重组胶原蛋白渠道专家会-202302271、重组蛋白:三类:目前胶原蛋白(动物源、重组蛋白)主要都是用于眼周抗衰(针对静态纹)和内部填充。 之前动物源胶原蛋白(比如双美)在品牌认知度等方面都不错,但由于出货量跟不上(从动物中提取的原料产量有限),所以大部分时间都处于断货状态。 重组胶原蛋白在适应症方面更广,部分机构可能会将其放在给高端老顾客的疗程项目中,但性价比不是很高。三类的重组胶原蛋白产品的研发壁垒较高,监管也较为严格。 目前竞争格局:双美市占率70%,弗缦20-30%,锦波刚上市。 (1)锦波生物:产品的市场反馈还可以,缺点在于性价比不高。但目前先发优势明显。 进货价1.3k,终端价5-6k+(2)弗缦:进货价1k+,终端价格2-4k(3)创尔生物:目前还处于临床阶段,拿证还需一定周期目前胶原蛋白获批上市的适应症都是鼻唇沟,但实际主要用于内沟填充(比如双美):(1)胶原蛋白针对鼻唇沟填充的效果满意度不是很高,玻尿酸更合适(2)胶原蛋白的维持时间比玻尿(3)用于鼻唇沟的使用剂量比眼周及内部填充的使用量大很多,终端价格也相对较高,一般客户无法承受二类:有一些二类产品在推出,很多曰用快消品巨头也在进军二类产品,但属于妆字号,不会对现有三类的市场造成多大的冲击。 巨子生物:经销商管理严格,没有窜货现象对于使用量相对较f氏的产品,进货价是终端价的1.6-4折医用敷料类产品市占率35%-40%优势在于品牌知名度(因此,如若有三类产品获批,可能会比同类产品增速更快)2、再生针剂:少女针市场份额最高,其次是濡白天使,最后是艾薇岚(1)少女针:上市前已经有市场认知,产品认知度和稳定性好有一定禁售门槛,控价相对比较严格,终端价格在1.88-1.98W客户反馈:产品效果没有太大问题,但医生把握的灵活度略差优点:给客户的销售反馈满意度可达80-90%,主要反映在即刻塑形和再生效果两方面弊端:1)成分无法即刻消除、只能自己代谢,因此医生的注射量会保守一点,打完两个月以后再根据现状进行补针,因为如果一次性注射量多了客户不满意,医生没有办法进行改进处理。 2)有一些应激反应,容易红W1、疼痛,有客户反映第二天疼痛明显(2)濡白天使:上市后没达到销量的预估,目前在南方的普及率高一点,北方(特别是北京)的销售额和销售量还是相对偏低的状态终端指导价1.68w,但目前实际成交价已经跌到1.28w客户反馈:表现不错,医生的灵活度高濡白天使使用了HA交联,如果医生觉得注射量多了,可以使用溶解酶将其溶解,另外,濡白天使含有利多卡因,因此注射的舒适度比少女针好,没有红肿现象【三款再生类产品中,濡白的客户反馈最好】弊端刺激胶原的浓度较低【要达到相同的效果,浓度越低的产品需要打针的次数越多,性价比相对较低】,几个疗程叠力啲成交价较高,导致一部分消费者会追求性价比更高的产品(3)艾薇岚:成分上与前面两个有区别,没有载体部分,只能诱导再生,因此反映出来就是没有即刻塑形的效果,不符合有些客户的预期(即,其客户群体与少女针和濡白天使不同,不形成直接竞争)。 终端价格1.18-1.58w客户:主要针对高端客户,注射完以后第2-3个月才有呈现,有即刻需求的用户一概不建议打。 3、肉毒素:目前有2-3款产品进入到审批阶段。爱美客也有一款肉毒,目前已经进入到最后阶段了。 以前肉毒的认知度低、适应症少,主要是老年人群体使用,现在认知度提高、适应范围更广,年轻群体开始用了,因此这两年肉毒赛道有明显增长。 但由于肉毒市场比较单一,现在有两款长效肉毒产品上市以后,可能会占有一定市场份额,但不会对主流肉毒格局造成太大影响(目前主流还是恒力和保妥适),因为肉毒的市场在变大,新上市的产品可能抢占的是新増市场部分。 主要针对动态纹4、合规监管:合规水光执行度很强,处罚力度比较大,机构不会再对新客户使用非合规的水光,所有合规水光产品都是获利的,使用量提升明显个人观点:1、医美行业过去几年受疫情影响较大,目前疫情放开后业内普遍较为乐观,前期挤压的需求也会有较大释放 (尤其是手术类,23年手术类弹性较大,但长期来看仍是轻医美趋势)。 2、随着技术突破、监管获批,医美的赛道日益丰富,玻尿酸、再生材料、肉毒素、光电仪器、胶原蛋白,百花齐放。 (1)目前我国最大赛道还是玻尿酸,但竞争激烈,需要有产品力+差异化才能有一席之地。 (2)肉毒素产品在23年也会有产品获批上市,爱美客的肉毒素产品也预计将在23年底获批,该赛道增长潜力巨大(海外市场中,肉毒素是第一大赛道,而玻尿酸规模则较小,这是与我国的不同之处),是未来的重要看点。 (3)23年众多公司的光电产品发力国内市场,而爱美客尚未有光电产品布局,进度稍显落后。 但根据爱美客的战略偏好,目前来看可以将光电仪器和再生材料联合使用,是个理想的场景,因此个人猜测公司近期可能会有相关布局的想法或动作。 (4)三类胶原蛋白赛道才刚刚开启,竞争格局极佳,行业增速很快。 二类胶原蛋白的市场参与者众多,本质上并不是医美赛道,而是功能性护肤品。