶/日。减产时间均从5月开始，持续到2023年底。俄罗斯将自愿减产50万桶/日的石油产量，将石油减产承诺延长至2023年底。俄罗斯此前曾承诺在3月份将其原油日产量削减50万桶，以回应西方的制裁措施，并将这些限制措施维持到6月份。美油开盘大涨超7%，突破81美元/桶。据证券时报，一季度收官，A股市场整体呈震荡上行态势，公募基金业绩迎来“开门红”，权益基金业绩持续回升。各类公募基金均取得正收益，其中股票型基金平均收益率5.18%，混合型基金平均收益率2.56%，近八成权益基金一季度收获正收益，华夏中证动漫游戏ETF、华泰柏瑞中证动漫游戏ETF等基金一季度净值涨幅超50%，诺安积极回报、嘉实信息产业等提前布局信创板块的基金净值涨幅超40%。银保监会近日发布《2023年度国家金融监督管理总局（银保监会）部门预算》，其中明确，国家金融监督管理总局（银保监会）2023年收支总预算1063081.87万元。这是银保监会首次以国家金融监督管理总局名义公开发文。据经济参考报，多家机构近期公布的调查数据显示，中小企业生产恢复加快，发展信心逐步增强。与此同时，多方也正积极部署，聚焦中小企业疫后恢复的“急难愁盼”问题和制约中小企业创业创新发展的痛点难点问题，从政策入企、技术创新、投融资支持等多方面，打通政策落地“最后一公里”，帮助企业应知尽知、用好用足政策红利。 行业信息 行业信息 在深圳举行的第二届中国产业链创新发展峰会上，《深圳市产业链供应链白皮书》发布，这也是首次发布的以区域为主体的产业链供应链白皮书。该《白皮书》分析了产业链供应链发展的国内外背景，指出提升产业链供应链韧性和安全水平是全球主要经济体的战略部署，是我国实现高质量发展的基础，也是深圳制造业立市的根基所在。日本机械和化工产品制造商宇部兴产开发出一种车身制造设备，可降低电动汽车生产成本。据介绍，车身中使用的近三分之一部件可用铝合金一次压铸成型，与目前焊接大量部件的方法相比，车身制造成本可降低约20%。第三次全国农作物种质资源普查与收集行动已基本完成任务，目前征集和收集到各类农作物种质资源12.4万份。经初步比对，新征集和收集的12.4万份农作物种质资源中，包括一大批特色、特有或特异的种质资源。除了在科学研究方面具有重要意义之外，有些还具有独特的地方文化，或在食用、保健等方面具有特殊功能，在乡村振兴中具有较大的潜在利用价值。智利外长范克拉韦伦对媒体表示，智利愿意加强与南美洲主要锂矿出产国进行相关矿业技术及信息领域交流与合作，但建立南美洲锂矿生产国联合组织“锂佩克”的时机尚未成熟。 股指观点 综合点评及操作建议 股指(IH和IF)：美股上涨，上一交易日A股小幅上涨，传媒和计算机领涨，家用电器回调，上证50指数跌0.09%，沪深300指数涨0.31%，两市成交额9535.32亿元，资金方面北向资金净流入16.74亿元，03月30日融资余额增加9.10亿元至15166.94亿元。美联储加息周期进入尾声，硅谷银行风险事件逐步被市场消化，进入二季度市场的关注点预计会回到经济本身，由于基数原因预计2023年二季度经济能取得较高的同比增速，工信部表示要引导和支持民营企业、平台企业参与国家重大科技创新。随着海内外不利因素逐步被消化，我们认为股指将迎来震荡反弹，操作上建议逢低做多为主，预计IH2304合约波动2600-2800，IF2304合约波动区间3950-4150。 免责申明本报告的信息均来源于公开资料，本公司对这些信息的准确性和完整性不作任何保证，也不保证所包含的信息和建议不会发生任何变更。我们力求报告内容的客观、公正，但文中的观点、结论和建议仅供参考，报告中的信息或意见并不构成所述品种的买卖出价，投资者据此做出的任何投资决策与本公司无关。本报告所涵括的信息仅供交流研讨，投资者应合理合法使用本报告所提供的信息、建议，不得用于未经允许的其他任何用途。如因投资者将本报告所提供的信息、建议用于非法目的，所产生的一切经济、法律责任均与本公司无关。本报告的版权归本公司所有。本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。