国元证券研报点评康哲药业(867.HK):业绩持续增长,3款创新药即将上市。2022年公司实现营收增长13.7%,得益于公司丰富有竞争力的产品线及强大的商业化团队。公司积极扩展创新管线,3个重磅新药即将上市,包括地西泮鼻喷雾剂、替瑞奇珠单抗注射液和甲氨蝶呤注射液。皮肤医美业务有序推进,团队不断加强。业务发展国际化,着力发展东南亚市场。公司业绩未来将持续稳健增长,目前股价对应2022年PE为8.5倍,价值严重低估,长期发展值得看好,维持“买入”评级。
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