光伏行业产业简析报告

光伏产业 行业简析报告 版权归属上海嘉世营销咨询有限公司商业合作/内容转载/更多报告 01.中国光伏装机需求持续旺盛 •2022年前三季度，国内累计光伏新增装机量52.6GW，同比增长106%。其中，2022年前三季度集中式光伏新增装机量17.27GW，占比32.83%；分布式光伏新增装机量35.33GW，占比67.17%； •在整县分布式光伏开发试点的推进下，今年分布式光伏进入新的快速发展阶段，成为“十四五”期间拉动新能源增长重要驱动力之一; •此外，今年集中式光伏电站受组件价格过高的影响，部分项目延迟建设，导致新增装机不及预期，随着后续硅料放量价格下降预期增强，年底风光大基地项目或将进入加速建设阶段。 2016年以来中国光伏新增装机情况 中国光伏新增装机量（GW） 同比% 55 53 49 45 48 27 18 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022Q3 2016年以来中国光伏装机结构变化 分布式装机集中式光伏 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022Q3 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 67% 33% 53% 47% 32% 68% 46% 54% 47% 53% 40% 60% 24% 76% 02.光伏出口需求超预期增长 •受俄乌冲突、能源危机、通货膨胀加剧等因素影响，欧洲国家可再生能源发展进程加速，海外光伏出口需求超预期增长。2022年1-9月中国光伏组件累计出口121.5GW，同比增长89%；其中，累计对欧洲出口67.8GW，同比增长101%，占总出口55.8%，欧洲市场是目前海外需求主要支撑；2022年1-9月中国光伏组件累计出口金额365.5亿美元，同比增长84%； •在目前产业链价格高位企稳的背景下，海外光伏装机需求持续旺盛，今年全球光伏新增装机有望达260GW，增速或超50%。 中国光伏组件出口情况（GW、%） 2021 2022 YoY QoQ 一月 二月 三月 四月 五月 六月 七月 八月 九月 2022年中国光伏组件出口金额 光伏组件累计出口金额（亿美元）光伏组件当月出口金额（亿美元） 365 328 285 238 192 150 114 73 32 2022.12022.22022.32022.42022.52022.62022.72022.82022.9 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 32 41 41 36 42 46 47 43 37 03.光伏产业获得国家政策大力支持 •2022年3月，国家发改委、国家能源局印发的《“十四五”现代能源体系规划》提出，到2025年，发电装机总容量达到约30亿千瓦，非化石能源发电量比重达到39%左右； •2022年6月，国家发改委等九部门印发的《“十四五”可再生能源发展规划》提出，到2025年，可再生能源年发电量达到3.3万亿千瓦时左右；“十四五”期间，可再生能源发电量增量在全社会用电量增量中的占比超过50%，风电和太阳能发电量实现翻倍； •2022年2月26日，国家能源局印发《第二批以沙漠、戈壁、荒漠地区为重点的大型风电光伏基地规划布局方案的通知。通知提到，“十四五”时期规划建设风光基地总装机约200GW，十五五“时期规划建设风光基地总装机约255GW； •目前，我国第一批风光大基地项目已全部开工，第二批大基地项目部分已开工建设，第三批基地项目正在抓紧组织开展有关工作。随着国家政策的持续发力，风光大基地发展节奏加快，在“十四五”及未来很长一段时期内或将成为新能源装机的主力军。 2022年以来国内光伏行业相关政策 公告时间 发布部门 政策名称 政策内容 2022/1/4 工信部等五部门 《智能光伏产业创新发展行动计划(2021-2025年》》 到2025年，光伏行业智能化水平显著提升，产业技术创断取得突破。新型高效太阳能电池量产化转换效率显著提升,形成完善的硅料、硅片、装备、材料、器件等配套能力。智能光伏产业生态体系建设基本完成，.与新一代信息技术融合水平逐步深化。智能制造、绿色制造取得明显进展，智能光伏产品供应貌力增强。 2022/1/6 国家能源局等三部门 《加快农村能源转型发展助力乡村振兴的实施意见》 再对农村元伏发展予以统筹规划，如利同农户闻置土地和农房屋顶建设光伏发电；建设光伏+现代农业；巩固光使扶贫工程成效；采用离网型光伏发电+蓄电池供电等。 2022/2/22 中共中央、国务院 《关于做好2022年全面推进乡村振兴重点工作的意见》 推进农村光伏、生物质能等清洁能源建设。实施农房质量安全提升工程，继续实施农村危房改造和抗震改造,完善农村房屋建设标准规范。加强对用作经营的农村自建房安全隐患整治。 2022/4/2 国家能源局、科学技术部 《十四五”能源领域科技创新规划》 积极发展新型光伏系统及关键部件技术。高效钙钛矿电池制备与产业化生产技术。高效低成本元使电池技术和元使组件回收处理与再利用技术等。 2022/5/30 国家发改委、国家能源局 《关于促进新时代新能源高质量发展的实施方案》 1.加快推进以沙漠、戈壁、荒漠地区为重点的大型风电光伏基地建设。2.促进断能源开发利用与乡村振兴融合发展。3.推动断能源在工业和建筑领域应用。4.引导全社会消费新能源等绿色电力。到2025年，公共机构新建建筑屋顶光伏覆盖 率力争达到50%；鼓励公共机构既有建筑等安装充伏成太阳能热利同设施。鼓励“风光渣”融合发展.切实提高风电、免伏发电项日海域资源利用效率。 2022/5/30 财政部 《财政支持做好碳达峰碳中和工作的意见》 到2025年，财政政策工具不断丰富，有利于绿色低碳发展的财税政策框架初步建立，有力支持各地区各行业加快绿色低碳转型。2030年前，有利于绿色低碳发展的财税政策体系基本形成，促进绿色低碳发展的长效机制迎步建立，推动碳达峰日标顺利实现等。 2022/8/24 工信部等三部门 《关于促进光伏产业链供应链协同发展的通知》 鼓励企业结合市场需求，加快技术研发和智能创新升级:避免产业趋同。感性竞争和市场垄断，不得固积倒卖电站开发等资源，严厉打击光伏行业领域暌抬价格、垄断、制售假冒伪劣产品等违法违规行为等。 2022/9/5 国家能源局 《关于促进光伏产业链供应链协同发展的通知》 由国家能源局编制全国可再生能源发展规划，确定国家光伏电站开发建设的总体目标和重大布局。规定光伏电站项目应当在并网后6个月内取得电力业务许可证，国家能源局派出机构按规定公开行政许可信息。电网企业不得允许并网后6个月内未取得电力业务许可证的光伏电站项目发电上网等。 2022/10/28 国家发展改革委、国家能源局 《关于促进光伏产业链健康发展有关事项》 多措并举保障多晶硅合理产量，创造条件支持多晶硅先进产能按期达户，鼓励多晶硅企业合理控制产品价袼水平，充分保障多晶硅生产企业电力需求，鼓励光伏产业制造环节加大绿电消纳，完善产业链综合支持措施，加强行业监管，合理引导行业预期。 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 04.欧美长期对我国光伏行业实施高额双反措施 •过去十年，欧美一直打击对我国光伏产品出口； •美国方面，其于2011年，2014年先后启动双反调查，并扩大制裁的范围，致使我国组件出口数量再次下降；2017年美国启动201调查，针对电池以及组件再次征收关税，同年我国组件出口美国数量同比骤降71%；2018年美国启动301调查，再次加征关税，据机电商会统计2019年一季度我国组件出口美国仅10MW，出口大门几乎彻底关闭；2021年美国发布强制劳动法案以及暂扣令，进一步限制我国光伏产品的出口； •欧盟方面，其对于我国光伏产品的制裁持续了六年之久，直到2018年才最终结束。2018年，为保障本土光伏企业生产利益以及满足终端对高效产品与日俱增的需求，欧盟委员会宣布终止对我国的“双反”政策，我国光伏产品得以再次重返欧洲市场。 2011年至今美国对我国光伏行业及光伏产品反倾销、反补贴关税政策 立案时间 调查类型/法案 涉案产品 终裁时间 结果 2011年(美国商务部) 第一次双反 原产于中国的光伏晶硅2012电池，用原产于中国的光伏电池加工的晶硅组件 2012年10月(美国商务部):2012年11月(美国国际贸易委员会) 反补贴税率:14.78%-15.97%;反倾销税率:18.32%-249.96% 2014年(美国商务部) 第二次双反. 除2012年首个双反调查涉案产品外的其他光伏晶硅电池、组件(用第三国/地区电池片加工)，对来自中国台湾的光伏产品发起反倾销调查 2014年12月(美国商务部):2015年1月(美国国际贸易委员会) 反补贴税率:27.64%-49.79%(后改为49.21%);反倾销税率:26.71%-165.04%(后改为151.98%)，中国台湾相关产品反倾销税:11.45%-27.55% 2017年(美国国际贸易委员会) 201保障措施调查 太阳能电池、组件 2018年1月 特朗普政府实施为期4年的保障措施:进口电池片每年豁免配额2.5GW;对进口组件及超过配额的电池首年征收30%关税，此后三年逐年递减5%。 2018年(美国贸易代表办公室) 301调查 301关税清单，包括光伏组件、逆变器、铝框架、玻璃、接线盒、背板等产品 2018年8月 对3250亿美元的中国进口产品征收10%的关税，2019年将中国产品的额外税率从10%提高到25%。 2019年(美国国际贸易委员会) 337调查 隆基、晶科产品 2020年6月 认定不侵权，终止调查 2021年 201延期 太阳能电池、组件 2022年4月 拜登政府继续实施为期4年的保障措施;进口电池片免税配额提高至5GW;进口组件、超过豁免配额的电池片首年征收14.75%关税，此后三年逐年递减0.25%;双面组件豁免。 2021年 涉疆制裁(暂扣令) 对新疆某公司或其子公司生产的硅基产品，以及由这些产品衍生或生产的材料和货物(包括多晶硅) 2021年6月 美国海关和边境保护局实行暂扣令 2021年12月 《维吾尔族强迫劳动预防法》 (亦称《涉疆法案》) 所有来自中国新疆维吾尔自治区的进口商品 2022年6月 法案禁止所有来自中国新疆维吾尔自治区的进口商品，除非供应商能够证明产品不是使用“强迫劳动”制造。 2022年 301复审 301关税清单，包括光伏组件、逆变器、铝相架、玻璃、接线盒、背板等产品 2022年9月 美国贸易代表办公室将按照法规规定进行下一步审查，审查期间继续对301关税清单内的中国产品征收附加关税。 2022年(美国商务部) 反规避调查 对所有使用中国物料在东南亚四国组装并出口美国的光伏电池和组件 2022年10月16日 美国政府公布最终规定，暂时免除对使用中国制造的零部件在東埔寨、马来西亚、泰国或越南组装的太阳能电池和组件征收的所有反倾销或反补贴税，为期两年。 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 05.光伏主产业链：硅料、硅片、电池、组件 •光伏主产业链：硅料、硅片、电池片、组件，基本80-90%以上的产能集中在国内，产业链呈现中国制造、输出全球态势； •在光伏行业“降本增效”的目标驱动下，颗粒硅、大尺寸、薄片化，异质结、多主栅、多分片等技术的进步与应用，促进光伏主产业链产能加速迭代扩张。 上游中游下游 西门子法硅料硫化床颗粒硅 大尺寸、薄片化 异质结 TOPCon 多主栅多分片 单晶硅棒 单晶硅片 单晶电池片 单晶组件 多晶硅锭 多晶硅片 多晶电池片 多晶组件 硅料光伏发电系统 通威股份保里协鑫大全系能源新特能源东方希望亚洲硅业 隆基股份中环股份上机数控晶澳科技晶科能源 通威股份爱旭股份天合光能晶科能源阿特斯 隆基股份天合光能晶澳科技晶科能源东方日升 数据来源：公开数据整理；嘉世咨询研究结论；图源网络 06.光伏产业链利润向上游分配趋势非常明显 •光伏产业链上游获取行业主要利润，头部企业强者恒强。2022Q1-Q3